證券交易考試重點(diǎn)精選(九篇)

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第1篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

關(guān)鍵詞：高職；證券市場(chǎng)基礎(chǔ)；課程設(shè)計(jì)

《證券市場(chǎng)基礎(chǔ)》是金融類專業(yè)的專業(yè)基礎(chǔ)課程，主要是為學(xué)生將來(lái)到各大證券公司從事客戶經(jīng)理、證券經(jīng)紀(jì)人，投資公司從事客戶經(jīng)理、投資顧問(wèn)，商業(yè)銀行從事理財(cái)經(jīng)理提供知識(shí)、能力及素質(zhì)支撐。而通過(guò)我們對(duì)用人單位的調(diào)研顯示，用人單位最看重學(xué)生以下三方面素質(zhì)：（1）扎實(shí)的證券專業(yè)知識(shí)和技能；（2）客戶開(kāi)發(fā)能力和服務(wù)意識(shí)；（3）一定的投資分析能力。同時(shí)證券公司將證券從業(yè)資格證書作為入職必備證書。結(jié)合以上幾點(diǎn)，我們對(duì)本門課程進(jìn)行了設(shè)計(jì)。

一、課程設(shè)計(jì)理念及思路

本課程的設(shè)計(jì)以職業(yè)能力培養(yǎng)為重點(diǎn)，與行業(yè)企業(yè)合作進(jìn)行基于教學(xué)單元的設(shè)計(jì)，充分體現(xiàn)職業(yè)性、開(kāi)放性的要求。課程的設(shè)計(jì)理念及思路為三線并行，雙訓(xùn)同步：即在14周以前的專業(yè)能力學(xué)習(xí)階段，我們分別從從業(yè)資格線、職業(yè)技能線、技能大賽線三線展開(kāi)學(xué)習(xí)。從業(yè)資格線即結(jié)合證券從業(yè)資格考試開(kāi)展理論學(xué)習(xí)；職業(yè)技能線即針對(duì)證券市場(chǎng)各子市場(chǎng)開(kāi)展基礎(chǔ)實(shí)踐學(xué)習(xí)；技能大賽線即將證券模擬交易大賽貫穿于整個(gè)專業(yè)技能學(xué)習(xí)階段。而在14周，我們將通過(guò)證券從業(yè)資格考試和模擬考試對(duì)學(xué)生進(jìn)行職業(yè)資格證定。根據(jù)證券法規(guī)定，只有通過(guò)職業(yè)資格認(rèn)定的人員才可從事證券工作。因此，在15.16周的技能拓展階段，通過(guò)職業(yè)資格認(rèn)定的同學(xué)將被允許進(jìn)入校外實(shí)訓(xùn)基地進(jìn)行學(xué)徒制貼崗實(shí)訓(xùn)，而未通過(guò)的同學(xué)將只能在校內(nèi)實(shí)訓(xùn)室進(jìn)行模擬實(shí)訓(xùn)。實(shí)訓(xùn)的業(yè)務(wù)主要涉及證券開(kāi)戶業(yè)務(wù)、產(chǎn)品推介業(yè)務(wù)、投資咨詢業(yè)務(wù)等。

二、課程的教學(xué)目標(biāo)

通過(guò)校企深度合作，我們制定以職業(yè)崗位需求為依據(jù)的教學(xué)目標(biāo)，主要包括以下三個(gè)方面：第一，課程的知識(shí)目標(biāo)是掌握各證券之間的區(qū)別與聯(lián)系；掌握股票等證券的發(fā)行與交易流程。第二，課程的能力目標(biāo)是能夠獨(dú)立完成股票等證券的交易；能進(jìn)行簡(jiǎn)單的證券交易分析；能為客戶介紹各證券產(chǎn)品；能為客戶提供證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的相關(guān)服務(wù)。第三，課程的素質(zhì)目標(biāo)是具備愛(ài)崗敬業(yè)精神和誠(chéng)實(shí)守信品質(zhì)；具備良好的溝通表達(dá)能力；具備團(tuán)隊(duì)協(xié)作能力。

三、課程的內(nèi)容框架

根據(jù)崗位需要等重構(gòu)課程內(nèi)容體系，我們以證券市場(chǎng)子市場(chǎng)運(yùn)作組織課程內(nèi)容。在內(nèi)容的選取中，我們充分考慮了證券客戶經(jīng)理等崗位對(duì)求職者知識(shí)、能力和素質(zhì)的要求、證券從業(yè)資格考試對(duì)考生知識(shí)和素質(zhì)的要求、“證券模擬競(jìng)賽”對(duì)參賽者知識(shí)、能力和素質(zhì)的要求以及生活中投資理財(cái)對(duì)知識(shí)和能力的要求等多方面，以證券市場(chǎng)子市場(chǎng)運(yùn)作組織課程內(nèi)容，將課程內(nèi)容化分為股票市場(chǎng)、債券市場(chǎng)、基金市場(chǎng)、衍生品市場(chǎng)及技能拓展五大模塊，并結(jié)合課程性質(zhì)、崗位能力要求等方面對(duì)學(xué)時(shí)進(jìn)行合理分配。在學(xué)時(shí)分配中，我們充分考慮了各專業(yè)中本課程面向的目標(biāo)崗位。比如，證券與期貨專業(yè)的目標(biāo)崗位為證券公司客戶經(jīng)理，股票市場(chǎng)是其最重要的子市場(chǎng)，也是工作生活中最常涉及的子市場(chǎng)，因此所需學(xué)時(shí)為16學(xué)時(shí)。而在這16個(gè)學(xué)時(shí)中，我們將用10學(xué)時(shí)用于學(xué)習(xí)股票市場(chǎng)的理論知識(shí)，用6學(xué)時(shí)對(duì)股票市場(chǎng)開(kāi)展股票發(fā)行、交易等情景模擬實(shí)訓(xùn)，同時(shí)將模擬炒股大賽貫穿于整個(gè)股票市場(chǎng)的學(xué)習(xí)中。而針對(duì)于投資與理財(cái)專業(yè)，則應(yīng)側(cè)重于對(duì)各證券的理解并能正確解讀各證券的優(yōu)缺點(diǎn)、區(qū)別與聯(lián)系。

四、課程的考核方式

在課程考核方式上，我們建立了多元化的學(xué)生學(xué)習(xí)質(zhì)量考核體系，即通過(guò)專業(yè)能力考（80%）和技能拓展考（20%）對(duì)學(xué)生學(xué)習(xí)質(zhì)量進(jìn)行考核評(píng)價(jià)。在專業(yè)能力考中，又包括對(duì)前述三線的考核，即從業(yè)考、職業(yè)技能考、技能大賽考。作為一門專業(yè)基礎(chǔ)課和證券從業(yè)資格考試課程，理論知識(shí)的掌握最為重要，因此，從業(yè)考占比50%。在模擬炒股大賽中，會(huì)涉及一些證券交易的基本知識(shí)的運(yùn)用，同時(shí)需要學(xué)生自學(xué)一些投資技巧，因此技能大賽考占比10%。在實(shí)訓(xùn)拓展考中，主要考查學(xué)生的綜合知識(shí)運(yùn)用能力、溝通能力、團(tuán)隊(duì)協(xié)作能力等，占比20%。

第2篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

[關(guān)鍵詞]選修課 證券投資學(xué) 教學(xué)目標(biāo)

[作者簡(jiǎn)介]周飛舟（1967- ），女，湖北武漢人，吉林鐵道職業(yè)技術(shù)學(xué)院經(jīng)管系，副教授，碩士，研究方向?yàn)闀?huì)計(jì)學(xué)、高等職業(yè)教育。（吉林 吉林 132001）

[課題項(xiàng)目]本文系2011年度吉林省職業(yè)技術(shù)教育學(xué)會(huì)科研規(guī)劃課題“吉林省高職教育選修課教學(xué)改革與質(zhì)量提高研究”的研究成果。（項(xiàng)目編號(hào)：szj11086）

[中圖分類號(hào)]g642.3 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]a [文章編號(hào)]1004-3985（2013）21-0142-02

隨著我國(guó)證券市場(chǎng)20年來(lái)的迅猛發(fā)展，更多的人渴望了解證券投資理財(cái)方面的知識(shí)，這也掀起了在校生學(xué)習(xí)證券、金融知識(shí)的熱潮?！白C券投資學(xué)”“金融學(xué)基礎(chǔ)”“投資理財(cái)”等是各個(gè)院校財(cái)經(jīng)類專業(yè)的專業(yè)基礎(chǔ)課，非財(cái)經(jīng)專業(yè)的課程設(shè)置一般都不會(huì)開(kāi)設(shè)此類課程，因此許多院校以“證券投資學(xué)”“金融知識(shí)”等課程作為選修課來(lái)滿足和實(shí)現(xiàn)學(xué)生的學(xué)習(xí)需求，并希望通過(guò)這樣的途徑和方式提高學(xué)生的整體綜合素質(zhì)。非財(cái)經(jīng)專業(yè)學(xué)生的知識(shí)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)決定了作為“證券投資學(xué)”等財(cái)經(jīng)類的選修課程其教學(xué)目標(biāo)必然與財(cái)經(jīng)專業(yè)有所不同。本文僅就作為選修課程的“證券投資學(xué)”教學(xué)目標(biāo)的確定和實(shí)現(xiàn)途徑進(jìn)行分析和探討。

一、現(xiàn)實(shí)教學(xué)中存在的兩個(gè)難題

1.學(xué)生的知識(shí)基礎(chǔ)與課程性質(zhì)的要求差距較大?！白C券投資學(xué)”的內(nèi)容綜合性較強(qiáng)，需要以一定的經(jīng)濟(jì)、管理以及數(shù)學(xué)等知識(shí)為基礎(chǔ)，涉及經(jīng)濟(jì)學(xué)、財(cái)務(wù)管理、金融學(xué)基礎(chǔ)、企業(yè)管理等多門課程的內(nèi)容，還需要學(xué)生具備一定的數(shù)學(xué)功底。同時(shí)“證券投資學(xué)”還具有很強(qiáng)的實(shí)踐性，在現(xiàn)實(shí)生活中運(yùn)用證券投資工具進(jìn)行實(shí)際操作是檢驗(yàn)課程學(xué)習(xí)效果的最佳途徑。開(kāi)設(shè)這門課程的最終目標(biāo)在于希望學(xué)生在掌握證券投資基本理論的基礎(chǔ)上，能夠自主地進(jìn)行證券投資操作，并逐步形成一定的個(gè)人投資理財(cái)能力。

學(xué)生們的基礎(chǔ)和這門課程性質(zhì)的要求差距較大，這主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是目前高職院校生源質(zhì)量整體呈下降的趨勢(shì)。高職學(xué)生的文化基礎(chǔ)相對(duì)薄弱，大部分學(xué)生基本沒(méi)能形成良好的學(xué)習(xí)習(xí)慣，學(xué)習(xí)的自覺(jué)性和主動(dòng)性也比較差。二是，選修“證券投資學(xué)”的學(xué)生學(xué)習(xí)該課程所需的前期基礎(chǔ)知識(shí)不足。由于財(cái)經(jīng)專業(yè)多已開(kāi)設(shè)該課程或者同類課程，所以選修“證券投資學(xué)”課程的學(xué)生大多為非財(cái)經(jīng)類專業(yè)。以吉林鐵道職業(yè)技術(shù)學(xué)院開(kāi)設(shè)的選修課程“證券投資學(xué)”情況來(lái)看，學(xué)生一般是運(yùn)營(yíng)管理、工程技術(shù)、機(jī)車車輛、汽車維修、計(jì)算機(jī)應(yīng)用等理工專業(yè)的。學(xué)生們大多來(lái)自學(xué)院低年級(jí)非財(cái)經(jīng)類專業(yè)，專業(yè)知識(shí)結(jié)構(gòu)與該課程所需基礎(chǔ)有一定距離，學(xué)習(xí)該課程所需的相關(guān)課程知識(shí)幾乎是空白。

2.課程容量大與課時(shí)少之間的矛盾。從教材的編寫內(nèi)容來(lái)看，“證券投資學(xué)”一般都涵蓋了這樣幾個(gè)部分的教學(xué)內(nèi)容：證券投資基礎(chǔ)知識(shí)、證券投資工具、證券市場(chǎng)、證券投資分析和證券投資理論以及風(fēng)險(xiǎn)防范和市場(chǎng)監(jiān)管等。同時(shí)，該課程內(nèi)容的掌握與實(shí)踐還與現(xiàn)實(shí)生產(chǎn)、生活密切相關(guān)，與公司理財(cái)、個(gè)人理財(cái)?shù)认嗦?lián)系。因此學(xué)習(xí)這門課程不再僅僅是背誦幾個(gè)概念的問(wèn)題，重要的是能夠運(yùn)用證券投資工具在證券市場(chǎng)上實(shí)現(xiàn)投資收益。

作為財(cái)經(jīng)類專業(yè)的專業(yè)基礎(chǔ)課，“證券投資學(xué)”課程一般在教學(xué)計(jì)劃中都安排有較多的學(xué)時(shí)，包括理論教學(xué)和綜合實(shí)訓(xùn)。有些財(cái)經(jīng)類院校開(kāi)設(shè)“證券投資學(xué)”課程，把理論部分和實(shí)踐部分分開(kāi)來(lái)分別設(shè)立為兩門課程，以期進(jìn)一步提高學(xué)生們將理論知識(shí)運(yùn)用到實(shí)際操作的能力。而作為選修課程的“證券投資學(xué)”一般只有30多個(gè)學(xué)時(shí)。要在這么少的時(shí)間里，讓學(xué)生對(duì)證券投資有正確的認(rèn)識(shí)、學(xué)會(huì)證券投資的方法，了解證券投資的技巧，需要講授該課程的教師做出很多的努力。

二、確定選修課“證券投資學(xué)”的教學(xué)目標(biāo)

確定選修課“證券投資學(xué)”課程的教學(xué)目標(biāo)，我們考慮了選修該課程學(xué)生基礎(chǔ)和授課課時(shí)的限制，并且結(jié)合了前幾年的教學(xué)實(shí)踐，總結(jié)出學(xué)生選課緣由和對(duì)該課程的需要，最終把選修課“證券投資學(xué)”的教學(xué)目標(biāo)分成了三個(gè)層次。

