財富基金論文精選(九篇)
前言：一篇好文章的誕生，需要你不斷地搜集資料、整理思路，本站小編為你收集了豐富的財富基金論文主題范文，僅供參考，歡迎閱讀并收藏。
第1篇：財富基金論文范文
關(guān)鍵詞：復(fù)合加筋 排水褥墊 路基沉降 側(cè)向位移
中圖分類號：U213.1文獻標(biāo)識碼：A 文章編號：
復(fù)合加筋排水褥墊是一項在排水固結(jié)法加固路基的工程中代替水平排水砂墊層，同時具備加筋作用與水平排水的新技術(shù)。該技術(shù)同傳統(tǒng)排水技術(shù)相比，具有空隙率大利于排水、高柔性且抗拉性極強、重量輕、施工方便等優(yōu)點。從目前來看，路基的變形是一個非常棘手的問題，主要表現(xiàn)在了路基的沉降以及水平側(cè)向位移等方面。本文先介紹了負(fù)荷加筋排水褥墊技術(shù)的原理，其次分析了復(fù)合加筋排水褥墊加固路基的機理與影響因素，最后提出了負(fù)荷加筋排水褥墊加固路基的排水設(shè)計方法。
一、復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)概述
復(fù)合加筋排水褥墊在加固路基中的運用，在一定程度上替代了以往的水平排水砂料墊層，它對于路堤有著加筋的作用，它主要包括了條狀塑料褥墊、連接槽、扒釘以及針刺無紡布。
這種復(fù)合加筋排水褥墊的特征是：選用聚丙烯作為原料，在一定強度的高溫下熱溶，然后通過模具擠出塑料細(xì)絲（直徑為1mm），將塑料細(xì)絲進行有序的纏繞（猶如方便面狀），從而形成截面為矩形的條狀排水褥墊；在排水褥墊之外用針刺無紡?fù)凉げ及⒃谄渖洗蚩仔纬上鄳?yīng)的連接槽，便于塑料排水板順利插入地基中；通過扒釘將條狀的塑料褥墊串接成“井”字形狀的復(fù)合加筋排水褥墊。
負(fù)荷加筋排水褥墊的具體施工工序如下：1）平整路基及周邊的場地，清除一切雜物，并且保證相關(guān)施工器械要及時到位；2）塑料排水板的施工；3）沿著路堤的橫縱向分別鋪設(shè)條狀的塑料褥墊，便于排水板插入連接槽之中；4）在塑料褥墊的相互交接處，安裝扒釘促使塑料褥墊連接成“井”字形狀的復(fù)合加筋排水褥墊；5）進行路基的相關(guān)填筑工作。
二、影響加固效果的因素分析
（一）計算條件
一般情況下，為了便于計算，在加固模擬試驗中，都會對地基的條件做一些相應(yīng)的簡化。通過一系列的設(shè)置以及試驗，取得了相關(guān)的數(shù)據(jù)，根據(jù)這些數(shù)據(jù)便能很好的分析實際操作中的加固效果。在相關(guān)的計算中，為了簡化計算流程，會將排水板的密度、模型的參數(shù)都設(shè)置與同層土的相應(yīng)參數(shù)保持一致。換句話說，沒有考慮塑料排水板在打設(shè)過程中引起的地基剛度變化，而只是純粹考慮了塑料板本身的排水作用。但在實際的操作過程中，往往與這種“試驗”相去甚遠(yuǎn)，計算條件是否合理科學(xué)有效，在很大程度上影響著施工的加固效果。
（二）地基強度
在有關(guān)路基工程中使用了復(fù)合加筋排水褥墊層，這在一定程度上會改變地基的位移場與應(yīng)力場，而地基的模量大小也會對復(fù)合加筋排水褥墊層的加筋效果產(chǎn)生巨大的影響。地基模量的變化值主要有0.5MPa、1MPa及1.5MPa三種，而復(fù)合加筋排水褥墊層對于路堤的影響與砂墊層對路堤的影響之間有著莫大的差異。一般而言，地基模量對于路堤底部的豎向位移與堤趾的垂線下地基位移水平的深度有著巨大的影響，比如說施工結(jié)束時，模具分別為0.5MPa、1MPa與1.5MPa的情況下，復(fù)合加筋排水褥墊層與砂墊層相比而言，路堤的底部中心沉降百分點，前者分別低了大約10.8％、7.2％和5.6％；而在堤趾垂線下的最大側(cè)移方面前者則分別低了大約40.2％、4.8％和4.8％。由此表明，復(fù)合加筋排水褥墊層對于路基有著較強的適應(yīng)能力，尤其對于軟路基而言，若地基越軟，則更適合于復(fù)合加筋排水褥墊層的有效發(fā)揮。
（三）填土的高度
分別取路堤的填土高度為3m、5m、7m進行比較，一般而言，路堤的底部沉降以及堤趾垂線下側(cè)移會隨著填土高度的增加而變大。當(dāng)路堤的堆載結(jié)束之后，分別在前述三種填土高度下對兩種方式下效果進行比較，大約可以得到以下的數(shù)據(jù)：復(fù)合加筋排水褥墊層路堤與砂墊層路堤相比，前者在沉降方面減少了大約24.2％、14.6％和6.9％；在堤趾垂線下最大側(cè)移方面，前者比后者減少了大約5.5％、2.9％和0.3％。從這里也可以看出，復(fù)合加筋排水褥墊層的加筋效果明顯優(yōu)于砂墊層加筋效果，并且隨著路堤的高度越來越小，復(fù)合加筋排水褥墊層的加筋效果就更好更明顯。
（四）土層的厚度
在不同厚度的土層中，復(fù)合加筋排水褥墊層路堤相較于砂墊層路堤而言，其底部的沉降和堤趾垂線下側(cè)移均有著一定的減小。同理，我們把土層厚度分別取為5m、10m、20m進行分析與探討。當(dāng)路堤堆載結(jié)束之后，把兩種類型的結(jié)果加以比較，前者在沉降方面低了大約0.2％、14.6％和4.9％，而在堤趾垂線下最大側(cè)移方面，前者低了大約3.O％、2.9％和2.1％。從這組對比數(shù)據(jù)分析得知，當(dāng)在中等土層中時，采用復(fù)合加筋排水褥墊層能夠有效限制地基的沉降，并且在改善側(cè)向位移方面也有一定的成效。
三、復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)的穩(wěn)定性與經(jīng)濟性分析
為了進一步分析復(fù)合加筋排水褥墊層對于路堤及其邊坡的穩(wěn)定性影響，我們可以利用強度折減彈塑性有限元計算方法分析復(fù)合加筋排水褥墊路堤及其邊坡，然后通過一些科學(xué)計算方法將結(jié)果計算出來之后，與砂墊層路堤工程進行對比。比如在一個案例中，土體選用的模型是Mohr—Coulomb，然后計算相關(guān)的參數(shù)。在具體的計算過程中，可以設(shè)定三維計算模型的厚度方向取為1.5m，并且對土體以八結(jié)點四面體單元的形式進行剖分。通過分析與計算，在同等條件下，復(fù)合加筋排水褥墊層加固路堤及其邊坡的安全系數(shù)要高于砂墊層加固的路堤及其邊坡。可見，復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)有著非常明顯的優(yōu)勢，加筋效果非常好。對于復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)的穩(wěn)定性而言，它對于路基及其邊坡的影響非常重要，這不僅關(guān)系到了路基的沉降變化以及水平側(cè)向位移，更關(guān)系到了工程的質(zhì)量與安全，更進一步來講，它關(guān)系著人類的生存與發(fā)展。
復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)同砂墊層的經(jīng)濟性對比分析來看，復(fù)合加筋排水褥墊技術(shù)的經(jīng)濟性確實要高很多。比如說上海的北環(huán)高速公路在路基的處理上便采用了堆載預(yù)壓加固方式，在水平的排水墊層上方案一：采用的是鋪墊50cm砂墊層；方案二：采用復(fù)合加筋排水褥墊層，并且在褥墊層中間還鋪素填土，而且塑料排水板之間的距離為1.5m，用正方形來布置。根據(jù)當(dāng)?shù)氐脑靸r來計算，可以看出，方案一花費的單價大約為60元/m2；而方案二中，利用復(fù)合加筋排水褥墊設(shè)置的話，通過詳細(xì)的計算，這種方案花費的單價大約為34.33元/m2。從這里不難看出，采用方案二更加劃算。
四、結(jié)語
綜上所述，在路基的變形處理上，我們可以采用復(fù)合加筋排水新材料，也就是排水褥墊層的使用。復(fù)合加筋排水褥墊層具有適應(yīng)能力強，并且路基越軟其效果越佳；路堤的高度相對較低時，利用復(fù)合加筋排水褥墊層的加筋效果更明顯；復(fù)合加筋排水褥墊層對中等和深厚的路基有著更明顯的加筋效果等優(yōu)勢。此外，與傳統(tǒng)的砂墊層路堤相比，復(fù)合加筋排水褥墊路堤邊坡穩(wěn)定性提高，并且復(fù)合加筋排水褥墊可節(jié)省造價，減少工程開支，從而最大化地實現(xiàn)工程利益。
參考文獻：
[1] 蔡曉光.復(fù)合加筋排水新材料加固路基變形與穩(wěn)定分析[D].河海大學(xué),2008.