該課程最低教學(xué)目標(biāo)是爭(zhēng)取學(xué)生能夠讀懂、看懂、聽(tīng)懂新聞中相關(guān)的財(cái)經(jīng)內(nèi)容，明了現(xiàn)實(shí)

活中發(fā)生的一般經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，理解政府出臺(tái)的基本金融政策。這一目標(biāo)的設(shè)定可以滿足對(duì)證券投資感興趣、需要了解證券投資基礎(chǔ)知識(shí)的學(xué)生要求。該課程最高教學(xué)目標(biāo)是幫助有需要的學(xué)生通過(guò)證券從業(yè)資格考試，取得證券從業(yè)資格證書。這個(gè)教學(xué)目標(biāo)為學(xué)生將來(lái)可能的職業(yè)遷徙打下基礎(chǔ)，拓展學(xué)生的就業(yè)空間，提升學(xué)生職業(yè)持續(xù)發(fā)展的潛能，同時(shí)也為部分需要進(jìn)一步深造學(xué)業(yè)的學(xué)生提供更多的專業(yè)選擇。在最高目標(biāo)和最低目標(biāo)之間，我們?cè)O(shè)定了一個(gè)中間的教學(xué)目標(biāo)，即一般教學(xué)目標(biāo)。就是培養(yǎng)具有一定素質(zhì)的股民、基民，為社會(huì)注入理性的投資者。這個(gè)教學(xué)目標(biāo)使得有理財(cái)需求的學(xué)生，能夠?qū)W會(huì)證券交易的基本方法和一般技巧，熟悉證券投資分析的理論和方法，最終能夠在證券市場(chǎng)中通過(guò)不斷積累經(jīng)驗(yàn)成為合格的甚至是優(yōu)秀的投資者。

三、選修課“證券投資學(xué)”教學(xué)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)途徑

圍繞上述課程教學(xué)目標(biāo)，需要從以下三個(gè)方面著手：

1.突出重點(diǎn)，合理規(guī)劃教學(xué)內(nèi)容。首先，需要為實(shí)現(xiàn)既定的教學(xué)目標(biāo)確定主要的教學(xué)內(nèi)容。我們把一般教材中證券投資工具和證券市場(chǎng)交易部分作為選修課“證券投資學(xué)”的重點(diǎn)教學(xué)內(nèi)容，尤其是其中的證券投資工具股票和基金部分，設(shè)定為重點(diǎn)講解內(nèi)容和反復(fù)訓(xùn)練項(xiàng)目。證券投資分析作為次要內(nèi)容，選擇性地介紹證券投資基本面分析，對(duì)證券投資技術(shù)分析只做一個(gè)大致的講述。其次，需要在教學(xué)過(guò)程中突出教學(xué)側(cè)重點(diǎn)。對(duì)于選定的重點(diǎn)內(nèi)容我們堅(jiān)持深入講解、反復(fù)練習(xí)的原則；次要內(nèi)容和其他內(nèi)容只做一般涉及，在課堂教學(xué)中基本指導(dǎo)思想是一帶而過(guò)。最后，指導(dǎo)課外輔助閱讀。對(duì)于代表我國(guó)證券市場(chǎng)特色而教材中未做及時(shí)反映的內(nèi)容，如國(guó)有股減持、qfii制度、新三板、創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)、私募基金等內(nèi)容，可以指定閱讀資料目錄，對(duì)有興趣的學(xué)生提供指導(dǎo)和幫助。2.因材施教，選擇合適的教學(xué)方法和教學(xué)手段。選修課課堂班級(jí)人數(shù)一般較多，而且選修的學(xué)生基礎(chǔ)不同、學(xué)習(xí)目的各異，因此在其他課程中非常適用的分組討論、案例教學(xué)等方法，在這里運(yùn)用起來(lái)就非常困難，同時(shí)還達(dá)不到預(yù)期的教學(xué)效果。多媒體教學(xué)無(wú)疑成為選修課“證券投資學(xué)”的首選。首先它可以非常直觀和形象地反映“證券投資學(xué)”中大量的圖表，既可以節(jié)約課堂教學(xué)時(shí)間也易于學(xué)生接受；其次可以通過(guò)網(wǎng)絡(luò)注冊(cè)實(shí)現(xiàn)股票的模擬交易，讓學(xué)生對(duì)證券交易有一個(gè)比較感性的認(rèn)識(shí)；最后，通過(guò)多媒體手段可以讓學(xué)生了解諸多經(jīng)濟(jì)名家對(duì)證券市場(chǎng)現(xiàn)象的解讀，讓學(xué)生了解對(duì)同一現(xiàn)象的不同觀點(diǎn)，多視角多層面地深入理解事物的本質(zhì)。

3.注重效果，選聘優(yōu)秀師資授課。選修課對(duì)授課教師的素質(zhì)要求更加嚴(yán)格。選修課教師要在較少的時(shí)間內(nèi)教會(huì)學(xué)生相對(duì)較為豐富而且適合他們需要的知識(shí)，必須對(duì)自己已知的內(nèi)容進(jìn)行濃縮、精選和提煉。尤其證券投資學(xué)是一門理論性和實(shí)踐性很強(qiáng)的課程，授課教師最好能夠有真正參與實(shí)際證券投資活動(dòng)的經(jīng)歷，才可能讓理論與實(shí)踐貫通，使兩者不至于脫節(jié)。

四、選修課“證券投資學(xué)”的教學(xué)實(shí)踐

為實(shí)現(xiàn)選修課“證券投資學(xué)”的教學(xué)目標(biāo)，我們?cè)诮虒W(xué)過(guò)程中進(jìn)行了初步探索，主要做了以下幾個(gè)方面的工作：

1.實(shí)施項(xiàng)目教學(xué)。項(xiàng)目教學(xué)法是一種非常有效的教學(xué)模式，尤其適合“證券投資學(xué)”這種實(shí)踐性強(qiáng)、綜合性強(qiáng)的課程。在“證券投資學(xué)”的教學(xué)中實(shí)施項(xiàng)目教學(xué)，給學(xué)生提供了一個(gè)接近真實(shí)的教學(xué)環(huán)境，既滿足了學(xué)生多層面的需求又培養(yǎng)了學(xué)生的綜合能力。我們以證券投資工具中股票和基金的內(nèi)容為主干，設(shè)計(jì)了大、中、小三個(gè)層次的項(xiàng)目實(shí)施教學(xué)；同時(shí)對(duì)自愿進(jìn)行實(shí)盤交易的學(xué)生給予適當(dāng)?shù)膸椭驼_的引導(dǎo)，一般情況下倡導(dǎo)學(xué)生通過(guò)網(wǎng)絡(luò)注冊(cè)和專業(yè)模擬軟件進(jìn)行模擬交易和仿真分析，鼓勵(lì)學(xué)生參加網(wǎng)絡(luò)模擬炒股比賽。

2.教材選擇。選修課“證券投資學(xué)”教材的選擇主要參考證券從業(yè)資格考試大綱和全國(guó)證券類專業(yè)技術(shù)資格考試大綱的要求，做了內(nèi)容淺化和難度降低處理。根據(jù)學(xué)生實(shí)際需要和課時(shí)情況，我們確定授課重點(diǎn)放在證券投資工具上，實(shí)踐中的做法主要是：對(duì)更新較快、未能及時(shí)在已出版的教材中體現(xiàn)的知識(shí)和技術(shù)，自編講義加以補(bǔ)充；選擇經(jīng)過(guò)教學(xué)實(shí)踐檢驗(yàn)已經(jīng)精選提煉成型的校本教材；參考帶有習(xí)題冊(cè)或者模擬訓(xùn)練的高職高專教材。

3.考核方式。為了配合選修課“證券投資學(xué)”課程教學(xué)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，我們將考核方式作適當(dāng)調(diào)整，建立了以能力考核為主的考試制度。主要的改變

有：（1）基礎(chǔ)理論部分的考核，注重學(xué)生對(duì)知識(shí)的理解、運(yùn)用和分析能力。以記憶為基礎(chǔ)，以理解為重點(diǎn)進(jìn)行考核。（2）一般應(yīng)知應(yīng)會(huì)內(nèi)容采用過(guò)程考核的方式，將常規(guī)考核與技能測(cè)試相結(jié)合。著重了解學(xué)生對(duì)相關(guān)知識(shí)的關(guān)注和參與實(shí)踐情況。（3）可以以證代考。只要學(xué)生考取了相關(guān)的職業(yè)資格證書，就可以得到該課程的學(xué)分。

五、尚需完善的條件

1.時(shí)間條件。選修課“證券投資學(xué)”課程教學(xué)中所涉及的時(shí)間問(wèn)題并非指選修課課時(shí)數(shù)、授課時(shí)間長(zhǎng)短的問(wèn)題，這里的時(shí)間問(wèn)題主要是：（1）選修課上課時(shí)間一般在下午三點(diǎn)以后，與我國(guó)證券交易所規(guī)定的交易時(shí)間完全錯(cuò)位，無(wú)法得到適時(shí)信息，只能進(jìn)行事后解析。（2）證券投資分析尤其是證券投資基本面分析，很難在一個(gè)教學(xué)周期內(nèi)檢驗(yàn)其結(jié)論的正確性。要解決這個(gè)問(wèn)題，必須要求學(xué)生在課余時(shí)間也關(guān)注證券市場(chǎng)，并且在課程結(jié)束以后較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)對(duì)相關(guān)問(wèn)題保持足夠的興趣，不放棄。

2.資金條件。資金條件是“證券投資學(xué)”課程教學(xué)中最大的難題。（1）學(xué)生在網(wǎng)絡(luò)模擬交易時(shí)，系統(tǒng)會(huì)主動(dòng)虛擬出數(shù)萬(wàn)甚至更多的交易資金，但學(xué)生心里都清楚這是非真實(shí)的資金投入和非現(xiàn)實(shí)的虧損。這種虛擬或者模擬交易的缺陷很難讓學(xué)生持有理性而客觀的心態(tài)，而心理因素往往是最后決定投資決策的關(guān)鍵。（2）現(xiàn)實(shí)中高職在校生的經(jīng)濟(jì)狀況決定了他們極少有人能夠真正開(kāi)戶交易。從近幾年的情況看，雖然每個(gè)學(xué)期都會(huì)有少數(shù)學(xué)生選擇實(shí)盤交易但交易金額都不大，還有一少部分學(xué)生主要是參與父母或者親戚的證券投資活動(dòng)，絕大部分學(xué)生并沒(méi)有真正的證券投資實(shí)踐。如何解決資金問(wèn)題又能夠調(diào)動(dòng)學(xué)生學(xué)習(xí)的積極性，這是在“證券投資學(xué)”課程教學(xué)過(guò)程中有待我們進(jìn)一步思考的問(wèn)題。

目前，我們僅圍繞選修課“證券投資學(xué)”教學(xué)目標(biāo)的確定和實(shí)現(xiàn)，在教學(xué)方法、教材和考核辦法等方面作了初步探索，教學(xué)中還存在其他諸多需要解決的難題，比如教師的教學(xué)水平有待提高、教學(xué)設(shè)備有待更新、教學(xué)手段需要進(jìn)一步改革等等。我們需要探尋解決這些難題的辦法，努力完善教學(xué)所需的條件，保證選修課“證券投資學(xué)”教學(xué)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

[參考文獻(xiàn)]

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[4]李曉軍.《證券投資學(xué)》教學(xué)方法探索[j].中國(guó)成人教育，2006（10）.

第3篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

【關(guān)鍵詞】證券投資學(xué)；教學(xué)改革；模擬教學(xué)；全程跟蹤實(shí)訓(xùn)

《證券投資學(xué)》是國(guó)家教委規(guī)定的高等院校財(cái)經(jīng)類核心課程，也是金融專業(yè)中與證券市場(chǎng)聯(lián)系最緊密的課程。近年來(lái)，隨著我國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展和證券市場(chǎng)的改革證券市場(chǎng)，《證券投資學(xué)》課程不論是從教學(xué)內(nèi)容還是教學(xué)模式和教學(xué)手段上，都迫切需要進(jìn)行全面的改革，以優(yōu)化學(xué)生的相關(guān)知識(shí)結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)學(xué)生的實(shí)際操作能力，本文從證券投資學(xué)的課程特點(diǎn)出發(fā)，分析了我國(guó)證券投資學(xué)傳統(tǒng)教學(xué)中存在的問(wèn)題及原因，并提出一系列有關(guān)證券投資學(xué)教改方面的建議。

一、證券投資學(xué)的課程新特點(diǎn)

首先，證券投資學(xué)在教學(xué)內(nèi)容上具有綜合性，它綜合了高等數(shù)學(xué)、概率論與數(shù)理統(tǒng)計(jì)、宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)、投資學(xué)、財(cái)政與金融、會(huì)計(jì)、企業(yè)管理等學(xué)科的知識(shí)。投資者需要綜合運(yùn)用這些知識(shí)為投資決策提供支持，這就致使剛剛接觸專業(yè)課的學(xué)生在學(xué)的時(shí)候必須具備相應(yīng)的知識(shí)構(gòu)架，否則理解知識(shí)的難度就會(huì)加大；其次，證券投資學(xué)具有很強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)性，一方面證券投資理論來(lái)源于證券市場(chǎng)的總結(jié)歸納，證券市場(chǎng)是一個(gè)充滿機(jī)會(huì)與風(fēng)險(xiǎn)、信息時(shí)效性強(qiáng)、紛繁復(fù)雜的市場(chǎng)。中國(guó)特色的證券市場(chǎng)更是具有很多新的內(nèi)容需要更新和學(xué)習(xí)，如國(guó)有股減持、QFII、QDII、ETF、LOF、權(quán)證、股指期貨、央行票據(jù)、可分離交易債券、融資融券、市價(jià)委托、大宗交易、開(kāi)放式回購(gòu)、中小板市場(chǎng)、三板市場(chǎng)等。因此，學(xué)生需要根據(jù)現(xiàn)實(shí)中證券市場(chǎng)的變化而不斷進(jìn)行理論的總結(jié)并不斷尋求中國(guó)證券市場(chǎng)運(yùn)作中的規(guī)律。最后，證券投資學(xué)是實(shí)踐性很強(qiáng)的課程。以往僅注重書本理論的講述而脫離實(shí)際的傳統(tǒng)教學(xué)方式，學(xué)生是無(wú)法真正掌握證券投資操作的知識(shí)和技巧的。在現(xiàn)代，網(wǎng)絡(luò)資源豐富，模擬軟件是實(shí)際操作成為可能的條件下，將學(xué)生帶入到投資環(huán)境中，以投資者的角色進(jìn)行學(xué)習(xí)會(huì)獲得事半功倍的教學(xué)效果，“干中學(xué)”，實(shí)踐中掌握理論并學(xué)以致用，這才是證券投資學(xué)課程的最終教學(xué)目的。