[2] 蔡曉光,劉漢龍.復(fù)合加筋排水褥墊加固路基有限元計算[J].巖土力學(xué),2008,29(8):2302-2306.
[3] 劉金龍,陳陸望,汪東林等.多層土工織物加固填土路基的特征分析[J].水電能源科學(xué),2009,27(4):148-150,154.
第2篇：財富基金論文范文
關(guān)鍵詞：房地產(chǎn)投資信托基金；發(fā)展；模式
房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）可以看成是基金的一種，其特殊之處在于房地產(chǎn)投資信托基金通過發(fā)行收益憑證籌集的資金主要用途是投向房地產(chǎn)市場。房地產(chǎn)投資信托基金拓寬了我國房地產(chǎn)業(yè)的融資渠道，緩解了銀行信貸的壓力，使得我國房地產(chǎn)宏觀調(diào)控更加行之有效，也推動了我國房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展朝著更加健全和健康的方向發(fā)展。但由于我國房地產(chǎn)市場、信托市場以及基金市場發(fā)展相對滯后，我國還未發(fā)行真正意義上的房地產(chǎn)投資信托基金。隨著我國市場環(huán)境和政策環(huán)境日益成熟，房地產(chǎn)投資信托基金的發(fā)行已經(jīng)成為調(diào)節(jié)房地產(chǎn)市場，改善房地產(chǎn)金融市場的首要任務(wù)。
一、我國房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）的最優(yōu)路徑
（一）準(zhǔn)備階段
由于金融市場產(chǎn)品多樣化的發(fā)展，我國已發(fā)行若干類房地產(chǎn)投資信托基金，如蘇寧旗下11家門店的資產(chǎn)證券化、新派公寓權(quán)益型房托資產(chǎn)支持專項計劃和暢星-高和紅星家居商場資產(chǎn)支持專項計劃等。這些類房地產(chǎn)投資信托基金雖然已是場內(nèi)發(fā)行交易，但還只是面向機構(gòu)投資者，并無確切意義上的公募房地產(chǎn)投資信托基金。因此在政策方面，我國立法當(dāng)局需完善有關(guān)房地產(chǎn)投資信托基金的規(guī)定，對房地產(chǎn)投資信托基金市場的準(zhǔn)入、組織運營、業(yè)務(wù)合規(guī)、收益分配以及風(fēng)險防范方面做出具體確切的規(guī)定。
（二）試點階段
由于房地產(chǎn)投資信托基金涵蓋諸多投資領(lǐng)域，包括住房、辦公樓、商業(yè)地產(chǎn)、工業(yè)房地產(chǎn)、寄宿房地產(chǎn)、醫(yī)療房地產(chǎn)、倉儲房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施、林地、數(shù)據(jù)中心房地產(chǎn)、房地產(chǎn)相關(guān)行業(yè)以及房地產(chǎn)債券等。因此我們可將房地產(chǎn)投資信托基金分為三類，即房地產(chǎn)類投資信托基金、房地產(chǎn)相關(guān)行業(yè)類投資信托基金和房地產(chǎn)債券類投資信托基金。房地產(chǎn)投資信托基金政策完善并實行后，我們首先發(fā)展房地產(chǎn)類投資信托基金，并選擇符合目前供給側(cè)改革這一政策大環(huán)境的住房類這一單一類型的房地產(chǎn)類投資信托基金為試點。經(jīng)過一段時間的試行后，綜合研究該試行房地產(chǎn)類投資信托基金的運營情況和投資者的市場反應(yīng)，并提出相應(yīng)的整改措施。
（三）完善階段
經(jīng)過試點階段的試行和整改，我國單一類型的房地產(chǎn)類投資信托基金的發(fā)行及運營已趨于成熟。此時政府可在市場上試行房地產(chǎn)類投資信托基金的其他單一類型如辦公樓、商業(yè)地產(chǎn)、工業(yè)房地產(chǎn)、寄宿房地產(chǎn)、醫(yī)療房地產(chǎn)、倉儲房地產(chǎn)、基礎(chǔ)設(shè)施、林地和數(shù)據(jù)中心等。其后可實行多類型的房地產(chǎn)類投資信托基金和房地產(chǎn)相關(guān)行業(yè)類投資信托基金。最后房地產(chǎn)投資信托基金市場基本成熟后發(fā)行房地產(chǎn)債券類投資信托基金。此階段我國可以完成房地產(chǎn)投資信托基金市場從單一到多類型，從房地產(chǎn)到相關(guān)行業(yè)，再到房地產(chǎn)金融市場的完善過程。
二、我國房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）的募集方式
基金的募集方式有兩種，公募方式和私募方式。同樣，房地產(chǎn)投資信托基金的募集方式也可分為公募和私募兩種。采取公募方式的房地產(chǎn)投資信托基金可以面向社會公眾公開發(fā)售。這種基金可以向社會公開發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對象不固定且基金份額的投資金額要求較低。因此公募房地產(chǎn)投資信托基金適合有房地產(chǎn)投資需求的中小投資者。但這種房地產(chǎn)投資信托基金要遵循的法律法規(guī)較多，受到的監(jiān)管也比較嚴(yán)格。相較公募房地產(chǎn)投資信托基金而言，私募房地產(chǎn)投資信托基金則收到的監(jiān)管力度要小，這是由于其投資者都是特定的，人數(shù)不超過200人，并且投資者需要是合格投資者。但由于私募房地產(chǎn)投資信托基金不面向公眾發(fā)售，不進行公開宣傳，基金份額的投資金額較高，因此私募房地產(chǎn)投資信托基金的投資范圍更大以及所受限制更小。
三、我國房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）的資金來源渠道
目前我國的房地產(chǎn)市場的資金來源可分五種，分別為國內(nèi)貸款、利用外資、外商直接投資、自籌資金和其他資金來源。而房地產(chǎn)投資信托基金的來源渠道有面向特定或者不特定的投資者募集的資金以及基金在運營過程中產(chǎn)生的收益或者利得。由于我國的經(jīng)濟發(fā)展，私人財富迅速積累，全國范圍內(nèi)形成了大量的社會閑散資金，房地產(chǎn)投資信托基金的設(shè)立可吸收大量中小企業(yè)投資者的資金，對金融資源配置起一定的促進作用。而從養(yǎng)老金入市這一行為來看，養(yǎng)老金和社會保險金等的管理機構(gòu)會作為機構(gòu)投資者也可為房地產(chǎn)投資信托基金提供一定的資金。當(dāng)然，在房地產(chǎn)投資信托基金的管理運營過程當(dāng)中，房地產(chǎn)投資信托基金投資的標(biāo)的也會由于升值或者盈利產(chǎn)生一定的資金來源。這又刺激了投資者對于房地產(chǎn)投資信托基金的投資信息，從而達到良性循環(huán)的目的。
四、我國房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）的產(chǎn)品定位
針對目前我國的現(xiàn)實國情，我國更加適合發(fā)展公募封閉契約權(quán)益型的房地產(chǎn)投資信托基金。首先，公募型房地產(chǎn)投資信托基金的投資金額要求較低，可以吸收社會小額閑散資金，促進金融市場的資源進行優(yōu)化配置的同時受到法律法規(guī)監(jiān)管較嚴(yán)格，從而降低基金的運營風(fēng)險；其次封閉型房地產(chǎn)投資信托基金具有更高的流動性，并能在一定程度上規(guī)避不利因素對基金整體的影響；再次契約型房地產(chǎn)投資信托基金的基金資產(chǎn)為信托資產(chǎn)，受信托法保護，安全性更高也更適合我國市場現(xiàn)狀；最后，針對我國目前較高的房屋空置率及嚴(yán)重的房地產(chǎn)存量與增量失衡的現(xiàn)象，權(quán)益型不僅可以滿足投資者的需求，而且可以滿足真正房屋承租者的需求，從根本上解決投資者和需求者的矛盾。
參考文獻：
[1]姜偉偉.我國房地產(chǎn)投資信托基金的發(fā)展模式與運行機制研究[D].中南大學(xué)碩士論文,2007.
[2]付勝引.中國房地產(chǎn)投資信托基金(C-REITs)：模式選擇與體制創(chuàng)新[D].云南財經(jīng)大學(xué)碩士論文,2010.
第3篇：財富基金論文范文
關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；核心功能；風(fēng)險管理；新視角
中圖分類號：F830.1文獻標(biāo)志碼：A文章編號：1673-291X(2009)09-09－0058－02
引言
金融機構(gòu)在經(jīng)濟發(fā)展中起著重要的資源配置作用。長期以來，商業(yè)銀行一直是金融機構(gòu)的主體，在各國經(jīng)濟發(fā)展中起著舉足輕重的作用。然而，從20世紀(jì)60年代開始，隨著證券市場的蓬勃發(fā)展，商業(yè)銀行的總資產(chǎn)在所有金融機構(gòu)總資產(chǎn)中所占比重不斷下降。尤其值得關(guān)注的是，自1868年世界上第一只投資基金――“海外和殖民地信托”在英國誕生以來，投資基金在西方發(fā)達國家取得長足的發(fā)展。20世紀(jì)90年代以來發(fā)展勢頭更為猛烈，并對商業(yè)銀行的生存空間形成持續(xù)壓力。新世紀(jì)以來，美國投資基金的資產(chǎn)規(guī)模更是超過了長期處于金融系統(tǒng)主導(dǎo)地位的商業(yè)銀行。由此引發(fā)了商業(yè)銀行是否會消失，轉(zhuǎn)而由投資基金所替代的廣泛爭論。
一、對傳統(tǒng)理論的簡要梳理
商業(yè)銀行的核心價值或者說功能究竟何在，理論界眾說紛紜。其中居于主流地位的有以下三種理論：
（一）“資產(chǎn)轉(zhuǎn)換”功能說
“資產(chǎn)轉(zhuǎn)換”功能是由格利和肖在1956年發(fā)表的論文《金融中介和儲蓄―投資過程》以及托賓在1963年發(fā)表的論文《作為貨幣創(chuàng)造者的商業(yè)銀行》中提出并作出論述的。他們認(rèn)為各種金融中介都是為財富擁有者提供資金組合，并通過競爭獲得自身在市場中的發(fā)展空間，各種金融中介在開展金融業(yè)務(wù)時，都必須盡可能滿足儲蓄者與投資者的偏好，這種競爭的方式或滿足的方式就是進行資產(chǎn)轉(zhuǎn)換。不同的資產(chǎn)轉(zhuǎn)換方式造就了各種金融中介之間存在的差別，銀行主要是通過滿足支付要求而提供負(fù)債。
（二）“降低交易成本”功能說
1976年喬治?本斯頓和小柯利福德?斯密斯在發(fā)表的論文《金融中介理論中的交易成本》中提出交易成本應(yīng)為金融中介理論分析的核心內(nèi)容。他們認(rèn)為，金融產(chǎn)品的制造取決于其未來銷售價格能否彌補該產(chǎn)品生產(chǎn)時的直接成本和機會成本。金融中介之所以能夠制造適應(yīng)上述特殊要求的金融產(chǎn)品，是因為它有三大優(yōu)勢：其一，專業(yè)化生產(chǎn)的規(guī)模經(jīng)濟；其二，更容易以低成本獲得大量信息；其三，減少搜尋信息的成本。交易成本與金融產(chǎn)品種類、消費者偏好之間有一定的內(nèi)在關(guān)系，技術(shù)和消費者偏好的變化將使成本發(fā)生變化，從而促使商業(yè)銀行調(diào)整產(chǎn)品，因此，降低交易成本將是商業(yè)銀行存在和發(fā)展的基礎(chǔ)。
（三）“信息處理”功能說
20世紀(jì)70年代，信息經(jīng)濟學(xué)的產(chǎn)生與發(fā)展，對分析金融機構(gòu)存在和功能的視角產(chǎn)生了很大影響。1977年勒蘭與佩勒的論文《信息不對稱、金融結(jié)構(gòu)與金融中介》分析了事前信息不對稱的影響，認(rèn)為借款人如何能夠獲得信貸，依賴于作為信號的企業(yè)內(nèi)部投資信息非常困難。解決的辦法就是將搜集信息的人組成專門的金融中介，以使貸款的資產(chǎn)組合和投資充分吸收這些信息。戴蒙德在1984年發(fā)表的經(jīng)典論文《金融中介與監(jiān)督》中分析了事后信息不對稱問題，認(rèn)為只有借款人能夠無成本地獲得投資的最終結(jié)果，才會使金融合同對具體借款人活動適用的約束降低。
二、對傳統(tǒng)商業(yè)銀行功能理論的重新認(rèn)識
（一）對信用中介功能的再認(rèn)識
信用中介功能是指促進資金融通的功能，即促使貨幣資金從盈余單位流向赤字單位，從而促進經(jīng)濟的發(fā)展。資金融通過程中所涉及的金融風(fēng)險主要包括信用風(fēng)險、市場風(fēng)險和流動性風(fēng)險三大類。由于金融風(fēng)險的投機性、市場主體風(fēng)險偏好程度、風(fēng)險承受能力的差異性、金融風(fēng)險的可單獨交易性，以及學(xué)習(xí)成本和時間成本的上升超過信息成本的下降，市場主體對金融機構(gòu)管理金融風(fēng)險的需求是不斷增加的。
（二）對支付中介功能的再認(rèn)識
支付中介功能是指銀行客戶進行現(xiàn)金收付或存款劃轉(zhuǎn)的功能。雖然支付中介功能對于整個社會來說是至關(guān)重要的，但它本身為商業(yè)銀行帶來的收入只占極小比例。美國所有商業(yè)銀行存款賬戶服務(wù)費收入占總收入的平均比例，雖然整體上處于不斷上升的趨勢之中，但其絕對水平仍然只有4%左右（Fed，2000）。支付中介本身仍然是銀行的一個成本中心，而不是利潤中心。銀行提供支付中介服務(wù)是因為它能使銀行增加存款，并從存貸款利差中獲得收入。
（三）對信用創(chuàng)造功能的再認(rèn)識
信用創(chuàng)造功能是商業(yè)銀行通過其存款和貸款業(yè)務(wù)，創(chuàng)造出數(shù)倍于原始存款的派生存款的功能。實際上，信用創(chuàng)造只是銀行從事存貸款業(yè)務(wù)的一種客觀結(jié)果，而不是其主動追求的一種目標(biāo)。站在商業(yè)銀行的角度，也只是其管理金融風(fēng)險這一核心功能從而尋求利潤過程中的的一種附屬功能。
（四）對金融服務(wù)功能的再認(rèn)識
金融服務(wù)功能是商業(yè)銀行提供除存貸款業(yè)務(wù)、支付結(jié)算業(yè)務(wù)以外的其他業(yè)務(wù)的功能。大部分金融服務(wù)業(yè)務(wù)，如收付、基金銷售、保險銷售、基金托管等等，與支付中介業(yè)務(wù)一樣，不是單獨的盈利中心。是銀行利用其在存貸款等風(fēng)險管理業(yè)務(wù)中形成的已有優(yōu)勢，投入少量的變動成本所增設(shè)的盈利業(yè)務(wù)?？梢钥吹?，互聯(lián)網(wǎng)的廣泛應(yīng)用，使得社會對銀行提供這類服務(wù)的需求處于不斷下降的趨勢之中。
三、商業(yè)銀行管理風(fēng)險的特點――與投資基金的對比分析框架
（一）商業(yè)銀行管理風(fēng)險的個性化工具
1.與投資基金相比，商業(yè)銀行管理風(fēng)險的突出特征是它所使用的工具――貸款是個性化的。嚴(yán)格說，銀行所發(fā)放的每一筆貸款都是根據(jù)借款人的具體需要所設(shè)計的，無論是貸款的金額、期限、利率、發(fā)放貸款時的信息依據(jù)、調(diào)查、審查、發(fā)放、回收過程，還是其提款安排和償還安排，都與借款人獨特的未來現(xiàn)金流相對應(yīng)。這種非標(biāo)準(zhǔn)化的特征使得貸款這種工具適合于所有規(guī)模、所有類型的企業(yè)和消費者。然而，有價證券的標(biāo)準(zhǔn)化與銀行貸款的非標(biāo)準(zhǔn)化形成鮮明對照。證券的標(biāo)準(zhǔn)化存在巨額固定成本，且必須要使社會公眾普遍認(rèn)可，這使得證券融資只適用于大企業(yè)的巨額融資項目和成熟產(chǎn)品的融資。
2.銀行資產(chǎn)證券化的實踐使我們能更深入地理解銀行在資金融通中的核心作用。貸款證券化的過程，實質(zhì)上就是將非標(biāo)準(zhǔn)化貸款轉(zhuǎn)化成為標(biāo)準(zhǔn)化證券的過程。在貸款證券化后，銀行實際上已經(jīng)基本完成了其以非標(biāo)準(zhǔn)化方式管理風(fēng)險的全部工作。銀行所需要的只是資金以及相應(yīng)的風(fēng)險。這實際上是社會分工進一步深化的表現(xiàn)：銀行提供的是管理金融風(fēng)險的服務(wù)，資金本身只是銀行管理風(fēng)險的一種工具一個載體，提供資金本身并不是銀行服務(wù)的目的。
（二）商業(yè)銀行“風(fēng)險的內(nèi)化器”的制度設(shè)計