面對(duì)該課程的新特點(diǎn)，傳統(tǒng)的“填鴨式”“滿堂灌”的教學(xué)模式顯然不能滿足現(xiàn)代證券投資人才的培養(yǎng)需求，如果不加以改進(jìn)，后患無(wú)窮。

二、傳統(tǒng)的證券投資學(xué)教學(xué)模式存在的問(wèn)題

1.重理論、輕實(shí)踐，課程結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)不合理。在實(shí)際教學(xué)的過(guò)程中，多數(shù)高校開(kāi)設(shè)證券投資學(xué)時(shí)，普遍存在一個(gè)問(wèn)題就是：如果課時(shí)量較多，則會(huì)少量安排實(shí)踐課時(shí)，如果課時(shí)量少，則可能全部的教學(xué)皆為理論教學(xué)，這種重理論輕實(shí)踐，重知識(shí)輕技能的教學(xué)模式，其結(jié)果是：學(xué)生聽(tīng)課時(shí)覺(jué)得理論抽象、難以理解，慢慢地就失去了學(xué)習(xí)興趣，學(xué)完之后就只懂得理論知識(shí)，動(dòng)手操作能力很差，這就與證券投資學(xué)以致用的目標(biāo)相背離了。

2.教學(xué)方式單一、教學(xué)手段落后。在對(duì)相關(guān)專業(yè)的學(xué)生授課時(shí)，我們多數(shù)采用的是“粉筆+教材”的“滿堂灌”教學(xué)方式。而這種方式在講授基本理論和基本分析是尚且可以，但在講解證券投資技術(shù)分析時(shí)會(huì)涉及大量的圖表，需要看大盤才能理解理論知識(shí)。這些圖表想在黑板上畫出來(lái)比較困難或者根本不可能實(shí)現(xiàn)，結(jié)果造成老師講課空洞、乏味，學(xué)生也是被動(dòng)地接收，限制了學(xué)生的能動(dòng)性，無(wú)法激發(fā)學(xué)生的求知欲，聽(tīng)課效率低下。

3.教學(xué)內(nèi)容及知識(shí)更新滯后，跟不上證券市場(chǎng)的改革與創(chuàng)新步伐。自2005年以來(lái)，我國(guó)證券市場(chǎng)基本解決了上市公司股權(quán)分置的問(wèn)題，各項(xiàng)證券市場(chǎng)的基礎(chǔ)制度安排得到了進(jìn)一步完善，上市公司的規(guī)模和質(zhì)量不斷提高，新的投資工具大量推行上市，機(jī)構(gòu)投資者逐步成為投資主體，這一系列的變化都需要我們不斷更新證券投資學(xué)的教學(xué)內(nèi)容，緊跟市場(chǎng)變化。

三、證券投資學(xué)課程教學(xué)改革的幾點(diǎn)設(shè)想

1.案例教學(xué)。案例教學(xué)是改變傳統(tǒng)講授模式的有效方式，主要是通過(guò)對(duì)證券市場(chǎng)發(fā)生的典型事件進(jìn)行分析，培養(yǎng)學(xué)生的分析判斷能力，提高其對(duì)影響證券市場(chǎng)行情的重大事件和信息的敏感性，為能主動(dòng)撲捉投資機(jī)會(huì)。規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)奠定基礎(chǔ)。在案例教學(xué)的實(shí)施過(guò)程中，首先要根據(jù)教學(xué)內(nèi)容精心選擇符合教學(xué)目的和教學(xué)計(jì)劃的案例；其次，比較系統(tǒng)而簡(jiǎn)明地講解所需理論知識(shí)；最后再要求學(xué)生仔細(xì)閱讀案例，并用理論知識(shí)進(jìn)行解釋，提出問(wèn)題，使學(xué)習(xí)者明確本案例的學(xué)習(xí)目的；引導(dǎo)學(xué)生的思路，培養(yǎng)學(xué)生的分析問(wèn)題的能力。

2.模擬交易教學(xué)。證券投資學(xué)模擬交易教學(xué)指的是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)接入交易所的實(shí)時(shí)行情，運(yùn)用各種行情分析軟件，對(duì)證券交易進(jìn)行動(dòng)態(tài)觀察，并結(jié)合教學(xué)內(nèi)容進(jìn)行模擬分析和判斷，對(duì)證券投資學(xué)課程的主要內(nèi)容進(jìn)行實(shí)際驗(yàn)證，從而達(dá)到理論和實(shí)際的有效結(jié)合。證券交易模擬需安排五大實(shí)驗(yàn)，包括證券交易模擬實(shí)驗(yàn)、K線及K線組合分析實(shí)驗(yàn)、形態(tài)分析實(shí)驗(yàn)、技術(shù)指標(biāo)分析實(shí)驗(yàn)、綜合分析實(shí)驗(yàn)?；舅悸罚菏紫?，選取大盤指標(biāo)股和有代表性的股票進(jìn)行全程跟蹤，目的主要是解決教學(xué)案例的連續(xù)性和聯(lián)系實(shí)際活學(xué)活用的問(wèn)題。證券市場(chǎng)是變幻無(wú)窮的。證券投資者面對(duì)的就是以股票市場(chǎng)為中心的資本市場(chǎng)，而通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)，課堂上隨時(shí)可以瀏覽世界各地的證券、期貨、外匯等市場(chǎng)行情。其次，全程跟蹤大盤指標(biāo)股和有代表性的股票，通過(guò)對(duì)所選擇跟蹤的證券的價(jià)格和價(jià)值的對(duì)比，認(rèn)識(shí)價(jià)格的市場(chǎng)特性。證券投資價(jià)值分析涵蓋債券、股票、證券投資基金、金融衍生工具等諸多內(nèi)容。由于課時(shí)有限，課堂上不可能一一進(jìn)行嘗試和驗(yàn)證，只能選取個(gè)別重點(diǎn)內(nèi)容進(jìn)行驗(yàn)證性試驗(yàn)。債券的價(jià)值驗(yàn)證比較直觀，通過(guò)驗(yàn)證，要讓學(xué)生把握各種因素對(duì)于債券價(jià)格的影響。最后，結(jié)合單元和熱點(diǎn)的實(shí)盤講評(píng)。這部分主要由學(xué)生完成，是實(shí)盤案例在課堂以外的延伸，是強(qiáng)化實(shí)盤案例教學(xué)效果的重要一環(huán)。內(nèi)容上包括三個(gè)方面，即基本分析部分和技術(shù)分析部分的專門討論課以及市場(chǎng)熱點(diǎn)的臨時(shí)性評(píng)論。每個(gè)學(xué)生通過(guò)模擬交易，在交易帳戶上的盈虧變化將綜合反映學(xué)生的操盤能力，而這種操盤能力是學(xué)生在運(yùn)用書本基礎(chǔ)知識(shí)上的綜合表現(xiàn)。

3.小組學(xué)習(xí)和討論。為了培養(yǎng)學(xué)生的團(tuán)隊(duì)精神和合作能力，我在教學(xué)中廣泛使用小組學(xué)習(xí)和討論方法，讓學(xué)生集思廣益，運(yùn)用各自掌握的專業(yè)知識(shí)，大家互相辯論，在辯論中論點(diǎn)論據(jù)日益成熟，并最終達(dá)成共識(shí)。在這種近似真實(shí)的社會(huì)職業(yè)交往活動(dòng)中，師生的互動(dòng)，學(xué)生積極主動(dòng)的實(shí)踐，都將有效地建構(gòu)起職業(yè)教育所要求必備的能力。

總之，經(jīng)過(guò)教學(xué)改革，我們想要達(dá)到將理論與實(shí)踐相結(jié)合，學(xué)以致用，讓學(xué)生在用中學(xué)，學(xué)后再總結(jié)理論，提升教學(xué)方式和教學(xué)效果。

參考文獻(xiàn)

第4篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

關(guān)鍵詞：證券投資學(xué) 多元立體化教學(xué)體系 應(yīng)用創(chuàng)新能力

證券投資學(xué)課程是當(dāng)今高等院校經(jīng)濟(jì)管理類專業(yè)的核心課程。2010年以來(lái)，國(guó)務(wù)院、教育部和財(cái)政部先后通過(guò)常務(wù)會(huì)議審議通過(guò)、聯(lián)合印發(fā)或單獨(dú)印發(fā)的形式，了《國(guó)家中長(zhǎng)期教育改革和發(fā)展規(guī)劃綱要（2010-2020年）》《關(guān)于實(shí)施高等學(xué)校創(chuàng)新能力提升計(jì)劃的意見(jiàn)》和《關(guān)于全面提高高等教育質(zhì)量的若干意見(jiàn)》等文件，高質(zhì)量應(yīng)用型創(chuàng)新人才的培養(yǎng)成為了當(dāng)今我國(guó)高等教育人才培養(yǎng)的重要事項(xiàng)。作為當(dāng)今高校經(jīng)濟(jì)管理類人才培養(yǎng)的重要一環(huán)，在證券投資學(xué)課程的教學(xué)中注重培養(yǎng)學(xué)生的應(yīng)用創(chuàng)新能力就成了該課程教學(xué)的重要目標(biāo)。

一、多元立體化教學(xué)模式對(duì)證券投資學(xué)課程應(yīng)用創(chuàng)新能力培養(yǎng)的重要性及意義

多元立體化教學(xué)模式是一種打破傳統(tǒng)教學(xué)對(duì)時(shí)間和空間的限制，動(dòng)用所有教學(xué)元素，以教學(xué)資源為平臺(tái)，將多種教學(xué)資源、教學(xué)手段和教學(xué)方法融入教學(xué)過(guò)程，以教師教學(xué)為主導(dǎo)，以學(xué)生學(xué)習(xí)為中心，以能力培養(yǎng)為目標(biāo)，融學(xué)習(xí)與研究為一體，立體化、全方位地與學(xué)生進(jìn)行大容量的互動(dòng)知識(shí)傳輸?shù)慕虒W(xué)模式。該教學(xué)模式的正確順利實(shí)施須有多元立體化教學(xué)體系的建設(shè)做支持。

證券投資學(xué)課程是一門主要向?qū)W生傳授證券投資工具和證券市場(chǎng)等基礎(chǔ)知識(shí)，證券投資的宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析與公司分析等基本分析方法，證券投資的技術(shù)分析方法，以及證券投資的組合管理和風(fēng)險(xiǎn)管理理論等證券投資理論的課程。該課程的教學(xué)培養(yǎng)目標(biāo)是使學(xué)生通過(guò)學(xué)習(xí)能在掌握相關(guān)理論知識(shí)的基礎(chǔ)上，創(chuàng)新性地應(yīng)用這些知識(shí)較好地進(jìn)行證券投資的實(shí)踐操作。

證券投資學(xué)課程是一門綜合性、應(yīng)用性和動(dòng)態(tài)性較強(qiáng)的課程，該課程的學(xué)習(xí)既需要學(xué)生能運(yùn)用經(jīng)濟(jì)學(xué)、財(cái)務(wù)分析、概率論與數(shù)理統(tǒng)計(jì)等多學(xué)科的知識(shí)來(lái)進(jìn)行證券投資的綜合分析，又需要學(xué)生能緊密聯(lián)系實(shí)際，實(shí)踐操作體會(huì)證券投資的分析、操作和獲利的過(guò)程，提高證券投資的應(yīng)用能力，還需要學(xué)生能結(jié)合瞬息萬(wàn)變的證券市場(chǎng)行情，突破傳統(tǒng)課堂教學(xué)的時(shí)空限制，對(duì)證券投資進(jìn)行動(dòng)態(tài)分析。

綜上，證券投資學(xué)課程是一門理論體系復(fù)雜并具有較強(qiáng)的綜合性和實(shí)踐應(yīng)用性的課程，課程的主要培養(yǎng)目標(biāo)重在提高學(xué)生在證券投資方面的應(yīng)用創(chuàng)新能力，而多元立體化教學(xué)模式是打破時(shí)空限制，動(dòng)用所有教學(xué)元素，融學(xué)習(xí)與研究為一體，重在提高學(xué)生應(yīng)用創(chuàng)新能力的教學(xué)模式，故在證券投資學(xué)課程教學(xué)中應(yīng)用多元立體化教學(xué)模式，必將有利于課程應(yīng)用創(chuàng)新能力培養(yǎng)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，有利于走出證券投資學(xué)課程傳統(tǒng)教學(xué)模式單一化、分裂式的誤區(qū)，實(shí)現(xiàn)教學(xué)維度由單一向多向的轉(zhuǎn)變；有利于“以學(xué)生為中心”，彰顯“個(gè)性化教學(xué)”的教學(xué)理念，實(shí)現(xiàn)學(xué)生對(duì)證券投資學(xué)課程的自主性學(xué)習(xí)、多元化學(xué)習(xí)和創(chuàng)新性學(xué)習(xí)，培養(yǎng)學(xué)生具有較強(qiáng)的創(chuàng)新思維能力；有利于培養(yǎng)學(xué)生的團(tuán)隊(duì)精神，提高證券投資實(shí)踐應(yīng)用能力和綜合素質(zhì)，提升就業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。