1.從對風(fēng)險的吸收方式來看。投資基金的機制設(shè)計就是要由基金持有人分享所有風(fēng)險收益，同時直接分擔(dān)所有風(fēng)險損失，而基金管理人只能收取固定的管理費。商業(yè)銀行的機制設(shè)計要求銀行本身承擔(dān)風(fēng)險。首先，銀行以到期無條件還本并按約定支付利息的承諾從存款人處吸收資金，然后按約定條件將資金貸放給貸款人，其后若貸款人違約，銀行不能以此為借口對存款人違約，從而承擔(dān)了資金融通過程中的信用風(fēng)險。其次，銀行按約定要保證存款人隨時提取存款的需要，卻不能因此向貸款人收回未到期貸款，這樣銀行就承擔(dān)了資金融通過程中的流動性風(fēng)險。
2.從商業(yè)銀行承擔(dān)“風(fēng)險內(nèi)化器”這一角色的合宜性上看，商業(yè)銀行風(fēng)險內(nèi)化器的制度安排能夠最大限度地減少由于信息不對稱帶來的逆向選擇和道德風(fēng)險問題。銀行和基金經(jīng)理與資金盈余單位之間的關(guān)系，都是一種委托關(guān)系，委托關(guān)系的核心是激勵機制問題。只有在委托人能夠低成本地觀察到人的努力程度，從而對其進行有效監(jiān)督的情況下，才能采取向人支付固定報酬的激勵機制。在不能低成本地觀察到人的努力程度的情況下，將人的收益與其努力程度完全掛鉤，是一種最有效的激勵機制。由于銀行的主要資產(chǎn)是非標(biāo)準(zhǔn)化、不透明的貸款。所以，風(fēng)險內(nèi)部化是銀行與其資金盈余單位之間的成本最低、效率最高的一種委托安排。
3.因為沒有考慮風(fēng)險處理因素，商業(yè)銀行的資產(chǎn)規(guī)模和地位其實是被低估了。大部分商業(yè)銀行管理風(fēng)險功能的業(yè)務(wù)，都沒有反映在其資產(chǎn)負(fù)債表上。例如，貸款證券化的發(fā)展使得銀行已經(jīng)通過調(diào)查、審查、設(shè)計等方式管理過風(fēng)險的貸款，不再保留在銀行的資產(chǎn)負(fù)債表上。如果仍然運用資產(chǎn)規(guī)模來作為衡量商業(yè)銀行在金融體系中重要性的標(biāo)準(zhǔn)，必然會低估商業(yè)銀行應(yīng)該有的地位。也是近些年商業(yè)銀行功能弱化說法的一個重要原因。
結(jié)論與啟示
商業(yè)銀行的核心價值在于管理資金融通過程中的金融風(fēng)險。通過商業(yè)銀行制度與投資基金制度的對比分析可以發(fā)現(xiàn)，商業(yè)銀行的獨特之處在于其管理金融風(fēng)險的個性化方式和風(fēng)險內(nèi)化器的制度設(shè)計。商業(yè)銀行的未來，歸根結(jié)底取決于其管理金融風(fēng)險的能力，尤其是以貸款方式管理風(fēng)險的能力。盡管迄今為止商業(yè)銀行制度并不完美，商業(yè)銀行體系依然具有明顯的脆弱性，但這只能通過金融改革與創(chuàng)新來加以修正和完善。值得一提的是，不少學(xué)者通過對投資基金制度與商業(yè)銀行制度的比較分析，得出二者有交叉與融合發(fā)展趨勢的結(jié)論（何德旭，2004；曾康林，2002）。對研究新時期商業(yè)銀行的發(fā)展提供了一個新的視角。結(jié)合中國的具體國情，我們可以在發(fā)展投資基金的同時積極發(fā)展商業(yè)銀行，不斷地進行金融創(chuàng)新，不斷地提高其風(fēng)險管理的能力，做到二者兼顧?？梢灶A(yù)見，在一個不太短的時期內(nèi)，仍將把商業(yè)銀行的改革和發(fā)展放在一個突出和重要的地位上。
參考文獻：
[1]代軍勛.商業(yè)銀行積極風(fēng)險管理研究[M].武漢：武漢大學(xué)出版社，2006.
[2]曾康霖.一個值得關(guān)注的課題：基金的興起是否能取代商業(yè)銀行[J].財貿(mào)經(jīng)濟，2002，（7）.
[3]何德旭.商業(yè)銀行制度與投資基金制度：一個比較分析框架[J].經(jīng)濟研究，2002，（9）.
第4篇：財富基金論文范文
摘要:什么是理財呢?就是管理財富,進而提高財富效能的經(jīng)濟活動,也就是對資本金和負(fù)債資產(chǎn)的科學(xué)合理的運作。
關(guān)鍵詞:證券;有價證券;投資;理財
隨著2006年中國的牛市和2007年基金市場的高回報率,投資理財?shù)挠^念開始深入人心。什么是理財呢?說白了就是管理自己的財富,進而提高財富的效能的經(jīng)濟活動,也就是對資本金和負(fù)債資產(chǎn)的科學(xué)合理的運作。通俗的來說,理財就是賺錢、省錢、花錢之道,其根本目的是保值和增值,我們都知道錢是存在資金時間價值的,今天的100元不等于明天的100元。在2008年中國存在通貨膨脹的情況下,通貨膨脹率大于銀行的存款利率,那么久意味著你把錢存在銀行名義的賬面資本是在增長,但是實際的購買能力去下降了。人們進行投資理財?shù)闹饕顿Y對象就是有價證券,主要包括:股票、債券、證券投資基金、金融衍生品等。
1證券和有價證券的介紹
證券的概念:證券是指各類記載并代表一定權(quán)利的法律憑證。它用以證明持有人有權(quán)依其所持憑證記載的內(nèi)容而取得應(yīng)有的權(quán)益。從一般意義上來說,證券是指用以證明或設(shè)定權(quán)利所做成的書面憑證,它表明證券持有人或第三者有權(quán)取得該證券擁有的特定權(quán)益,或證明其曾經(jīng)發(fā)生過的行為。證券可以采取紙面形式或證券監(jiān)管機構(gòu)規(guī)定的其他形式。
有價證券的定義:有價證券是指標(biāo)有票面金額,用于證明持有人或該證券指定的特定主體對特定財產(chǎn)擁有所有權(quán)或債權(quán)的憑證。(1)證券本身沒有價值,但由于它代表著一定量的財產(chǎn)權(quán)利;(2)持有人可憑該證券直接取得一定量的商品、貨幣,或是取得利息、股息等收入;(3)可以在證券市場上買賣和流通,客觀上具有交易價格。
1.1股票
股票是一種有價證券,它是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持有股份的憑證。股市有風(fēng)險,入市須謹(jǐn)慎。股票是股份有限公司為了籌集資金,在證券市場上發(fā)行股票,增加公司資本的,屬于權(quán)益資本。股票的市場價格受宏觀經(jīng)濟環(huán)境,中觀經(jīng)濟環(huán)境,微觀經(jīng)濟的影響,即國家和世界的經(jīng)濟形式、國家的經(jīng)濟政策是擴張還是緊縮、是增長還是衰退、行業(yè)和產(chǎn)業(yè)形式以及公司自身的經(jīng)營發(fā)展?fàn)顩r。其中對股價的主要影響因素是公司自身的經(jīng)營發(fā)展?fàn)顩r。
投資者購買股票便成為了公司的股東,享有一定的權(quán)利,主要包括:(1)公司重大決策參與權(quán)。股東基于股票的持有而享有股東權(quán),這是一種綜合權(quán)利,其中首要的是可以股東身份參與股份公司的重大事項決策。(2)公司資產(chǎn)收益權(quán)和剩余資產(chǎn)分配權(quán)。普通股股東有權(quán)要求從股份公司的稅后凈利中分配股息和紅利,普通股股東在股份公司解散清算時,有權(quán)要求取得公司的剩余資產(chǎn)。
投資者投資股票主要的收益來自:(1)分配的紅利股息。(2)資本利得即賣出價價和買入價的價差。
1.2債券
債券是一種有價證券,是社會各類經(jīng)濟主體為籌集資金而向債券投資者出具的、承諾按一定利率定期支付利息并到期償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。債券上規(guī)定資金借貸的權(quán)責(zé)關(guān)系主要有三點:第一,所借貸貨幣的數(shù)額;第二借款時間;第三,在借貸時間內(nèi)應(yīng)有的補償或稱代價是多少(即債券的利息)。票面利率是決定債券投資收益,影響它的因素有:第一,借貸資金市場利率水平;第二,籌資者的資信;第三,債券期限長短。
我國的債券主要包括:(1)政府債券(中央和地方政府債券)。(2)金融債券與公司債券。所謂金融債券,是指銀行及非銀行金融機構(gòu)依照法定程序發(fā)行并約定在一定期限內(nèi)還本付息的有價證券。(3)國際債券。
國債,是由中央發(fā)行的,主要是為了彌補財政赤字,投資建設(shè)時資金短缺。國債的特點就是受益率低,但是風(fēng)險最小,國債的票面利率也稱為是無風(fēng)險利率,是證券市場上的重要指標(biāo)。國債適合老年人投資,老人的風(fēng)險承受能力最低。
還想介紹一下國際債券,國際債券是指一國借款人在國際證券市場上以外國貨幣為面值,向外國投資者發(fā)行的債券?，F(xiàn)在中國是世界上持有美國國債最多的國家,經(jīng)濟學(xué)界也在激烈的討論,中國是否應(yīng)該減持美國國債。
1.3證券投資基金
基金是間接投資,也稱湊份子,是大家把錢拿出來放在一起去投資,受益均攤,風(fēng)險共擔(dān)的投資形式,風(fēng)險地域股票受到老百姓的歡迎。
基金市場上主要投資基金可分為封閉式基金和開放式基金。封閉式基金是指經(jīng)核準(zhǔn)的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變,基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易場所交易,但基金份額持有人不得申請贖回原基金。開放式基金是指基金份額總額不固定,基金份額可以在基金合同約定的時間和場所申購或者贖回的基金。
封閉式基金的期限是指基金的存續(xù)期,即基金從成立起到終止之間的時間。期間的長短決定因素是:一是基金本身投資期限的長短;二是宏觀經(jīng)濟形勢。開放式基金沒有固定期限,投資者可隨時向基金管理人贖回基金份額,若大量贖回甚至?xí)?dǎo)致清盤。
證券投資基金當(dāng)事人:一、證券投資基金份額持有人:即基金投資者,是基金的出資人、基金資產(chǎn)的所有者和基金投資回報的受益人。二、證券投資基金管理者?；鸸芾砣耸侵笐{借專門的知識與經(jīng)驗,運用所管理基金的資產(chǎn),根據(jù)法律、法規(guī)及基金章程或基金契約的規(guī)定,按照科學(xué)的投資組合原理進行投資決策,謀求所管理的基金資產(chǎn)不斷增值,并使基金持有人獲取盡可能多收益的機構(gòu),由依法設(shè)立的基金管理公司擔(dān)任?；鸸芾砉就ǔＳ勺C券公司、信托投資公司或其他機構(gòu)等發(fā)起成立。三、證券投資基金托管人:托管人依據(jù)管理與保管分開的原則,對基金管理人進行監(jiān)督和保管基金資產(chǎn)的機構(gòu),是基金持有人權(quán)益的代表,通常由實力的商業(yè)銀行或信托投資公司擔(dān)任。我國規(guī)定基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的商業(yè)銀行擔(dān)任。
證券投資基金當(dāng)事人之間的關(guān)系:(1)持有人與管理人之間的關(guān)系。基金持有人與基金管理人之間的關(guān)系是:委托人、受益人與受托人,也是所有者和經(jīng)營者之間的關(guān)系。(2)管理人與托管人之間的關(guān)系?；鸸芾砣伺c托管人的關(guān)系是相互制衡的關(guān)系。(3)持有人與托管人之間的關(guān)系。基金持有人與托管人的關(guān)系是委托與受托的關(guān)系。
1.4金融衍生品
金融衍生品是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上,其價格隨基礎(chǔ)金融產(chǎn)品的價格變動的派生金融產(chǎn)品。這里所說的基礎(chǔ)產(chǎn)品是一個相對的概念,不僅包括現(xiàn)貨金融產(chǎn)品(如債券、股票、銀行定期存款單等等),也包括金融衍生工具。作為金融衍生工具茂盛的變量則包括利率、各類價格指數(shù)甚至天氣(溫度)指數(shù)。
2投資理財?shù)谋匾?/p>
你不理財,財不理你。
理財是一輩子的事,人生階段包括單身期、家庭形成期、家庭成長期、子女大學(xué)教育期、家庭成熟期和退休期。而大學(xué)時代又是人生中重要的階段,它屬于單身期。大學(xué)時代應(yīng)該是理財?shù)钠鸩诫A段,也是學(xué)習(xí)理財?shù)狞S金時期。對于沒有收入來源(大多數(shù)依靠父母提供)的大學(xué)生來說,大學(xué)階段的財商培養(yǎng)只是訓(xùn)練和演練,在日常的生活中養(yǎng)成一種理財?shù)牧?xí)慣,而不是看重輸贏結(jié)果的比賽。
“財富就是將智慧運用于自然;致富的藝術(shù)不是勤奮,而是選擇合適的方法、合適的時機和合適的地點”。
第5篇：財富基金論文范文
【論文摘要】：對于現(xiàn)在的大學(xué)生來說，社會競爭更加激烈，畢業(yè)后都會面臨工作、買房等問題。會不會理財，能不能理財，這直接關(guān)系到大學(xué)生未來的發(fā)展。文章從實踐的角度研究和分析了大學(xué)生如何理財，并從教育策劃、投資策劃和財務(wù)策劃三個方面提供給大學(xué)聲理好財?shù)耐緩胶头椒ā?/p>
一、大學(xué)生理財?shù)谋匾?/p>
1. 什么是理財
市場經(jīng)濟時代，“財富”觀念已經(jīng)深入人心，“理財”這一以前聞所未聞的新鮮事物也如雨后春筍般遍地開花，銀行、網(wǎng)絡(luò)中到處可見“理財”這一名詞。相對“財富”而言，很多人認(rèn)為理財就是生財、發(fā)財，是一種投資增值，只有那些腰纏萬貫家底殷實既無遠(yuǎn)慮又無近憂的人才需要理財，在自己沒有一定財富積累的時候還很難涉及理財。其實這是一種狹隘的理財觀念，生財并不是理財?shù)淖罱K目的。理財?shù)哪康脑谟趯W(xué)會賺錢、花錢和管錢，使個人與家庭的財務(wù)處于最佳的運行狀態(tài)，從而提高生活的質(zhì)量和品位。
2. 大學(xué)生為什么要理財
理財是一輩子的事，人生階段包括單身期、家庭形成期、家庭成長期、子女大學(xué)教育期、家庭成熟期和退休期。而大學(xué)時代是人生中重要的階段，它屬于單身期。大學(xué)時代應(yīng)該是理財?shù)钠鸩诫A段，也是學(xué)習(xí)理財?shù)狞S金時期。對于沒有收入來源（大多數(shù)依靠父母提供）的大學(xué)生來說，大學(xué)階段的財商培養(yǎng)只是訓(xùn)練和演練，在日常的生活中養(yǎng)成一種理財?shù)牧?xí)慣，而不是看重輸贏結(jié)果的比賽。美國的愛默生在其《處世之道》中說到“財富就是將智慧運用于自然；致富的藝術(shù)不是勤奮，而是選擇合適的方法、合適的時機和合適的地點”。因此在大學(xué)階段的理財訓(xùn)練包括養(yǎng)成良好的心態(tài)、成熟的心智；培養(yǎng)全面的專業(yè)素質(zhì)；獲得人生和工作的經(jīng)驗、職業(yè)技能的學(xué)習(xí)；制定明確的目標(biāo)、生涯的規(guī)劃。系統(tǒng)的進行理財訓(xùn)練，將幫助大學(xué)生無論今后從事什么職業(yè)都會受用終生。在大學(xué)時代應(yīng)培養(yǎng)主動理財?shù)囊庾R，形成一個良好的理財習(xí)慣，掌握一些必需的理財常識。
二、大學(xué)生如何理財
1. 教育策劃
對于教育策劃，很多人認(rèn)識這不是理財，其實那是一個誤區(qū)。不是只有炒股、買基金才是投資，教育也是一種投資。完成大學(xué)學(xué)業(yè)或者獲得相應(yīng)的學(xué)歷學(xué)位，都有利于大學(xué)生在畢業(yè)后能順利找到工作。目前很多大學(xué)生還是把畢業(yè)工作后的第一份薪水看作是第一桶金。因此順利完成學(xué)業(yè)，是保證理財資金的前提。當(dāng)然，提高外語水平、增強計算機能力和取得各種有用的相關(guān)證書也是當(dāng)今社會必不可少的教育投資。這些方面的投資已經(jīng)引起了一些大學(xué)生的重視，他們把平時節(jié)省的錢，在放假的時候用到新東方等培訓(xùn)機構(gòu)學(xué)習(xí)IELTS、GMAT等外語課程。也有不少同學(xué)熱衷于考各類證書，如會計師、物流師、理財師和咨詢師等等。以上的這些都是理財?shù)幕A(chǔ)，是幫助大學(xué)生在將來獲得持續(xù)穩(wěn)定現(xiàn)金流的途徑。另外各個大學(xué)都設(shè)有不菲的獎學(xué)金制度，一般一等約3000元，二等約2000元，三等約1000元。另外許多公司設(shè)立的專項獎學(xué)金金額更大，一等有的高達數(shù)萬元。所以努力學(xué)習(xí)，做好教育策劃，爭取獲得獎學(xué)金也是理財?shù)囊粋€主要方式，畢竟大學(xué)時代，學(xué)習(xí)知識是最主要的。
2. 投資策劃
（1） 投資工具風(fēng)險比較
（2） 主要投資工具
① 投資定期存款是節(jié)流的第一步