二、基于應(yīng)用創(chuàng)新能力培養(yǎng)的證券投資學(xué)課程多元立體化教學(xué)體系的構(gòu)建

證券投資學(xué)課程是一門綜合性、應(yīng)用性和動(dòng)態(tài)性很強(qiáng)的課程，應(yīng)通過(guò)課堂教學(xué)、證券營(yíng)業(yè)部認(rèn)識(shí)考察、證券投資模擬實(shí)訓(xùn)等方式，將證券投資工具和證券市場(chǎng)的基礎(chǔ)理論、證券投資的基本分析和技術(shù)分析等分析方法以及證券投資的組合管理理論等知識(shí)和技能，讓學(xué)生融會(huì)貫通，培養(yǎng)具備較強(qiáng)的證券投資綜合素質(zhì)的證券投資應(yīng)用創(chuàng)新型人才。故為實(shí)現(xiàn)證券投資學(xué)課程的培養(yǎng)目標(biāo)，須構(gòu)建如圖1所示的包含課程教學(xué)內(nèi)容、教學(xué)手段、教學(xué)方法和考核方式子體系的多元立體化教學(xué)體系。

（一）構(gòu)建基礎(chǔ)知識(shí)、分析方法和投資理論三位一體的教學(xué)內(nèi)容子體系

證券投資指的是投資者在證券市場(chǎng)上買賣證券投資工具以獲取投資收益的行為。證券投資的過(guò)程包含做好投資準(zhǔn)備、確定投資理念與策略、收集投資信息、進(jìn)行投資分析、做出投資決策和進(jìn)行投資管理等步驟。故在證券投資學(xué)課程教學(xué)過(guò)程中，一方面要組織好證券投資工具及其估值方法、證券市場(chǎng)與股價(jià)指數(shù)等基礎(chǔ)知識(shí)方面的教學(xué)內(nèi)容，另一方面要組織好證券投資的宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析和公司分析等基本分析方法方面的內(nèi)容，以及證券投資的技術(shù)分析理論和指標(biāo)等技術(shù)分析方法方面的內(nèi)容，還要組織好證券投資的組合管理、資本資產(chǎn)定價(jià)模型及最新出現(xiàn)的證券投資理論等方面的內(nèi)容，以形成科學(xué)的課程教學(xué)內(nèi)容子體系。

（二）建課堂講授、模擬實(shí)踐和網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)三位一體的立體化教學(xué)手段子體系

課堂的理論講授是課程教學(xué)的傳統(tǒng)手段，也是使學(xué)生較快地掌握理論知識(shí)的有效手段。證券投資學(xué)課程是一門需要理論和實(shí)踐緊密結(jié)合的課程，其理論方面的教學(xué)內(nèi)容離不開(kāi)課堂講授教學(xué)手段的支持。證券投資學(xué)課程課堂講授的理論知識(shí)學(xué)生未必能當(dāng)堂消化吸收，還需結(jié)合當(dāng)今信息技術(shù)創(chuàng)建網(wǎng)絡(luò)課堂、QQ群和微信群等網(wǎng)絡(luò)交流平臺(tái)，對(duì)學(xué)生在課堂上未能及時(shí)理解的理論知識(shí)給予及時(shí)的答疑解惑。此外，證券投資學(xué)課程還是一門實(shí)踐性和應(yīng)用性較強(qiáng)的課程，對(duì)一些理論知識(shí)的準(zhǔn)確掌握，還需通過(guò)證券投資的模擬實(shí)踐操作予以配合，故該課程的教學(xué)還須有模擬實(shí)踐操作手段的配合。

（三）構(gòu)建問(wèn)題情境創(chuàng)設(shè)、案例式教學(xué)和研究性教學(xué)三位一體的教學(xué)方法子體系

證券投資學(xué)課程不僅是一門需要理論和實(shí)踐緊密結(jié)合的課程，也是一門綜合性、應(yīng)用型和動(dòng)態(tài)性較強(qiáng)的課程。為培養(yǎng)學(xué)生的應(yīng)用創(chuàng)新能力，在該課程的一些理論知識(shí)的課堂講授環(huán)節(jié)，應(yīng)采用創(chuàng)設(shè)問(wèn)題情景的教學(xué)方法，創(chuàng)設(shè)問(wèn)題情境，以“問(wèn)題”為核心，引導(dǎo)學(xué)生主動(dòng)學(xué)習(xí)和探索知識(shí)，提高分析問(wèn)題和解決問(wèn)題的能力；在一些理論知識(shí)的課堂講授環(huán)節(jié)，應(yīng)采用案例教學(xué)方法，以案例激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣，使學(xué)生事半功倍地輕松掌握理論知識(shí)，應(yīng)采用研究性教學(xué)方法，引導(dǎo)學(xué)生對(duì)一些證券投資的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題進(jìn)行研究性學(xué)習(xí)思維為主，啟發(fā)和提高學(xué)生的創(chuàng)新思維能力。

（四）構(gòu)建課程考試、分析報(bào)告撰寫和模擬炒股實(shí)戰(zhàn)成果三位一體的考核方式子體系

學(xué)好證券投資學(xué)課程，首先要掌握證券投資的相關(guān)理論知識(shí)，檢驗(yàn)理論知識(shí)學(xué)習(xí)效果的適當(dāng)方式就是課程考試，這是各種課程理論知識(shí)考核不可缺少的方式。證券投資學(xué)課程是一門更重視培養(yǎng)學(xué)生證券投資實(shí)踐應(yīng)用能力的課程，對(duì)于該課程的考核方式除了必要的課程考試之外，還需結(jié)合讓學(xué)生提交證券分析報(bào)告，以及對(duì)其模擬操作成果進(jìn)行評(píng)價(jià)的方式，來(lái)構(gòu)建課程三位一體的立體化考核方式子體系。

三、基于應(yīng)用創(chuàng)新能力培養(yǎng)的證券投資學(xué)課程多元立體化教學(xué)體系的實(shí)施要點(diǎn)

（一）樹(shù)立“以學(xué)生為中心、教學(xué)相長(zhǎng)”的教學(xué)理念和思想

與傳統(tǒng)教學(xué)模式以教師講授為主的教學(xué)理念和思想不同，多元立體化教學(xué)模式強(qiáng)調(diào)課程學(xué)習(xí)是一個(gè)以學(xué)生為主，教師指導(dǎo)為輔，教學(xué)相長(zhǎng)的共同探索過(guò)程。在整個(gè)教學(xué)過(guò)程中，教師首先應(yīng)以學(xué)生為中心，用情景式教學(xué)、案例分析和小組討論等教學(xué)方法引導(dǎo)學(xué)生主動(dòng)學(xué)習(xí)相關(guān)知識(shí)內(nèi)容，教會(huì)學(xué)生主動(dòng)獲取知識(shí)的方法，培養(yǎng)學(xué)生的學(xué)習(xí)能力和應(yīng)用創(chuàng)新能力；其次，教師應(yīng)與學(xué)生建立起“教學(xué)相長(zhǎng)”的互動(dòng)性師生關(guān)系，把課程教學(xué)的要求由“教我學(xué)”轉(zhuǎn)變?yōu)椤拔乙獙W(xué)”，鼓勵(lì)學(xué)生在教師的指導(dǎo)下獨(dú)立思考，充分鍛煉學(xué)生的創(chuàng)新性思維能力；最后，教師應(yīng)推動(dòng)學(xué)生不斷地深入學(xué)習(xí)證券投資的新知識(shí)和新應(yīng)用，使學(xué)生認(rèn)識(shí)到證券投資是一個(gè)需要不斷應(yīng)對(duì)新問(wèn)題、學(xué)習(xí)新知識(shí)的過(guò)程，讓學(xué)生形成持續(xù)性學(xué)習(xí)的習(xí)慣。

（二）使用多元化的課堂教學(xué)方法，使學(xué)生主動(dòng)創(chuàng)新地學(xué)習(xí)相關(guān)理論知識(shí)

課堂理論教學(xué)是支持各種課程的教學(xué)的不可或缺的、非常重要的教學(xué)手段。對(duì)于實(shí)踐應(yīng)用性較強(qiáng)的課程，課堂的理論教學(xué)應(yīng)能使學(xué)生熟練地掌握理論知識(shí)，并有效地指導(dǎo)實(shí)踐。針對(duì)證券投資學(xué)課程，在教師的課堂理論的講授環(huán)節(jié)，應(yīng)合理地使用多元化的教學(xué)方法。

1.用創(chuàng)設(shè)問(wèn)題情境法啟發(fā)學(xué)生“主動(dòng)探索知識(shí)”。創(chuàng)設(shè)問(wèn)題情境教學(xué)法指的是在課程教學(xué)的課堂講授環(huán)節(jié)，教師創(chuàng)設(shè)“問(wèn)題情景”，提出問(wèn)題，引導(dǎo)學(xué)生圍繞問(wèn)題主動(dòng)學(xué)習(xí)和探索知識(shí)，分析和解決問(wèn)題。創(chuàng)設(shè)問(wèn)題情境教學(xué)法的關(guān)鍵在于所創(chuàng)設(shè)問(wèn)題的難易程度一定要適當(dāng)。難度太大會(huì)打擊學(xué)生的積極性；太容易，又引不起學(xué)生足夠的重視。在證券投資學(xué)課程的課堂講授環(huán)節(jié)，教師要想創(chuàng)設(shè)難度適當(dāng)?shù)膯?wèn)題情境，首先須熟悉學(xué)生已有的知識(shí)結(jié)構(gòu)和將要講授的教學(xué)內(nèi)容。其次，應(yīng)以創(chuàng)設(shè)具有開(kāi)放性的問(wèn)題為重點(diǎn)。以此為基礎(chǔ)，才能使創(chuàng)設(shè)的問(wèn)題在學(xué)生已有的知識(shí)結(jié)構(gòu)和將要學(xué)習(xí)的知識(shí)之間形成適當(dāng)?shù)目缍?，引?dǎo)學(xué)生積極思考，從而啟發(fā)學(xué)生的創(chuàng)造性思維，獲得較好的教學(xué)效果。

2.用案例教學(xué)法激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣。案例教學(xué)法是一種具有較強(qiáng)的綜合性、啟發(fā)性和實(shí)踐性的教學(xué)方法，該教學(xué)方法克服了傳統(tǒng)教學(xué)方法法下教師以“教材為中心，單向傳授知識(shí)”的弊端，以具有典型性、啟發(fā)性和新穎性的教學(xué)案例，通過(guò)以學(xué)生為中心、師生互動(dòng)的形式，激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣，使學(xué)生主動(dòng)學(xué)習(xí)相關(guān)知識(shí)。該教學(xué)法較適合用于偏重具有綜合性和應(yīng)用性特點(diǎn)的課程的課堂講授環(huán)節(jié)。證券投資學(xué)課程與經(jīng)濟(jì)實(shí)際聯(lián)系緊密，有很多案例可供選擇分析，通過(guò)選擇具有針對(duì)性、典型性以及時(shí)效性的案例實(shí)施案例教學(xué)，能激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣，使學(xué)生主動(dòng)學(xué)習(xí)相關(guān)知識(shí)，并能提高和培養(yǎng)學(xué)生對(duì)重大事件和信息以及特定市場(chǎng)環(huán)境的敏感性和分析判斷能力。

3.采用研究性教學(xué)方法，引導(dǎo)學(xué)生提高創(chuàng)新能力。研究性教學(xué)法是一種以學(xué)生自主性學(xué)習(xí)為主的開(kāi)放式教學(xué)方法。該種教學(xué)方法要求教師在課堂講授環(huán)節(jié)，創(chuàng)造一個(gè)寬松活躍的教學(xué)氛圍，讓學(xué)生通過(guò)自由提問(wèn)、課堂討論和辯論等形式自由、創(chuàng)新地學(xué)習(xí)新知識(shí)。證券投資學(xué)課程采用研究性教學(xué)方法，可以避免單純理論傳授的枯燥乏味。比如，選取當(dāng)下證券投資領(lǐng)域的熱點(diǎn)問(wèn)題，采取舉辦專題講座，讓學(xué)生進(jìn)行小組討論和與學(xué)生一起進(jìn)行研討等形式，使學(xué)生掌握一定的分析證券投資的實(shí)際問(wèn)題的能力；還可以采取讓學(xué)生就證券投資領(lǐng)域的典型事件或熱點(diǎn)問(wèn)題，在課前五分鐘進(jìn)行專題演講的形式，來(lái)激發(fā)學(xué)生對(duì)證券投資領(lǐng)域相關(guān)知識(shí)的學(xué)習(xí)熱情，提高學(xué)生的應(yīng)用創(chuàng)新能力。

（三）應(yīng)用實(shí)踐教學(xué)手段，提高學(xué)生的實(shí)踐應(yīng)用能力

證券投資學(xué)課程是一門比較注重培養(yǎng)學(xué)生的投資分析能力和實(shí)踐操作能力的課程。學(xué)生學(xué)習(xí)證券投資基本理論知識(shí)的目的在于指導(dǎo)實(shí)踐，而實(shí)踐操作又有助于學(xué)生更好地掌握證券投資的基本理論知識(shí)。故實(shí)踐教學(xué)是證券投資學(xué)課程教學(xué)不可或缺的重要手段。

1.帶學(xué)生到證券公司進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)認(rèn)知實(shí)習(xí)。教師應(yīng)與當(dāng)?shù)刈C券公司建立密切的合作關(guān)系，在學(xué)生完成證券投資工具和證券市場(chǎng)等基礎(chǔ)理論知識(shí)的學(xué)習(xí)任務(wù)后，帶學(xué)生到當(dāng)?shù)刈C券公司進(jìn)行實(shí)地考察和學(xué)習(xí)，讓學(xué)生了解證券公司的總體運(yùn)作和各部門的職能，熟悉證券投資運(yùn)作的實(shí)際流程。通過(guò)實(shí)地考察和學(xué)習(xí)，可以使學(xué)生切身體會(huì)和了解一些在課堂上搞不明白的基礎(chǔ)知識(shí)。