學(xué)生也可以開一個個人儲蓄賬戶，采用跟銀行約定的零存整取的方式，每月定期從生活費中拿出幾十元存入銀行，或者將每個月用剩的錢全部存入銀行，這樣一學(xué)期下來也有百來元的結(jié)余。這種零存整取的方式對學(xué)生存錢有一定約束力，也有利于養(yǎng)成節(jié)儉的好習(xí)慣。
② 投資保險，實現(xiàn)保障增值
保險向來就是理財?shù)闹匾ぞ?，因為它本身就具有保障的功能，而且它投資起來非常方便，也不需要花太多的時間去打理。最近幾年，隨著金融行業(yè)的發(fā)展，中國保險市場上推出了結(jié)合投資和保障雙重功能的險種。比如說，中國平安推出的平安萬能險，除了能保障重大疾病以外，還有上不封頂，最低1.75％的保底收益，與銀行單利計息的投資收益相比，此險種的還有每月收益復(fù)利計息的優(yōu)點。因此，大學(xué)生平時學(xué)習(xí)之外也沒有多少時間和經(jīng)歷，適當(dāng)?shù)耐顿Y這樣的保險，不僅能保障自己的人生安全，還能獲得比定期存款更高的投資收益。
③ 嘗試基金定投，學(xué)會資金開源
對于具備賺錢能力或資金富裕的學(xué)生，不妨嘗試投資一些小額基金，在“實戰(zhàn)”中逐漸提升個人理財?shù)哪芰?。目前，購買基金的最低金額都在1000元左右，國債、貨幣基金的風(fēng)險相對較低。一些大學(xué)生選擇了投資基金?；鹗菍＜依碡?，比較穩(wěn)定。大學(xué)生小郭已經(jīng)投資基金2個多月，他說“基金定期定額的投資方式，類似于銀行的零存整取，收益卻比銀行利率大得多”。
④ 適度的投資股票，不要走進理財誤區(qū)
現(xiàn)在越來越多的大學(xué)生正在加入炒股的行列。許多學(xué)生看到最近兩年行情不錯，也想積累一些實戰(zhàn)經(jīng)驗為今后考注冊金融師打基礎(chǔ)，沒想到卻走上了一條苦澀的路。去年，大學(xué)生小A花了1萬多元，買了1000股某藥業(yè)公司的股票，結(jié)果幾天下來賺了2000多元。嘗到甜頭的他于是一狠心又將父母給的大四學(xué)年的學(xué)費全部投進了股市。不知道是自己炒得不好還是運氣不好，現(xiàn)在已經(jīng)虧了近萬元了。眼看著要畢業(yè)了，學(xué)校也開始催繳學(xué)費，如果不繳清學(xué)費的話，就拿不到畢業(yè)證，也就沒辦法出去找工作。因此，建議大學(xué)生適度的投資股票，畢竟對于大學(xué)生來說，股票屬于高風(fēng)險的投資工具，少量的參與但不要影響學(xué)業(yè)。
3. 財務(wù)策劃
（1） 合理使用信用卡
“沒有信用卡，出了校門我就不能瀟灑了！”大學(xué)生小王毫不掩飾自己對信用卡的依賴。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，時下大學(xué)生手持多張信用卡的現(xiàn)象十分普遍，少則一兩張，多則七八張。不少大學(xué)生已成為“卡奴”。
部分大學(xué)生將擁有信用卡視為邁入社會的"第一步"，有的甚至把擁有一張高透支額度的信用卡看作富裕的標(biāo)志、成功的象征。而有了信用卡之后，他們對透支已經(jīng)習(xí)以為常。月光光，月月光，月光一族在當(dāng)代大學(xué)生中可謂陣容龐大，時至今日，其勢頭依然有增無減。父母原本給我們的生活費已經(jīng)夠用，但很多人卻沒有認(rèn)真對自己的金錢做預(yù)算，有些同學(xué)每個月的前十天吃香的喝辣的，春風(fēng)得意容光煥發(fā)！可到后十天卻只好饅頭加白開水勉強度日。為了生活，于是只好舉借外債。各大銀行也許正是掌握了這個商機而紛紛推出刷卡超支消費業(yè)務(wù)，來賺取我們"看不見"的鈔票，因此我們很多朋友的財政赤字月月攀升。盲目辦卡、高額透支消費的不理性不僅讓自己成為"負(fù)翁"，受卡所累，而且造成"子債父還"的情況。大學(xué)生的每筆透支與償還都會在信用檔案上留下記錄，而隨著個人信用信息系統(tǒng)的全國聯(lián)網(wǎng)，惡意欠款行為將會在信用檔案中留下’痕跡’，不僅影響未來就業(yè)，還會影響工作后申請房貸車貸，所以大學(xué)生透支消費應(yīng)理性。
（2） 學(xué)會記賬，建立個人現(xiàn)金流量表和資產(chǎn)負(fù)債表
張同學(xué)是去年踏進大學(xué)的，是個典型的"月光公主"。她說："我從來都沒有記賬的習(xí)慣，錢都是稀里糊涂地花，等去ATM機取款時才知道已經(jīng)沒錢了。每個月近1000元的生活費往往熬不到月末，最后只好向家里’求救’。"據(jù)調(diào)查，目前在各高校，半數(shù)以上的大學(xué)生都存在"錢不夠花"的現(xiàn)象。大學(xué)生應(yīng)該有自己的"賬簿"，養(yǎng)成記賬的習(xí)慣，按月份和類別，簡單記錄每天的開支情況，合理分配生活費用；將生活費用按所需分成若干部分，留一部分作課外學(xué)習(xí)輔導(dǎo)，留一部分作后備資金。 轉(zhuǎn)貼于
（3） 兼職是一種理財經(jīng)歷
據(jù)美國的大學(xué)一份調(diào)查顯示，約有56%的大學(xué)生有較為穩(wěn)定的兼職工作，曾經(jīng)或打算兼職的同學(xué)超過了90%。從經(jīng)濟投資學(xué)來說，兼職是一項不需要預(yù)付任何資本的純增值方式，而且?guī)缀鯖]有什么風(fēng)險性。找一份合適的校外兼職，會進一步擴充自己的財務(wù)本金。這種理財"增值"方式，應(yīng)該成為大學(xué)生理財?shù)囊粋€重要組成部分。
總結(jié)
21世紀(jì)的大學(xué)生不應(yīng)該僅僅只有"智商"，還應(yīng)該具備一定的"財"商，在大學(xué)時代就應(yīng)該養(yǎng)成很好的理財習(xí)慣，為自己在現(xiàn)在和將來精打細(xì)算，這樣對于以后走向社會收益巨大。
參考文獻
[1] 王品文， 李冠瑩. 《大學(xué)生，你理財了沒？》， 大學(xué)報， 2007-12.
第6篇：財富基金論文范文
論文摘要：本文分析了當(dāng)代西方的一種設(shè)計觀念：慢設(shè)計，指出它的出現(xiàn)是基于人們對精神生活的追求；它的設(shè)計理念和方法是通過淡化產(chǎn)品的功能，增加人和身邊的世界之間額外的情感交流，從而幫助人們徜徉于精神生活的世界。本文認(rèn)為，慢設(shè)計體現(xiàn)了“以人為本”的設(shè)計精神。
在當(dāng)前追求高效的社會，任何慢的事物都被認(rèn)為是低效率的?！奥笨赡芨嗟刈屓讼肫馃o能、愚蠢、貧窮、落伍，遭到人們的擯棄。人們只認(rèn)同“快”?！皶r間就是金錢，效率就是生命”，是現(xiàn)代生活的口號?，F(xiàn)代社會公認(rèn)聰明、有為、富足的人，—定屬于那些“與時間賽跑”的人。以“快”為重要特征的工業(yè)文化把效益當(dāng)作社會發(fā)展的根本目的。一個“效益－財富－真實”的等值關(guān)系得到確立。對“快”的認(rèn)同深入到社會生活的方方面面。
雖然，高效率的生活和工作會大大提高社會的物質(zhì)財富，但是，人們的生活質(zhì)量并不高。在生活上，人們在家里吃飯的時間越來越少，交通擁擠和購物等候令趕時間的人心情煩躁，孩子和父母一樣忙碌，家長一致認(rèn)為不能讓孩子輸在起跑線上，結(jié)果孩子們幾乎沒有時間享受童年該有的一切；在工作上，很多人為了保持精力和速度，依賴的已經(jīng)不是午休和喝茶，而是更有危害性的卷煙和安定藥。人們忙于或被迫趕著快節(jié)奏生活和工作，早已忘記了享受生活。在“快”的世界里沒有清風(fēng)明月、朝露晚霞?，F(xiàn)代快節(jié)奏的生活嚴(yán)重忽視情感的存在。單方面地追求物質(zhì)財富，無法為心靈找到可以停泊的港灣。
朱光潛先生曾在《文藝心理學(xué)》中說過這樣一件事：在阿爾卑斯山谷里，有一條汽車路上風(fēng)景很好，在路邊有一個標(biāo)語牌，上面寫著：慢慢走，欣賞?。1]阿爾卑斯山的管理者希望那些趕路的人們能夠駐足流連一會兒，體驗一番絕美的景致。通過這件事，朱先生指出，在生活中，若我們超越當(dāng)下，和手頭正在做的事情暫時分割開，控制行為節(jié)奏的慣性，慢下來，我們就有機會體驗生活中的美好。
朱先生的著作是20世紀(jì)40年代出版的。他或許沒想到他提及的“體驗生活需慢下來”的主張，竟成為時下西方“慢活”運動的宗旨。慢活運動是一場抵制現(xiàn)代快節(jié)奏生活的全球運動。它源于1986年意大利人卡洛·佩特里尼（Carlo Petrini）推動“慢食運動”，后來逐漸發(fā)展壯大。慢食運動原本是抵制快餐及超市文化的——認(rèn)為快餐飲食是粗糙的、缺乏關(guān)懷的——后來其主張的內(nèi)容越來越廣泛，變成反對現(xiàn)代飲食文化的一場健康運動。慢食主義者除了放慢飲食的速度、體驗飲食樂趣外，還關(guān)注食品的材料和制作過程：他們不吃配種和轉(zhuǎn)基因處理的食物，不吃人工飼料和激素喂養(yǎng)的食物，喜歡緩慢而精心制作的食品。這種“慢食”風(fēng)潮從歐洲開始席卷全球，并由此發(fā)展出一種“慢”的生活方式——慢活。慢活主義宣稱慢活不是偷懶、低效、緩慢的借口，而是希望人們能夠掌握自己的生活節(jié)奏，不受物質(zhì)生活的牽絆，找回在忙碌的、快節(jié)奏的生活中遺失的自我，多關(guān)注身邊的事和物，花些時間享受精神生活。
如今，世界各地都有慢活組織機構(gòu)，例如歐洲的時間減速協(xié)會、意大利的慢食組織和“懶人俱樂部”、日本的樹懶俱樂部以及美國的今日永存基金會等。慢活有一系列的表現(xiàn)途徑，除了慢食和慢走，還有慢寫（好好讀一本書，寫一段感受，尋回失落的人文精神）、慢愛（反對和快餐愛情）等。瑞士建筑師阿特利·彼特（Atelier Peter Zumthor）響應(yīng)慢活運動的精神，提出了慢設(shè)計概念。和其他“慢”運動一樣，慢設(shè)計也得到了西方人的熱情響應(yīng)。
慢設(shè)計不是一種風(fēng)格，而是一種理念。
它不是指設(shè)計時間的長短，而是強調(diào)設(shè)計師在設(shè)計創(chuàng)作中應(yīng)處于一種平和、放松、隨性的感知狀態(tài)，即遵從內(nèi)心最率真的狀態(tài)。在這樣狀態(tài)下，慢設(shè)計的作品以一種令人驚訝又可親的形象展現(xiàn)出來。它就像一首古老的慢歌，觸摸人們內(nèi)心最容易被感動的情結(jié)，使人忘記時間的流逝，感受生命剎那的靜穆。天地萬物周行不止，只是隨我慢下來了。當(dāng)看到這樣的作品時，其功用是不會被人們一目了然地知曉。因為，它正是通過這種功用的模糊性慢慢使觀賞者淡忘該產(chǎn)品的使用“目的”，也就是說，在人與產(chǎn)品的實際用途之間產(chǎn)生距離，從而使得欣賞者遺忘現(xiàn)實生活中的瑣屑與忙碌，品味產(chǎn)品的生趣，體驗到輕松和緩慢的感觸，從而達到享受生活的目的。
談到享受生活，古今中外的學(xué)者向來強調(diào)“超越當(dāng)下”。這種超越在西方人眼中必須要產(chǎn)生“距離”，在中國人筆下則是進入“虛靜”。但不論是“距離說”——要人們暫時擺脫實際生活的約束，把事物放在適當(dāng)?shù)摹熬嚯x”去體驗，還是“虛靜說”——通過“澄懷”去“味象”，即“澄觀一心而騰踔萬象”［2］，我們都必須首先學(xué)會“慢”。只有我們慢下來，不盲從日常事務(wù)運作的節(jié)奏，我們才有可能忘卻外在的一切縲紲之苦，才有可能忘記自身世俗的存在，在陶然沉醉中，進入美的體驗境地。在人的情感體驗中，慢是由“返虛入渾”，靜靜體味對象的起始。
慢設(shè)計的宗旨并不宏偉，只是希望人們在追求物質(zhì)生活的過程中，有那么一刻，在傾聽心靈，關(guān)懷生命，享受生活。在設(shè)計與功能之間關(guān)系出現(xiàn)更多彈性的今天，慢設(shè)計理念在現(xiàn)代設(shè)計界得到許多設(shè)計師的認(rèn)同。許多現(xiàn)代設(shè)計團體都有慢設(shè)計的作品。例如，2006年3月，荷蘭的Droog設(shè)計團體在上海舉辦了名為“人文觸覺”的設(shè)計展，展出了大量具有慢設(shè)計理念的作品。這里，僅舉兩件設(shè)計作品為例：脂肪燈和玻璃珠椅子，看看慢設(shè)計怎樣表現(xiàn)它的理念。
Droog設(shè)計的脂肪燈的造型只是一個放大的燈泡，外形簡單，線條柔和。燈內(nèi)盛著油脂。燈的光源藏在油脂中。開燈后，油脂受熱慢慢融化，呈現(xiàn)出明媚的橘黃色。熄燈后，油脂慢慢變冷變暗，直至脂肪凝固成乳白色。燈又返回原先的狀態(tài)。這盞燈的設(shè)計目的不只是為了照明，更多的是為了展現(xiàn)光亮變化的過程。燈的慢慢變暖變亮，慢慢溫暖著我們的心靈，舒緩了我們的疲憊。光線的緩慢消逝，又讓我們擁有溫暖的回憶，體驗到一種寧靜和溫情。在整個過程中，我們不自覺地應(yīng)和著燈和光線的細(xì)微變化，放慢生活節(jié)奏。
慢設(shè)計有時會故意制造一些小麻煩讓我們在使用產(chǎn)品的過程中慢下來，和身邊的世界有額外的交流，體驗到情感的存在。Droog的玻璃珠椅子就是這樣的一款設(shè)計。這款長椅（凳）的椅面上鋪滿了透明的玻璃珠。人與人之間的距離可以通過移動圓椅面，隨意調(diào)整。當(dāng)圓椅面移動時，玻璃珠隨著你的位置滾動、碰撞。當(dāng)朋友移向你時，玻璃珠滾動的噪聲也能成為一種情調(diào)，拉開情感交流的帷幕。這款椅子對于講究功能的人而言，顯得復(fù)雜且沒有必要，但它改變了長期以來長椅給人們僵化、冷漠的感受。這種將生活復(fù)雜化的設(shè)計承載著心靈交流的溫馨和樂趣。
慢活運動呼吁我們應(yīng)該把生活節(jié)奏慢下來，因為“快”讓人錯失了很多美好的事物。慢設(shè)計的目的也是利用設(shè)計使我們放慢生活和工作的節(jié)奏，有機會“偷得浮生半日閑”，體驗超越世俗之外的純凈心靈。當(dāng)越來越多設(shè)計師為了商業(yè)利益或為了使生活更加高效，而孜孜不倦努力的時候，慢設(shè)計卻抱著另一種情懷，幫助人們徜徉于精神生活的世界。我們不難看出，慢設(shè)計的觀念中貫徹了“以人為本”的設(shè)計精神。
＊注：本論文為2007年度江蘇省教育廳高校哲學(xué)社會科學(xué)基金指導(dǎo)項目：藝術(shù)設(shè)計批評方法論研究（07SJD760015）階段性成果。
注釋：
第7篇：財富基金論文范文
論文摘要:“法者,天下之公器也”。在我國,隨著在建立以社會主義市場經(jīng)濟制度為目的社會改革的不斷向前推進,經(jīng)濟飛速發(fā)展的同時,而由經(jīng)濟利益所驅(qū)動的貪污犯罪活動也越來越趨于嚴(yán)重?！笆郎蠜]有無源之水,沒有無本之木”,故從哲學(xué)的高度與層面上來探究貪污犯罪活動,顯得很有必要。
1 人性思考
性善論。這種對于人性的觀點持有者如儒家學(xué)說的創(chuàng)立者孟子。性善論者認(rèn)為“人之初,性本善”。即是說人的本性在出生時是善良的,即人按照正常的狀態(tài)發(fā)展下去,都是可以為善的。
性惡論。這種對于人性的觀點持有者如春秋時期的荀子。性惡論認(rèn)為“人之性惡,其善者偽也?！奔词钦f人本來是性惡的,人們樂于快而避于苦,情鐘于樂而憎惡于痛,人人皆是自私之徒,人人皆有行惡之本性;但是這種人的本性不利于人類整體的生存發(fā)展,于是,人們不但的通過教育教化來使人之性以惡至善。
性無論。這種對于人性的觀點持有者如告子。性無論者認(rèn)為“性無善無不善也”、“性猶湍水也,決諸東方則東流,決諸西方則西流”。即是說人性本無所謂善與不善,惡與非惡之分。但為什么作為組成社會基本元素的人會出現(xiàn)不同人性呢?這只是因為不同人所處于不同的后天成長環(huán)境對人的影響所造成的,于是不同的個人成長環(huán)境造就出了每個人不同的人性?？傊?性無論者認(rèn)為人性是環(huán)境的產(chǎn)物。
同樣基于人性哲學(xué)思考,人的人性的后天之性的另一面是人性的趨樂避苦性。隨著人類文明的不斷發(fā)展,人們能夠運用自己的力量創(chuàng)造出更多的物質(zhì)財富;與此同時,人類意識也在不斷的獨立,并隨著這種人類意識上的獨立,人們逐漸產(chǎn)生了精神的愉悅及痛苦。而這種愉悅比之于其對立面的痛苦所帶給人意識上的感受要更令人滿足。于是,人在其發(fā)展的過程之中,于客觀環(huán)境里產(chǎn)生了人性的后天之性的另一個方面即人性的趨樂避苦性。
2 哲學(xué)探究
物質(zhì)與意識誰是第一性是哲學(xué)最基本的問題。哲學(xué)認(rèn)為,物質(zhì)決定意識。人們的意識只能是對于客觀存在的反映,客觀存在不以人的意識為轉(zhuǎn)移。
由上我們可以推知:作為個體的人要占有一定量的社會財富,正常情況下,便只有通過由所有社會成員所共同制定的社會物質(zhì)總財富的分配規(guī)則來獲得。一方面,受制于生產(chǎn)力發(fā)展水平,通過這一分配方式所分得的社會財富事實上并不能滿足個體社會成員的需求。另一方面,由于其它在社會本身發(fā)展過程所產(chǎn)生的對于社會財富分配制度的因素影響,這一分配規(guī)則本身的公正性也會因其制定者和其代表的利益不同而受到不同利益階層的社會成員們所爭議和置疑。