2.指導(dǎo)學(xué)生使用模擬軟件進(jìn)行證券交易模擬實(shí)訓(xùn)。目前開(kāi)設(shè)經(jīng)濟(jì)管理類專業(yè)的高校基本都建立了證券投資模擬實(shí)驗(yàn)室，購(gòu)置安裝了證券模擬交易軟件系統(tǒng)，這為教師在證券投資學(xué)課程教學(xué)中，通過(guò)模擬實(shí)訓(xùn)手段，指а生進(jìn)行證券投資的模擬交易操作、提高學(xué)生的實(shí)踐能力提供了條件。教師通過(guò)模擬軟件，給學(xué)生建立證券交易模擬賬戶，指導(dǎo)學(xué)生進(jìn)行證券交易模擬實(shí)訓(xùn)，須包含以下幾個(gè)方面的內(nèi)容：一是指導(dǎo)學(xué)生進(jìn)行證券資訊的閱讀分析，使學(xué)生學(xué)會(huì)使用證券信息分析系統(tǒng)搜集和甄別市場(chǎng)信息的方法，培養(yǎng)學(xué)生對(duì)市場(chǎng)信息的敏感性，并能使學(xué)生更好地掌握宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析和公司分析等證券投資的基本分析方法；二是指導(dǎo)學(xué)生學(xué)會(huì)識(shí)別和熟悉證券投資的主要技術(shù)圖形和指標(biāo)，掌握看盤技巧，從而更好地掌握證券投資的技術(shù)分析方法；三是指導(dǎo)學(xué)生進(jìn)行實(shí)盤證券模擬交易，從而使學(xué)生熟悉證券交易的基本操作流程，掌握證券交易的技巧。實(shí)訓(xùn)結(jié)束后，教師還應(yīng)要求學(xué)生提交模擬交易實(shí)訓(xùn)報(bào)告，以培養(yǎng)學(xué)生形成良好的理性投資分析的思維習(xí)慣，并提高學(xué)生在證券投資的分析和應(yīng)用方面的能力。

參考文獻(xiàn)：

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第5篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

第一、注重教師積極情緒對(duì)講授效果的良性影響。教學(xué)實(shí)踐和研究表明，教師情緒會(huì)在講授和師生互動(dòng)等過(guò)程中以表情、語(yǔ)言和行為外化表現(xiàn)。如果教師情緒飽滿積極，將外化為親切的表情、生動(dòng)清晰的講解、適當(dāng)?shù)闹w語(yǔ)言和對(duì)學(xué)生的肯定和鼓勵(lì)、嚴(yán)謹(jǐn)?shù)恼n堂教學(xué)組織等方面。教師的積極情緒傳導(dǎo)給學(xué)生，有利于學(xué)生各種潛在的積極心智技能的發(fā)揮。第二、結(jié)合黑板和多媒體應(yīng)用強(qiáng)化講授效果。為了使教學(xué)效果更好，應(yīng)根據(jù)所授內(nèi)容的特點(diǎn)借助多媒體和黑板。利用多媒體工具，如PPT、Flash、視頻短片或證券交易軟件等還可以很方便地通過(guò)動(dòng)態(tài)地閃爍、聲音提示等來(lái)強(qiáng)調(diào)重點(diǎn)，比如在講解K線圖、K線組合、葛蘭碧法則、形態(tài)分析等清晰、直觀地向?qū)W生展示并強(qiáng)調(diào)關(guān)鍵指標(biāo)和圖形，加強(qiáng)學(xué)生對(duì)重點(diǎn)的把握。但是對(duì)于運(yùn)算的部分，如利率的計(jì)算，利用板書一邊運(yùn)算，一邊講解會(huì)使學(xué)生更容易理解。在寫板書的時(shí)候可以容易抓住學(xué)生的注意力，并且在運(yùn)算書寫過(guò)程中可以更好的把握速度，給學(xué)生思考理解每一運(yùn)算步驟的時(shí)間，效果會(huì)比用PPT等多媒體直接給出運(yùn)算式和結(jié)果要好。第三、避免填鴨式講授，創(chuàng)設(shè)情境和氛圍，引導(dǎo)學(xué)生聯(lián)系實(shí)際消化所學(xué)理論。20世紀(jì)80年代以格拉斯菲爾德(VGlaserfeld)為代表的建構(gòu)主義教學(xué)理論認(rèn)為，學(xué)生不是被動(dòng)的被灌輸者，教師應(yīng)利用情境、會(huì)話、合作等幫助學(xué)生在學(xué)習(xí)活動(dòng)中主動(dòng)建構(gòu)知識(shí)體系。在教學(xué)中對(duì)理論知識(shí)介紹后可以用案例分析法、角色扮演法和提問(wèn)、設(shè)問(wèn)等方式，促進(jìn)學(xué)生搭建理論聯(lián)系實(shí)際的思維方式，增強(qiáng)學(xué)生的注意力和興趣，更好地把握知識(shí)的重點(diǎn)。

二、結(jié)合任務(wù)驅(qū)動(dòng)法和情境性教學(xué)法，培養(yǎng)學(xué)生的綜合能力和職業(yè)素質(zhì)

首先，結(jié)合任務(wù)驅(qū)動(dòng)教學(xué)理論和國(guó)外的教學(xué)實(shí)踐，活化作業(yè)形式，培養(yǎng)綜合能力。任務(wù)驅(qū)動(dòng)法主張建立學(xué)生小組，以任務(wù)或問(wèn)題驅(qū)動(dòng)使學(xué)生在合作的學(xué)習(xí)氛圍中，探究問(wèn)題和任務(wù)。比如，借鑒澳大利亞阿德萊德大學(xué)金融學(xué)專業(yè)的教學(xué)方法，以小組作業(yè)和視頻作業(yè)等方式，使學(xué)生對(duì)所學(xué)的證券投資綜合性的理論知識(shí)加強(qiáng)理解，并鍛煉學(xué)生的溝通能力、組織協(xié)調(diào)能力與綜合分析和解決問(wèn)題的能力。如在學(xué)習(xí)了證券投資的基礎(chǔ)分析和技術(shù)分析理論后，可以組織學(xué)生完成小組作業(yè)，要求學(xué)生課下自行聯(lián)系班級(jí)同學(xué)分組，每組人數(shù)教師可根據(jù)作業(yè)難度和上交時(shí)間期限確定一個(gè)人數(shù)范圍，比如4至6人等。要求每個(gè)小組提交一份報(bào)告，并在作業(yè)最后一頁(yè)附上每個(gè)小組成員對(duì)完成該作業(yè)的具體工作內(nèi)容和所有小組成員對(duì)此作業(yè)的貢獻(xiàn)百分比評(píng)價(jià)，最后教師根據(jù)作業(yè)完成情況和每位學(xué)生在小組作業(yè)中的貢獻(xiàn)情況綜合評(píng)定每人的得分，作為平時(shí)成績(jī)給定的重要組成部分。

另外，還可以讓學(xué)生選擇作業(yè)形式，學(xué)生可以選擇完成常規(guī)的作業(yè)，也可以選擇完成視頻作業(yè)，并且在布置作業(yè)時(shí)明確指出不同類型作業(yè)會(huì)根據(jù)學(xué)生所需要付出的努力程度給予在平時(shí)成績(jī)給定的不同的比重。視頻作業(yè)要求學(xué)生自由講述自己對(duì)《證券投資學(xué)》課程最感興趣的知識(shí)點(diǎn)，并加以案例和延伸。視頻作業(yè)可以由2至3人自愿組成小組完成，對(duì)完成最好的視頻會(huì)放到公共郵箱中要求其他學(xué)生學(xué)習(xí)，視頻所涉及的理論等知識(shí)點(diǎn)將會(huì)是考試的題目。在這個(gè)過(guò)程中，學(xué)生選擇最感興趣的知識(shí)點(diǎn)，能讓學(xué)生對(duì)所學(xué)內(nèi)容的再次整體回顧，講解出來(lái)需要學(xué)生搜集資料，分析、總結(jié)并拓展知識(shí)點(diǎn)，學(xué)生可用靈活的形式來(lái)展示知識(shí)點(diǎn)，可鍛煉學(xué)生的想象力和團(tuán)隊(duì)合作能力。

其次，結(jié)合拋錨式教學(xué)或情境性教學(xué)理論，增強(qiáng)學(xué)生的實(shí)踐能力。拋錨式教學(xué)或情境性教學(xué)(situatedoranchoredinstruction)理論指出，學(xué)生對(duì)所學(xué)理論的意義建構(gòu)最有效的辦法就是去體驗(yàn)和感受這些知識(shí)在現(xiàn)實(shí)世界中的運(yùn)用。通過(guò)“走出去、請(qǐng)進(jìn)來(lái)”的實(shí)驗(yàn)教學(xué)法加強(qiáng)學(xué)生的實(shí)踐能力，組織學(xué)生去證券公司營(yíng)業(yè)部參觀學(xué)習(xí)，邀請(qǐng)證券從業(yè)人員來(lái)校講座等。鼓勵(lì)學(xué)生假期實(shí)習(xí)和專業(yè)實(shí)習(xí)可以嘗試去證券公司等金融機(jī)構(gòu)實(shí)習(xí)。還可以實(shí)施模擬教學(xué)法。比如讓學(xué)生課后自主設(shè)計(jì)投資方案并模擬實(shí)施，最后再評(píng)價(jià)結(jié)果;還可以組織學(xué)生參加證券、外匯和股指期貨的模擬交易大賽。模擬教學(xué)可以使學(xué)生對(duì)抽象的理論在仿真的交易情景中進(jìn)一步消化吸收，并增強(qiáng)學(xué)生的實(shí)踐能力。

三、借鑒警示教育法，對(duì)學(xué)生進(jìn)行證券投資心理素質(zhì)和道德素質(zhì)的教育

借鑒警示教育法，對(duì)導(dǎo)致證券投資失敗的心理進(jìn)行分析，使學(xué)生在未來(lái)的自學(xué)和實(shí)踐中能有意識(shí)地避免這些負(fù)面心理。通過(guò)案例教學(xué)尤其是一些證券投資失敗案例的分析，教師和學(xué)生對(duì)模擬操盤成敗的討論和總結(jié)，以及職業(yè)經(jīng)理人講座等方式，讓學(xué)生了解暴富心理、賭博心理和嫉妒心理等都是導(dǎo)致證券投資失敗的心理要因。同時(shí)，加強(qiáng)對(duì)學(xué)生道德與法律方面的教育，引導(dǎo)學(xué)生增強(qiáng)在證券投資過(guò)程中遵紀(jì)守法的意識(shí)。

四、完善學(xué)生學(xué)習(xí)效果考評(píng)機(jī)制，促進(jìn)應(yīng)用型本科財(cái)務(wù)管理人才培養(yǎng)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)

第6篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

    資本市場(chǎng)的有效運(yùn)轉(zhuǎn)需要高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息，而注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立審計(jì)能夠提高會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量，因此強(qiáng)化對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的監(jiān)管對(duì)于保證會(huì)計(jì)信息質(zhì)量至關(guān)重要。由于每個(gè)國(guó)家注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的法規(guī)體系和發(fā)展歷程不同，在注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)監(jiān)管方面也呈現(xiàn)出不同的特點(diǎn)，有的國(guó)家奉行自律監(jiān)管理念，有的國(guó)家實(shí)行嚴(yán)格的政府監(jiān)管或獨(dú)立監(jiān)管，任何一種監(jiān)管模式都是一個(gè)國(guó)家注冊(cè)會(huì)計(jì)師職業(yè)發(fā)展軌跡的沉淀。特別是美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)主導(dǎo)的行業(yè)自律監(jiān)管模式，一直被視為審計(jì)執(zhí)業(yè)質(zhì)量的制度保障。但2002年安達(dá)信事件暴露出自律監(jiān)管的固有弊端，促使美國(guó)著力重塑注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的監(jiān)管機(jī)制，采取了更加嚴(yán)格的獨(dú)立監(jiān)管模式，進(jìn)而影響到世界其他國(guó)家，跨境監(jiān)管和審計(jì)持續(xù)性也成為世界各國(guó)審計(jì)界面臨的新課題。

    一、自律監(jiān)管模式的形成

    美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師自律監(jiān)管體系的形成是半個(gè)多世紀(jì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師職業(yè)發(fā)展、各種經(jīng)濟(jì)事件、法律制度和政治力量等共同作用的結(jié)果，見(jiàn)證了美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的起起落落。

    1.1929年經(jīng)濟(jì)危機(jī)前的注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)管。1929年經(jīng)濟(jì)危機(jī)前，美國(guó)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)并沒(méi)有系統(tǒng)的監(jiān)管政策。由于南北戰(zhàn)爭(zhēng)后鐵路事業(yè)的發(fā)展和股份制公司的大量成立，對(duì)獨(dú)立核賬業(yè)務(wù)的需要越來(lái)越多。當(dāng)時(shí)的英國(guó)審計(jì)師隨著本國(guó)的海外投資來(lái)到美國(guó)，奠定了美國(guó)乃至世界審計(jì)職業(yè)的基礎(chǔ)。1887年，美國(guó)公共會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)(AAPA，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的前身)成立并首先得到紐約州的法律認(rèn)可，紐約州在1896年還通過(guò)了第一部關(guān)于注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格認(rèn)定的法律。后來(lái)各州逐步設(shè)立了州一級(jí)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)和州會(huì)計(jì)委員會(huì)，州注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)是獨(dú)立的自律組織，州會(huì)計(jì)委員會(huì)則是一個(gè)政府機(jī)構(gòu)。也就是說(shuō)，從一開(kāi)始，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)就形成了聯(lián)邦與州兩個(gè)層次同時(shí)并存的自律監(jiān)管體制。

    但處于初創(chuàng)階段的獨(dú)立審計(jì)職業(yè)組織花了很多時(shí)間解決職業(yè)推廣和行業(yè)進(jìn)入資格的問(wèn)題，難以顧及職業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的界定。所以，此階段沒(méi)有明確的關(guān)于審計(jì)師法律責(zé)任的界定，也沒(méi)有統(tǒng)一規(guī)范的職業(yè)行為規(guī)則，整個(gè)行業(yè)處于較為無(wú)序的狀態(tài)。對(duì)于公眾公司來(lái)說(shuō)，審計(jì)并非是必須的，沒(méi)有法律和規(guī)章要求公司的財(cái)務(wù)報(bào)表必須要經(jīng)過(guò)審計(jì)。也就是說(shuō)，市場(chǎng)動(dòng)機(jī)產(chǎn)生了對(duì)獨(dú)立審計(jì)的需求，但獨(dú)立審計(jì)卻沒(méi)有顯著提升財(cái)務(wù)報(bào)告的質(zhì)量。在后來(lái)分析經(jīng)濟(jì)危機(jī)的原因時(shí)，會(huì)計(jì)和審計(jì)的無(wú)序常被人們所詬病。