人們所奮斗的一切,都跟他們的權(quán)利有關(guān) 。于是,人們之間的平和狀態(tài)被打破,人們之間的紛爭由此而起。
隨著生產(chǎn)力的發(fā)展,人類文明推進到當(dāng)代,人類改造自然與創(chuàng)造物質(zhì)財富的能力相對于以前的時代已經(jīng)有了巨大的發(fā)展。但是在現(xiàn)有人類發(fā)展的階段,仍然是受制于物的階段。物質(zhì)財富相對于全體社會成員對于其的需求仍然是相對不足。同樣伴隨著人類文明的進程,人類建立了嚴(yán)密的現(xiàn)代社會制度。這種嚴(yán)密的社會制度設(shè)計不會允許人們以無政府狀態(tài)的自為方式對社會物質(zhì)財富進行紛爭與搶奪;而是由全體社會成員的意識上升為法律的形式來規(guī)定社會物質(zhì)財富分配方式與手段;并進而由法律形成對于這些社會公共物質(zhì)財富的管理體制和違反這些法律公意所可能要承擔(dān)的法律后果以示于人。
物質(zhì)決定意識。由于物質(zhì)財富的對于社會成員需求的相對不足,少數(shù)據(jù)有掌握公共權(quán)利具有分配上優(yōu)勢地位的社會成員不再理會由包括他們自己在內(nèi)的所有社會成員所共同制定的法律關(guān)于占有過多的社會物質(zhì)財富的禁止性規(guī)定;也不再理會整個社會對于這種非法占有社會公共物質(zhì)財富的遣責(zé)與由此可能遭受的法律嚴(yán)厲制裁。
綜上所述,可從以下二方面以為對策:
健全監(jiān)督。權(quán)力來自于權(quán)利,權(quán)力為權(quán)利服務(wù)。正如阿克頓所說的那樣:權(quán)力導(dǎo)致腐敗,絕對權(quán)力導(dǎo)致絕對腐敗。正是因為如此,從貪污犯罪行為可能發(fā)生的源頭上來抑制可能發(fā)生的貪污犯罪行為成為了控制貪污犯罪活動的最有效手段。
引導(dǎo)思潮。行為以意思表示為其發(fā)生法律上效果的核心要素,而意思表示則又是由人的思維意識來來產(chǎn)生的。人是社會性動物,因此,對作為個體的人的各種行為以及行為背后的思想意識以思潮引導(dǎo)變得尤為必要。
參考文獻
第8篇：財富基金論文范文
不要說對社會的責(zé)任，對自己也越來越淡薄了，這是大學(xué)生個人的過錯，還是我們高校的過錯呢？無論高校教育整體情形如何，總有一些極具挑戰(zhàn)常人想象力的個案使我們?nèi)粲兴?，譬如北大學(xué)生畢業(yè)后賣豬肉，更有清華哲學(xué)系學(xué)生畢業(yè)后入寺為尼，將自己的論文甚至對人生的終極探索寫在寺廟里。
智宏法師現(xiàn)在是普陀山佛學(xué)院教師，1995年出家，出家前她是清華大學(xué)哲學(xué)系的學(xué)生，因為“在哲學(xué)中沒有找到需要的答案”，她選擇了宗教，進入了佛門。其實，佛教與中國的道教一樣，最初都是哲學(xué)范疇上的一種世界觀或人生觀，極度輕視物質(zhì)財富，而將人的精神境界看成高于一切的價值。也就是說，無論是佛教還是道教，最初都是沒有神靈崇拜的，只是在歷史發(fā)展過程中，因為信眾的極度崇拜，而形成了神靈體系。一些人將建廟侍神看成了目的，而將人的超度與拯救忽略了。“和尚”的本義是師傅或?qū)煹囊馑?，就是能夠通過精神引導(dǎo)，使人們認(rèn)識到生命的本質(zhì)意義，忘卻生活中的苦難，通過頓悟與修行，使自己靈魂升入涅槃，獲得永遠(yuǎn)的幸福。
和尚引導(dǎo)人們放棄俗世浮華，獲得生命輪回中的超度，菩薩則是救苦救難，普度眾生，譬如觀音菩薩就是信眾們心目中的救苦救難的象征，而地藏菩薩則發(fā)誓要在地獄里拯救每一個受苦受難者，然后自我拯救?？上У氖?，宗教的東傳過程，既是神化過程，也是世俗化的過程，更多的人并不是通過頓悟放棄身外之物，追求生命本真的意義，而是通過燒香膜拜來獲得神靈的幫助，以獲得切身的利益，觀音因此也就成了送子觀音與送財觀音?，F(xiàn)在許多寺廟香火鼎盛后面，充斥著迷信與交易，甚至將寺廟做成了利益集團，香客們在這里似乎是購買精神安慰產(chǎn)品。
清華大學(xué)畢業(yè)生進人寺廟有著重大的意義，一方面她的哲學(xué)追問精神使她不可能趨勢附俗，另一方面她更能本真地對待自己面對的一切。我們看到智宏從2001年至今，已經(jīng)收養(yǎng)了26名棄兒，其中的20多名棄兒已經(jīng)在國內(nèi)的一些佛學(xué)院就讀或畢業(yè)。為了孩子的讀書、生活、治病，智宏法師修建寺院大殿的事一直拖延，“如果看到孩子的苦難，卻視而不見，念佛又有什么意義？”是啊，宗教無法論證天國的榮華，但可以直面人間的苦難偉大的宗教體現(xiàn)的是人本主義精神，而非神本主義迷信。
這位清華女生成為比丘尼，并致力于救濟孤兒，最使人想到臺灣慈濟功德會的創(chuàng)辦人證嚴(yán)法師。證嚴(yán)法師年輕時即入佛門，看到當(dāng)時許多窮苦人因貧病而遭受苦難，發(fā)誓要為窮人建醫(yī)院學(xué)校，一樸素的想法形成后來慈濟功德會“人間佛教”的人文理念。40多年以來，證嚴(yán)法師籌集了逾百億元新臺幣的善款，在慈濟功德會的幫助下全球各地蒙恩受惠的貧民、病人、災(zāi)民不計其數(shù)。如今的慈濟功德會，已經(jīng)發(fā)展成為一個龐大的國際性慈善救濟組織，其范圍涉及慈善、醫(yī)療、教育、人文、環(huán)保、社區(qū)志工、骨髓捐贈、國際賑災(zāi)，用慈濟的術(shù)語來說，就是“四大志業(yè)法印”。慈濟功德會也成功“登陸”，成為第一個在大陸合法營運的臺灣宗教性質(zhì)的慈善組織。
是什么原因使證嚴(yán)法師由傳統(tǒng)佛教轉(zhuǎn)入人間佛教呢？
原來，在證嚴(yán)法師年輕的時候，遇見二位來臺灣的西方修女，在交流過程中，修女對證嚴(yán)說，佛教追求的是個人頓悟與超脫，缺少人間關(guān)懷;基督教興辦慈善機構(gòu)，譬如育嬰園，收養(yǎng)被遺棄的孤兒，辦基督教學(xué)校甚至醫(yī)院，為什么佛教不能致力于這樣的關(guān)懷呢？一語驚醒夢中人，證嚴(yán)由此走向了人間關(guān)懷之路。
第9篇：財富基金論文范文
陳衍景，北京大學(xué)地球與空間科學(xué)學(xué)院教授、博士導(dǎo)師；兼任中科院廣州地球化學(xué)研究所研究員、博士生導(dǎo)師。1990年畢業(yè)于南京大學(xué)地球科學(xué)系，1998年入選教育部優(yōu)秀跨世紀(jì)人才，2001年至2002年訪問澳大利亞國立大學(xué)，2004年獲國家杰出青年科學(xué)基金，2006年擔(dān)任國家973項目《華北大陸邊緣造山過程與成礦》首席科學(xué)家。長期從事造山帶地質(zhì)和成礦研究，200多篇。
循循善誘 關(guān)心培養(yǎng)下一代
“不計辛勤一硯寒，桃熟流丹，李熟技?xì)垼N花容易樹人難”。陳教授，用他的知識投于實踐創(chuàng)造財富，又在實踐中獲得真知授予課堂。課堂上他知十講一，不斷更新，避免重復(fù)；前沿探索中，他一絲不茍，求實創(chuàng)新；教學(xué)育人上，他推陳出新，開創(chuàng)啟發(fā)教學(xué)之路。
他無為而至，身先士卒。在擔(dān)任北大地質(zhì)系95級本科生班主任期間，該班4年內(nèi)未出現(xiàn)任何違紀(jì)和不及格現(xiàn)象，100%通過英語6級考試，20/22考取研究生，連續(xù)3年被評為北京市先進班集體，成為北大最好的班集體，并獲北京大學(xué)五四獎杯。開創(chuàng)了地質(zhì)學(xué)班級的新輝煌。在他的嚴(yán)格要求下，所指導(dǎo)過的學(xué)生均順利獲得學(xué)位和多種獎學(xué)金，1人被評為北京大學(xué)“研究生學(xué)術(shù)十杰”，1人獲北京大學(xué)優(yōu)秀博士論文，1人獲北京大學(xué)挑戰(zhàn)杯特等獎（最高獎），1人教育部博士研究生學(xué)術(shù)新人獎。2005年，奉涂光熾院士之命，陳衍景教授組建廣州地化所成礦動力學(xué)實驗室并擔(dān)任主任一職。在他的帶領(lǐng)、協(xié)調(diào)下，一批人逐漸融合團結(jié)在一起，科研攻堅能力大幅度提升，與實驗室成立之初相比，擁有科研經(jīng)費增長10多倍，發(fā)表SCI論文數(shù)量增長7倍，實現(xiàn)了實驗室跨越式發(fā)展，2010年晉升為中國科學(xué)院重點實驗室。
推陳出新開創(chuàng)科學(xué)新天