    2.經(jīng)濟(jì)危機(jī)后時(shí)期至70年代的注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)管。1929年的經(jīng)濟(jì)危機(jī)使美國(guó)繁榮的經(jīng)濟(jì)跌落到深淵，既充分暴露了美國(guó)在資本市場(chǎng)管理方面所存在的嚴(yán)重問(wèn)題，同時(shí)也充分暴露了在會(huì)計(jì)與審計(jì)方面的嚴(yán)重問(wèn)題，這是促成會(huì)計(jì)準(zhǔn)則研究與制定舉動(dòng)發(fā)生變革的直接導(dǎo)因。從審計(jì)的角度看，這次經(jīng)濟(jì)危機(jī)的最大影響就是形成了強(qiáng)制監(jiān)管的法律基礎(chǔ)和審計(jì)職業(yè)組織。

    首先，政府迅速建立起一套以強(qiáng)制披露為核心的上市公司監(jiān)管體制，包括《1933年證券法》、《1934年證券交易法》和成立證券交易委員會(huì)(SEC，1934年)作為權(quán)威性的監(jiān)管機(jī)構(gòu)。這兩部法律終結(jié)了證券市場(chǎng)的無(wú)序狀態(tài)，對(duì)審計(jì)師的責(zé)任做了非常嚴(yán)厲的規(guī)定，為后來(lái)審計(jì)師被大量起訴提供了直接法律依據(jù)，成為對(duì)獨(dú)立審計(jì)強(qiáng)制監(jiān)管的法律基礎(chǔ)，同時(shí)刺激了對(duì)獨(dú)立審計(jì)業(yè)務(wù)的巨大需求，使審計(jì)成為美國(guó)的強(qiáng)制性制度安排，為行業(yè)發(fā)展提供了契機(jī)。

    其次，由于經(jīng)濟(jì)危機(jī)改變了審計(jì)賴以生存的財(cái)務(wù)環(huán)境，從一個(gè)自由而無(wú)控制的證券市場(chǎng)變成今日得到控制的職業(yè)性證券市場(chǎng)，也因此促使審計(jì)職業(yè)界積極應(yīng)對(duì)這種變化，迅速建立起自己的自律組織。經(jīng)過(guò)幾次改組與合并，1957年，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)(AICPA)最終成立，并全面地負(fù)擔(dān)起制定審計(jì)準(zhǔn)則和職業(yè)道德規(guī)范的責(zé)任。不僅如此，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)還先后改組并成立了會(huì)計(jì)程序委員會(huì)(CPA)和會(huì)計(jì)原則委員會(huì)(APB)，制定和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，直到1973年美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(FASB)成立并作為一個(gè)完全獨(dú)立的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)運(yùn)作，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)才退出參與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定。

    由此看來(lái)，1929年經(jīng)濟(jì)危機(jī)最終使注冊(cè)會(huì)計(jì)師職業(yè)走上了規(guī)范發(fā)展的道路，并確立了美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)在行業(yè)中的主導(dǎo)地位。在經(jīng)濟(jì)危機(jī)之后的三十多年間，注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的發(fā)展呈現(xiàn)出勃勃生機(jī)。從對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的監(jiān)管看，證券交易委員會(huì)擁有對(duì)公開(kāi)上市公司審計(jì)師和事務(wù)所的調(diào)查、處罰權(quán)，有權(quán)暫?；蛴谰媒惯`法注冊(cè)會(huì)計(jì)師從事證券業(yè)務(wù)，并通過(guò)大量針對(duì)審計(jì)師的法律訴訟保證了強(qiáng)制監(jiān)管的權(quán)威性，但并沒(méi)有制定非常具體的監(jiān)管措施。

    美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)此階段的主要工作則是一些審計(jì)準(zhǔn)則，逐步制定應(yīng)收賬款函證和存貨監(jiān)盤等審計(jì)程序，特別是在1939年成立了審計(jì)程序委員會(huì)并了第1號(hào)《審計(jì)程序公告》后，審計(jì)程序中增加了對(duì)內(nèi)部控制評(píng)價(jià)的要求，并開(kāi)始普遍采用以制度為基礎(chǔ)的抽樣審計(jì)技術(shù)。規(guī)范的審計(jì)程序、方法和技術(shù)，在事實(shí)上使得審計(jì)責(zé)任和監(jiān)管逐步建立起可以衡量的具體標(biāo)準(zhǔn)。

    3.20世紀(jì)70年代注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)自律監(jiān)管體系的確立。20世紀(jì)60年代后期到世紀(jì)末的近四十年間，隨著企業(yè)的擴(kuò)張，發(fā)生了大量財(cái)務(wù)舞弊事件，審計(jì)師不斷被起訴，作出巨額賠償，并開(kāi)始承擔(dān)刑事責(zé)任(著名的案例包括大陸自動(dòng)售貨機(jī)案、1136租戶案、共同基金管理公司案等)，這就是所稱的“訴訟爆炸”時(shí)期。注冊(cè)會(huì)計(jì)師職業(yè)面臨前所未有的信任危機(jī)。究其外因，《證券法》和《證券交易法》等成文法奠定了起訴審計(jì)師的法律基礎(chǔ)，當(dāng)時(shí)盛行的欺詐市場(chǎng)理論和集體訴訟則使訴訟變得更加容易，而基于“深口袋”概念，歷次的案例判決中，法官也傾向于審計(jì)師做出一定的賠償。

    從審計(jì)業(yè)務(wù)的發(fā)展看，一方面，第二次世界大戰(zhàn)使得超額利潤(rùn)稅和所得稅成為常態(tài)，政府開(kāi)始利用稅收政策刺激經(jīng)濟(jì)，產(chǎn)生了納稅籌劃的需要，擴(kuò)大了審計(jì)師的業(yè)務(wù)范圍；同時(shí)，戰(zhàn)爭(zhēng)也給美國(guó)經(jīng)濟(jì)提供了發(fā)展的良機(jī)，企業(yè)規(guī)模迅速擴(kuò)大，并購(gòu)業(yè)務(wù)大量發(fā)生，對(duì)審計(jì)的需求越來(lái)越多。會(huì)計(jì)師事務(wù)所的業(yè)務(wù)范圍越來(lái)越寬，非審計(jì)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)很快，在會(huì)計(jì)師事務(wù)所總收入中所占的比重持續(xù)上升。對(duì)事務(wù)所來(lái)說(shuō)，通過(guò)降低審計(jì)業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)換取非審計(jì)業(yè)務(wù)的吸引力非常大。由于持續(xù)不斷的公司舞弊和破產(chǎn)案，人們懷疑審計(jì)意見(jiàn)被購(gòu)買了，認(rèn)為審計(jì)過(guò)分追逐商業(yè)利益和缺乏獨(dú)立性，對(duì)審計(jì)質(zhì)量和審計(jì)責(zé)任的質(zhì)疑越來(lái)越多，審計(jì)的社會(huì)公信力不斷下降。為 此，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)專門成立了科恩委員會(huì)(1974年)研究審計(jì)師的責(zé)任。但兩位人士莫斯(Moss)和麥特卡夫(Metcalf)分別領(lǐng)導(dǎo)的工作組(1976年)經(jīng)過(guò)研究調(diào)查認(rèn)為當(dāng)時(shí)的事務(wù)所控制了美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定，建議由政府接手制定會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和審計(jì)準(zhǔn)則。結(jié)果是財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(FASB)接手了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定權(quán)，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)仍保留了審計(jì)準(zhǔn)則制定權(quán)。另一方面，參、眾兩院也于1977年和1978年間，就如何加強(qiáng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)監(jiān)管，切實(shí)保護(hù)公眾投資者的利益等問(wèn)題舉行了一系列的聽(tīng)證會(huì)，并分別通過(guò)法案，要求重新建立會(huì)計(jì)職業(yè)監(jiān)管體制。美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)面臨兩種選擇：接受外部監(jiān)管，或者建立行業(yè)自律體制。

    當(dāng)時(shí)美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的會(huì)員主要是個(gè)人會(huì)員，但協(xié)會(huì)認(rèn)為事務(wù)所質(zhì)量控制才是審計(jì)執(zhí)業(yè)管理的關(guān)鍵，故此首先把會(huì)計(jì)師事務(wù)所發(fā)展為團(tuán)體會(huì)員并確定為重點(diǎn)監(jiān)管對(duì)象，在此基礎(chǔ)上，于1977年成立了公共監(jiān)管委員會(huì)(POB)和證交會(huì)審計(jì)部(SECPS)，并由證交會(huì)審計(jì)部負(fù)責(zé)同業(yè)復(fù)核(Peer Review)，由此正式確立了美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的自律監(jiān)管體制，并一直持續(xù)到薩班斯法案(SOA)的頒布。

    行業(yè)自律監(jiān)管是一種以自愿為基礎(chǔ)的自我管理制度，主要監(jiān)管對(duì)象是從事上市公司審計(jì)服務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，這種做法可以避免政府介入和可能出現(xiàn)的政治傾向，節(jié)省政府的治理支出。因?yàn)橐呀?jīng)制定有《證券法》和《證券交易法》作為法律基礎(chǔ)，也有多次嚴(yán)格的法律判例作為示范，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的這一倡導(dǎo)最終得到了國(guó)會(huì)和證券交易委員會(huì)的認(rèn)同。所以說(shuō)，無(wú)論是從注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的發(fā)展來(lái)看，還是從美國(guó)政府一向秉持的不干預(yù)理念來(lái)看，自律監(jiān)管模式都是當(dāng)時(shí)的必然選擇。但美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的自律監(jiān)管機(jī)制雖然得到證券交易委員會(huì)的支持，卻不具法律效力，因而在具體實(shí)施中缺乏足夠的強(qiáng)制力。

    自律管理的核心是同業(yè)復(fù)核。同業(yè)復(fù)核是一種事前防范式的日常監(jiān)管措施，包括系統(tǒng)互查、業(yè)務(wù)互查和報(bào)告互查三個(gè)層次，其目的是借助同業(yè)的技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)，提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的整體執(zhí)業(yè)質(zhì)量。但后來(lái)的事實(shí)證明，這種看似完美的自律監(jiān)管機(jī)制并沒(méi)有如愿地發(fā)揮作用。首先，在這套機(jī)制運(yùn)轉(zhuǎn)后的二十多年間，會(huì)計(jì)師事務(wù)所發(fā)生了多次合并，原來(lái)的最終并成五大。大型會(huì)計(jì)師事務(wù)所的合并表明在公共會(huì)計(jì)師行業(yè)出現(xiàn)集中和壟斷競(jìng)爭(zhēng)的局面，代表了行業(yè)內(nèi)較高的執(zhí)業(yè)水平，也與國(guó)際性公司的需求相適應(yīng)。但會(huì)計(jì)師事務(wù)所在規(guī)模擴(kuò)張的同時(shí)是否還能保持執(zhí)業(yè)的水準(zhǔn)，大型事務(wù)所的競(jìng)爭(zhēng)會(huì)不會(huì)削弱同業(yè)復(fù)核的效果和加大監(jiān)管的難度，尚無(wú)明確的數(shù)據(jù)支持，但至少我們看到，大量的審計(jì)訴訟對(duì)象都是大型的會(huì)計(jì)師事務(wù)所。其次，為了降低風(fēng)險(xiǎn)，并提高審計(jì)效率、節(jié)省審計(jì)成本，各會(huì)計(jì)師事務(wù)所積極推行風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式。特別是在1992年COSO委員會(huì)了《內(nèi)部控制——整體框架》的報(bào)告后，內(nèi)部控制測(cè)試作為一種降低審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的程序得到普遍的應(yīng)用，而審計(jì)師也有意無(wú)意地降低了對(duì)舞弊審計(jì)的責(zé)任。

    由于巨額的訴訟賠償，審計(jì)行業(yè)不堪重負(fù)。國(guó)會(huì)終于在1995年了《私人證券訴訟改革法案》，將審計(jì)師的無(wú)限連帶責(zé)任改為有條件的比例責(zé)任。但是審計(jì)行業(yè)似乎并沒(méi)有在獨(dú)立性方面更加自斂，整個(gè)90年代，由于電腦技術(shù)的突飛猛進(jìn)和財(cái)務(wù)稅收軟件的開(kāi)發(fā)，審計(jì)的工作效率大大提高，行業(yè)地位得以提升，咨詢業(yè)務(wù)等非審計(jì)業(yè)務(wù)收入迅速增加，成為“五大”高速增長(zhǎng)的重要推動(dòng)力。注冊(cè)會(huì)計(jì)師職業(yè)興極一時(shí)。但也有人已經(jīng)看到了繁盛背后隱藏的危機(jī)，當(dāng)時(shí)的證券交易委員會(huì)主席阿瑟·李維特(Arthur Levitt)、甚至投資專家沃倫·巴菲特(Warren Buffett)都對(duì)審計(jì)師的執(zhí)業(yè)質(zhì)量和職業(yè)道德發(fā)出質(zhì)疑。而作為行業(yè)自律組織的美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)，關(guān)于如何限制非審計(jì)服務(wù)對(duì)審計(jì)質(zhì)量的影響，也沒(méi)有提出強(qiáng)有力的監(jiān)管措施。鑒于協(xié)會(huì)對(duì)違反審計(jì)準(zhǔn)則的處罰措施主要是暫停會(huì)員權(quán)利和吊銷會(huì)員資格，要在維護(hù)行業(yè)發(fā)展利益與監(jiān)管不規(guī)范執(zhí)業(yè)行為之間謀求平衡，似乎變得越來(lái)越不可能。

    會(huì)計(jì)的目的是為了對(duì)投資者提供與其決策相關(guān)的信息，而審計(jì)是為了提高信息的質(zhì)量，審計(jì)職業(yè)的價(jià)值在于其鑒證的公正性。但對(duì)商業(yè)利益的無(wú)限追求顛覆了這個(gè)職業(yè)的存在根基。無(wú)視社會(huì)公眾利益的各種“有悖初衷的做法，已經(jīng)在最近一百多年的現(xiàn)代公司制和會(huì)計(jì)、審計(jì)行業(yè)的發(fā)展過(guò)程中被制度化、機(jī)制化、合理化了”。

    二、獨(dú)立監(jiān)管模式的形成

    從2001年開(kāi)始，安然公司、世界通信、南方保健等國(guó)際性大公司財(cái)務(wù)舞弊相繼爆發(fā)，并涉及幾乎所有大型會(huì)計(jì)師事務(wù)所，“五大”之一的安達(dá)信也最終倒閉。2002年6月，證券交易委員會(huì)報(bào)告，歷數(shù)同業(yè)復(fù)核制度的種種缺陷，并指出：“現(xiàn)有的自律監(jiān)管機(jī)制并不能產(chǎn)生可信的結(jié)果。這種失敗使我們認(rèn)識(shí)到，不能指望通過(guò)修改現(xiàn)有的自律制度或者對(duì)監(jiān)管機(jī)制做出少量變革就能實(shí)現(xiàn)目標(biāo)。”報(bào)告提出要加強(qiáng)審計(jì)程序監(jiān)管。2002年7月，美國(guó)國(guó)會(huì)通過(guò)了《薩班斯—奧克斯利法案》(SOA)，對(duì)《證券法》和《證券交易法》的一些條款作了修訂，并成立了公眾公司會(huì)計(jì)監(jiān)督委員會(huì)(PCAOB)，形成了以PCAOB為核心的一套獨(dú)立監(jiān)管體系，這套監(jiān)管體系包括審計(jì)準(zhǔn)則的制定、會(huì)計(jì)師事務(wù)所的管理以及審計(jì)委員會(huì)的職責(zé)等，對(duì)審計(jì)職業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響。

    獨(dú)立監(jiān)管內(nèi)容主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

    1.審計(jì)準(zhǔn)則制定權(quán)的轉(zhuǎn)移。根據(jù)薩班斯法案，美國(guó)的公眾公司審計(jì)準(zhǔn)則制定權(quán)由美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)移交到公眾公司會(huì)計(jì)監(jiān)督委員會(huì)(PCAOB)，即審計(jì)準(zhǔn)則制定權(quán)從行業(yè)內(nèi)轉(zhuǎn)移到行業(yè)外，由獨(dú)立的PCAOB負(fù)責(zé)制定審計(jì)和相關(guān)的鑒證準(zhǔn)則、質(zhì)量控制準(zhǔn)則和職業(yè)道德規(guī)范。美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)只保留了私有公司審計(jì)準(zhǔn)則的制定權(quán)和組織注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試等有限的權(quán)力。這是繼1973年之后，注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)權(quán)限的又一次縮減。審計(jì)準(zhǔn)則是審計(jì)監(jiān)管的基礎(chǔ)，PCAOB雖然沒(méi)有全盤否定注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的審計(jì)準(zhǔn)則，但親自制定審計(jì)準(zhǔn)則的行為至少表明PCAOB希望為注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)重新確立一個(gè)更高的運(yùn)作基礎(chǔ)。

    另外，按照薩班斯法案，注冊(cè)會(huì)計(jì)師不能再同時(shí)承接與審計(jì)業(yè)務(wù)利益沖突的非審計(jì)業(yè)務(wù)，包括內(nèi)部審計(jì)、管理咨詢等。關(guān)于非審計(jì)業(yè)務(wù)是否會(huì)影響審計(jì)獨(dú)立性的問(wèn)題，已經(jīng)爭(zhēng)論了幾十年，至此戛然而止。由于審計(jì)行業(yè)的激烈競(jìng)爭(zhēng)，如何保持自己的利潤(rùn)水平，生存和發(fā)展下去 ，也成為每個(gè)事務(wù)所面臨的客觀問(wèn)題。但另一方面，根據(jù)薩班斯法案404條款，審計(jì)師必須對(duì)被審計(jì)公司內(nèi)部控制的有效性進(jìn)行審計(jì)并發(fā)表意見(jiàn)，即審計(jì)內(nèi)容包括財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)和內(nèi)部控制審計(jì)兩部分。這在一定程度上又彌補(bǔ)了剝離非審計(jì)業(yè)務(wù)對(duì)事務(wù)所收入的影響。

    2.審計(jì)行業(yè)監(jiān)管權(quán)的轉(zhuǎn)移。安達(dá)信銷毀審計(jì)檔案不僅觸犯了法律，也挑戰(zhàn)了審計(jì)行業(yè)的道德底線。薩班斯法案干脆把注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)監(jiān)管權(quán)(包括注冊(cè)、檢查和懲戒權(quán))一并授予公眾公司會(huì)計(jì)監(jiān)督委員會(huì)(PCAOB)，從而宣布了獨(dú)立監(jiān)管時(shí)代的開(kāi)始。按照薩班斯法案，所有審計(jì)公眾公司的會(huì)計(jì)師事務(wù)所都必須在PCAOB注冊(cè)登記并定期接受檢查，對(duì)公眾公司審計(jì)客戶超過(guò)100戶以上的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，要進(jìn)行年度質(zhì)量檢查，其他事務(wù)所每3年檢查一次。PCAOB在2003-2004年首次對(duì)畢馬威、普華永道、安永和德勤進(jìn)行了有限檢查，并于2005-2007年對(duì)注冊(cè)事務(wù)所進(jìn)行了全面檢查，了檢查報(bào)告。對(duì)審計(jì)師的違法處置也更加嚴(yán)厲，增加了對(duì)財(cái)務(wù)欺詐的刑事責(zé)任，延長(zhǎng)了訴訟時(shí)效。

    獨(dú)立監(jiān)管是指由一個(gè)既獨(dú)立于政府又獨(dú)立于行業(yè)組織的獨(dú)立機(jī)構(gòu)承擔(dān)起注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)監(jiān)管的使命。為了保證PCAOB的獨(dú)立性和非政府性質(zhì)，PCAOB的人員組成和資金來(lái)源都做了嚴(yán)格的要求，其成員包括5名專職委員，經(jīng)費(fèi)主要來(lái)源于會(huì)計(jì)師事務(wù)所的“注冊(cè)費(fèi)”和“年費(fèi)”。但證券交易委員會(huì)有權(quán)對(duì)PCAOB進(jìn)行監(jiān)督，包括認(rèn)定其所制定的規(guī)則、標(biāo)準(zhǔn)和預(yù)算等，成員也是由證券交易委員會(huì)在征求聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)主席和財(cái)政部長(zhǎng)意見(jiàn)后指定的，所以獨(dú)立監(jiān)管實(shí)質(zhì)上增強(qiáng)了政府監(jiān)管的力度，因而被認(rèn)為是一種準(zhǔn)政府監(jiān)管模式。

    3.審計(jì)師強(qiáng)制輪換制的實(shí)行。按照薩班斯法案，審計(jì)項(xiàng)目的合伙人或負(fù)責(zé)復(fù)核該審計(jì)項(xiàng)目的合伙人為同一客戶連續(xù)提供審計(jì)服務(wù)不得超過(guò)5年。在此基礎(chǔ)上，證券交易委員會(huì)進(jìn)一步要求主持和合作合伙人輪換后重回原被審計(jì)客戶前要有一個(gè)5年的間歇期；涉及重要審計(jì)工作的合伙人7年后必須輪換，且重回原被審計(jì)客戶前要有一個(gè)2年的間歇期。審計(jì)師強(qiáng)制輪換是為了保持審計(jì)師的獨(dú)立性和避免因與客戶過(guò)于親密造成利益結(jié)盟，其效果雖難以衡量，但從其他國(guó)家和地區(qū)以及國(guó)際組織的積極仿效行為來(lái)看，其合理性還是得到了普遍認(rèn)可。

    4.審計(jì)委員會(huì)職責(zé)的加強(qiáng)。薩班斯法案要求被審計(jì)單位的審計(jì)委員會(huì)負(fù)責(zé)審計(jì)師的聘約、審計(jì)費(fèi)用的確定和審計(jì)報(bào)告的批準(zhǔn)。此舉的初衷是為了避免被審計(jì)單位管理當(dāng)局對(duì)審計(jì)的干預(yù)，保持審計(jì)的獨(dú)立性。由于審計(jì)委員會(huì)早已存在于公司治理結(jié)構(gòu)中，該規(guī)定只不過(guò)“使得一個(gè)實(shí)務(wù)中已經(jīng)普遍應(yīng)用的制度成為一項(xiàng)法律要求”。而依靠被審計(jì)客戶的制度安排來(lái)保證審計(jì)師的獨(dú)立性和職業(yè)道德，能否長(zhǎng)期有效仍有待驗(yàn)證。

    在薩班斯法案實(shí)施和獨(dú)立監(jiān)管模式推行后，關(guān)于法案實(shí)施的效果和獨(dú)立審計(jì)質(zhì)量是否有明顯的改進(jìn)，已經(jīng)有了一些研究，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)、證券交易委員會(huì)、“四大”等也做了很多調(diào)查，但是看法并不統(tǒng)一。有人認(rèn)為薩班斯法案監(jiān)管過(guò)度，有人認(rèn)為PCAOB的檢查與美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的同業(yè)復(fù)核并無(wú)實(shí)質(zhì)區(qū)別。美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)下屬的審計(jì)質(zhì)量中心(CAQ)也在2008年對(duì)上市公司審計(jì)委員會(huì)成員做過(guò)一項(xiàng)調(diào)查，結(jié)果顯示，薩班斯法案實(shí)施后，會(huì)計(jì)舞弊風(fēng)險(xiǎn)有所降低，財(cái)務(wù)報(bào)表的重大誤報(bào)也有所減少，投資者對(duì)于資本市場(chǎng)應(yīng)更具信心。但畢竟截至目前，法案實(shí)施時(shí)間為時(shí)尚短，要得出一個(gè)明確的結(jié)論為時(shí)尚早。我們所能觀察到的是，在對(duì)2008年雷曼兄弟破產(chǎn)的調(diào)查中，“四大”之一的安永會(huì)計(jì)公司因涉嫌協(xié)助雷曼進(jìn)行“重大的會(huì)計(jì)欺詐”，已經(jīng)在2010年12月份被政府提起訴訟。在我國(guó)，近幾年的錦州港、科龍電器、外高橋等案中，審計(jì)師也都是“四大”。所以，在利益面前，法律、監(jiān)管和準(zhǔn)則的威懾力到底有多大，職業(yè)道德的約束力到底有多強(qiáng)，仍然是值得深思的。

    三、現(xiàn)狀和新的問(wèn)題：跨境監(jiān)管和審計(jì)持續(xù)性

    1.目前的注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)管體系。雖然美國(guó)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)管經(jīng)歷了一個(gè)從自律監(jiān)管到獨(dú)立監(jiān)管的過(guò)程，而事實(shí)上，獨(dú)立監(jiān)管并沒(méi)有取代自律監(jiān)管。一方面，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)并沒(méi)有放棄自律監(jiān)管制度，行業(yè)自律監(jiān)管是任何一個(gè)自律組織都具有的一項(xiàng)內(nèi)在功能，目的既是為了保護(hù)公眾利益，也是為了保護(hù)整個(gè)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的利益，其所具備的專業(yè)性是其他機(jī)構(gòu)所無(wú)法類比的。其實(shí)，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的同業(yè)復(fù)核委員會(huì)在2001年已經(jīng)開(kāi)始改進(jìn)同業(yè)復(fù)核計(jì)劃，對(duì)同業(yè)復(fù)核的執(zhí)行和報(bào)告標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行了修訂，以謀求提高復(fù)核的透明度和質(zhì)量。2002年10月，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)還成立了州監(jiān)管特別委員會(huì)，專門研究薩班斯法案實(shí)施中出現(xiàn)的問(wèn)題和提供指導(dǎo)。另一方面，PCAOB仍在采用美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)的審計(jì)準(zhǔn)則，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)也在積極地利用各種機(jī)會(huì)對(duì)審計(jì)準(zhǔn)則制定提出建議，同時(shí)利用概念框架法對(duì)獨(dú)立性準(zhǔn)則等進(jìn)行修訂，并在美國(guó)公認(rèn)審計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際審計(jì)與鑒證準(zhǔn)則的協(xié)調(diào)中發(fā)揮著重要作用。

    所以，目前美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的監(jiān)管體系實(shí)際上由三個(gè)部分組成：一是以PCAOB為主導(dǎo)的獨(dú)立監(jiān)管；二是以美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)和州級(jí)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)為主導(dǎo)的自律監(jiān)管；三是以證券交易委員會(huì)為主導(dǎo)的政府監(jiān)管。三個(gè)體系共同存在并發(fā)揮作用，PCAOB的獨(dú)立監(jiān)管則是核心。

    2.獨(dú)立監(jiān)管的新課題。首先是跨境監(jiān)管問(wèn)題?？鐕?guó)審計(jì)并不是一個(gè)新現(xiàn)象，但薩班斯法案把涉及美國(guó)公司審計(jì)和在美上市公司審計(jì)的外國(guó)會(huì)計(jì)師事務(wù)所也納入到PCAOB的監(jiān)管之下，包括我國(guó)的在美上市公司和相關(guān)會(huì)計(jì)師事務(wù)所，直接涉及了國(guó)家之間的司法管轄權(quán)甚至機(jī)密性信息。但是，包括我國(guó)在內(nèi)的很多國(guó)家是不允許國(guó)外監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)本國(guó)內(nèi)的事務(wù)所進(jìn)行檢查的，這使得跨境監(jiān)管的國(guó)家間協(xié)調(diào)成為一個(gè)新課題。PCAOB的做法是積極與其他國(guó)家和地區(qū)達(dá)成關(guān)于跨境審計(jì)監(jiān)管的協(xié)議，具體商定檢查辦法。目前，PCAOB已經(jīng)與英國(guó)、澳大利亞等三十多個(gè)國(guó)家和地區(qū)簽訂了聯(lián)合監(jiān)管框架，并正在推進(jìn)檢查在美執(zhí)業(yè)的境外會(huì)計(jì)公司的計(jì)劃，2011年的檢查計(jì)劃就包括評(píng)估來(lái)自31個(gè)國(guó)家和地區(qū)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

    其次，薩班斯法案頒布后，審計(jì)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局并沒(méi)有發(fā)生根本性變化。安達(dá)信倒閉時(shí)，其客戶大部分被其他“四大”收入囊中。也就是說(shuō)，盡管國(guó)際大型會(huì)計(jì)師事務(wù)所的聲譽(yù)受損了，但其客戶資源并沒(méi)有流失，沒(méi)有改變幾大會(huì)計(jì)公司把持審計(jì)市場(chǎng)的 格局。但近幾年針對(duì)大型會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)訴訟案仍不斷發(fā)生，大型事務(wù)所退出審計(jì)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)一直存在?；诎策_(dá)信的前車之鑒，任何一家大型事務(wù)所特別是“四大”因執(zhí)業(yè)問(wèn)題而退出都會(huì)產(chǎn)生難以預(yù)料的后果。鑒于此，如何應(yīng)對(duì)事務(wù)所退出對(duì)市場(chǎng)和股東帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，保持審計(jì)的持續(xù)性，也成為目前各國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)所面臨的新課題。

    四、結(jié)語(yǔ)

第7篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

[關(guān)鍵詞] 企業(yè)債券市場(chǎng) 政策限制 信用 信用評(píng)級(jí)制度

債券融資和股票融資是企業(yè)（公司）兩種重要的外部融資方式，根據(jù)莫迪利（Modigliani）和 米勒（Miller） 等提出的現(xiàn)代融資結(jié)構(gòu)理論，債券融資尤其是長(zhǎng)期債券融資的成本比股票融資的成本要低,因此,企業(yè)直接融資,會(huì)優(yōu)先選擇債券融資。西方發(fā)達(dá)國(guó)家的企業(yè)融資基本是按照這一理論去操作的，其債券市場(chǎng)規(guī)模要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于股票市場(chǎng)的規(guī)模。如2005年，美國(guó)債券發(fā)行規(guī)模是股票的6.5倍。但我國(guó)卻恰恰相反，企業(yè)融資普遍存在重股輕債的現(xiàn)象,債券市場(chǎng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于股票市場(chǎng),2005年,我國(guó)企業(yè)債券的發(fā)行總額僅為股票發(fā)行的13%,到2006年底,中國(guó)公司債券存量占GDP的比重僅約1.5%，而同期上市公司股票總市值占GDP的比重達(dá)到43%，在美國(guó)，公司債余額基本保持在整個(gè)債券市場(chǎng)20％的份額,而我國(guó)目前只占5%?？梢?jiàn),我國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)展是很不協(xié)調(diào)的。發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)的經(jīng)驗(yàn)證明,沒(méi)有債券市場(chǎng)的證券市場(chǎng)是畸型的,也是“短命”的。因此，探討我國(guó)企業(yè)債券市場(chǎng)發(fā)展落后的原因及對(duì)策,對(duì)于拓寬企業(yè)融資渠道、豐富證券投資品種、完善金融市場(chǎng)體系、促進(jìn)資本市場(chǎng)協(xié)調(diào)發(fā)展具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。

一、我國(guó)企業(yè)債券市場(chǎng)發(fā)展緩慢的原因

1.政府政策的限制。我國(guó)自20世紀(jì)90年代初股票市場(chǎng)產(chǎn)生以來(lái)，政府就把證券市場(chǎng)發(fā)展的重心放在股票市場(chǎng)上，把股票市場(chǎng)既作為國(guó)企融資的場(chǎng)所又作為國(guó)企改革的助推器，而企業(yè)債券相比而言卻不具有如此明顯的功能和作用。所以政府只是把企業(yè)債券作為彌補(bǔ)國(guó)有企業(yè)、股份公司資金缺口的補(bǔ)充措施。而且，為扶持股票市場(chǎng)的發(fā)展，政府對(duì)企業(yè)債券融資有過(guò)多的管制，主要表現(xiàn)在發(fā)行管制、利率管制和投資管制等幾個(gè)方面。發(fā)行管制主要體現(xiàn)在兩方面，一是對(duì)發(fā)行主體的限制，發(fā)行主體只限于國(guó)有企業(yè)，二是對(duì)發(fā)行規(guī)模的限制，企業(yè)債券發(fā)行采取嚴(yán)格的額度管理，額度決定權(quán)在國(guó)務(wù)院。利率管制主要體現(xiàn)在對(duì)債券利率的硬性規(guī)定。《企業(yè)債券管理?xiàng)l例》第18條規(guī)定：“企業(yè)債券的利率不得高于銀行相同期限居民儲(chǔ)蓄定期存款利率的百分之四十”。 40％的上浮不區(qū)分不同的企業(yè)，使企業(yè)無(wú)法在利率上顯示出“高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)”的特征。投資管制主要是限制一些機(jī)構(gòu)投資者投資企業(yè)債券，如我國(guó)規(guī)定商業(yè)銀行不能投資企業(yè)債券，保險(xiǎn)公司投資企業(yè)債券也有投資比例和額度的限制?？傊^(guò)多的政策限制，大大制約了企業(yè)債券市場(chǎng)的發(fā)展。

2.企業(yè)信用和中介機(jī)構(gòu)信用的缺失。企業(yè)信用的缺失和中介機(jī)構(gòu)信用的缺失導(dǎo)致企業(yè)發(fā)債難。眾所周知，我國(guó)社會(huì)信用環(huán)境每況愈下，其中企業(yè)的信用問(wèn)題尤其突出，企業(yè)信用的缺失主要表現(xiàn)在：不守信用，逃避債務(wù)；披露虛假假信息，瞞上欺下；生產(chǎn)假冒偽劣產(chǎn)品等。由于一些發(fā)發(fā)債企業(yè)信用的缺失，不能按時(shí)償本付息，勢(shì)必影響債券投資者的切身利益，從而會(huì)挫傷其購(gòu)買債券的積極性。近年來(lái)，證券評(píng)估等中介機(jī)構(gòu)的信用也日益受到投資者的質(zhì)疑，一些證券評(píng)估中介機(jī)構(gòu)惟利是圖，為企業(yè)出具虛假的評(píng)估報(bào)告、虛假的驗(yàn)資報(bào)告、虛假的評(píng)估等級(jí)等也屢見(jiàn)不鮮。再加上我國(guó)企業(yè)債券信用評(píng)級(jí)的不規(guī)范、不科學(xué)，評(píng)估結(jié)果往往缺乏準(zhǔn)確性，因此投資者難以真正了解企業(yè)債券質(zhì)量的高低、風(fēng)險(xiǎn)的大小，投資企業(yè)債券的積極性就大打折扣，從而影響到企業(yè)債券的發(fā)行。

3.債券信用評(píng)級(jí)制度不完善。債券信用評(píng)級(jí)是債券發(fā)行的一個(gè)重要環(huán)節(jié)，它是由權(quán)威的資信評(píng)估機(jī)構(gòu)根據(jù)發(fā)債人的信譽(yù)、經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況、發(fā)展前景等方面進(jìn)行綜合評(píng)估，并給出一個(gè)客觀、公正的信用等級(jí)。其主要作用是揭示風(fēng)險(xiǎn)，引導(dǎo)投資，并降低具有較高信用籌資者的籌資成本。在西方國(guó)家，都有完善的債券信用評(píng)級(jí)制度，這正是其債券市場(chǎng)蓬勃發(fā)展的重要原因。但目前我國(guó)債券信用評(píng)級(jí)制度很不完善。表現(xiàn)在：一是債券信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)缺乏獨(dú)立性，評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)受行政干預(yù)多；二是專業(yè)人才缺乏，評(píng)估專業(yè)性不夠；三是評(píng)級(jí)缺乏統(tǒng)一的規(guī)范，可比性差；四是由于評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)缺乏對(duì)發(fā)債企業(yè)的信用級(jí)別進(jìn)行持續(xù)跟蹤評(píng)定制度，當(dāng)發(fā)債企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況發(fā)生變化時(shí)，不能及時(shí)改變其信用級(jí)別，致使評(píng)定級(jí)別缺乏客觀性和公正性。

4.企業(yè)債券的二級(jí)市場(chǎng)比較落后，流動(dòng)性比較差。我國(guó)股票的二級(jí)市場(chǎng)比較發(fā)達(dá)，有證券交易所市場(chǎng)、柜臺(tái)交易市場(chǎng)、三板市場(chǎng)等，股票的流動(dòng)性比較強(qiáng)。而企業(yè)債券的二級(jí)市場(chǎng)卻比較落后，市場(chǎng)單一，目前只限于交易所市場(chǎng)，柜臺(tái)市場(chǎng)的交易基本沒(méi)有，且交易所市場(chǎng)也存在交易規(guī)模小、品種單一、交易不活躍等問(wèn)題，證券的生命在于證券的流通，流動(dòng)性比較差的證券自然不可能有旺盛的生命力，二級(jí)市場(chǎng)落后又會(huì)反作用于一級(jí)市場(chǎng)，導(dǎo)致一級(jí)市場(chǎng)發(fā)行困難。所以自1993年以來(lái)的大部分年份里，企業(yè)債券的發(fā)行規(guī)模不但沒(méi)有擴(kuò)大反而有萎縮的趨勢(shì)。如1992年發(fā)行609.1億元，到1993就減少到235.8億元，至 2000年發(fā)行額就銳減到80億元。直到2005年后，由于市場(chǎng)的強(qiáng)烈呼聲，企業(yè)債券發(fā)行規(guī)模才有所回升。

5.品種單一，難以滿足投資者的需求。從債券發(fā)行種類看，我國(guó)只有普通公司債和可轉(zhuǎn)換債券兩種。其中普通公司債是主要形式，在目前所發(fā)行的所有企業(yè)債中，90％以上為普通公司債，且發(fā)行的企業(yè)債全部是擔(dān)保債券，未出現(xiàn)像發(fā)達(dá)國(guó)家債券市場(chǎng)所通行的信用債券和抵押債券。在美國(guó)，由于社會(huì)和企業(yè)信用基礎(chǔ)很發(fā)達(dá)，信用債券已經(jīng)成為重要的企業(yè)債形式。在公司債日益發(fā)展的東南亞國(guó)家，信用債券的比例在金融危機(jī)后也大大提高。從利率品種上看，固定利率債券占絕大部分，浮動(dòng)利率債券是從2000年才開(kāi)始出現(xiàn)的品種，到目前為止僅有少數(shù)幾只浮息企業(yè)債。從債券期限上看，期限搭配不合理，如以往年度發(fā)行的基本都是中長(zhǎng)期債券，短期債券品種很少，而最近兩年發(fā)行的又主要短以期債券品種為主，中長(zhǎng)期債券較少。債券品種單一，缺乏可選擇性，不能滿足投資者多元化的需求，在一定程度上也制約了企業(yè)債券市場(chǎng)的發(fā)展。

二、發(fā)展對(duì)策

1.政策松綁。政府應(yīng)放寬企業(yè)債券融資的政策，我國(guó)現(xiàn)行對(duì)企業(yè)債券融資的管理基本上還是計(jì)劃經(jīng)濟(jì)的做法，行政色彩太重，哪些企業(yè)可以發(fā)行、發(fā)行多少、發(fā)行利率、投資主體都是由政府規(guī)定，這就大大限制了企業(yè)債券的發(fā)展，也有悖于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的要求，所以要改革現(xiàn)行債券融資管理方式，應(yīng)放寬企業(yè)債券融資的政策，重點(diǎn)是以下幾方面：

(1)放寬對(duì)發(fā)債主體的限制。發(fā)債企業(yè)只限于國(guó)有企業(yè)，存在所有制歧視把民營(yíng)企業(yè)、私人企業(yè)都排除在外，筆者認(rèn)為這種規(guī)定很不合理，企業(yè)能不能發(fā)債主要根據(jù)企業(yè)的營(yíng)運(yùn)狀況、經(jīng)濟(jì)效益、發(fā)展前景等因素來(lái)決定，而不能根據(jù)其所有制的性質(zhì)來(lái)決定。只要企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益好，具有償本付息的能力就可以發(fā)行債券，實(shí)際上，當(dāng)前有好多的民營(yíng)企業(yè)、私人企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益要好于國(guó)有企業(yè)，但融資總是受到岐視這是不公平的，筆者建議發(fā)債主體應(yīng)放寬到民營(yíng)企業(yè)、私人企業(yè)。

(2)取消規(guī)模限制?，F(xiàn)行企業(yè)債券每年發(fā)行的規(guī)模還是由政府嚴(yán)格控制，這種規(guī)模管理會(huì)引發(fā)很多問(wèn)題，如“包裝”發(fā)行、“尋租”等，建議政府取消指令性的規(guī)模管理，讓企業(yè)和市場(chǎng)作主來(lái)決定債券的發(fā)行規(guī)模，政府可通過(guò)產(chǎn)業(yè)政策、行業(yè)政策進(jìn)行必要的指導(dǎo)。

(3)放寬或取消對(duì)債券利率的限制。我國(guó)《企業(yè)債券管理?xiàng)l例》中規(guī)定，企業(yè)債券的票面利率不能高于同期銀行儲(chǔ)蓄利率的40%，這一規(guī)定也不合理，使債券的利率不能充分反映債券本身質(zhì)量、信譽(yù)的高低。有違風(fēng)險(xiǎn)、收益匹配的市場(chǎng)原則。債券的利率應(yīng)由債券的評(píng)估等級(jí)決定，級(jí)別越高的利率越低，級(jí)別越低的利率越高，體現(xiàn)收益、風(fēng)險(xiǎn)配比原則，所以建議今后應(yīng)放寬或取消對(duì)債券利率的限制，讓企業(yè)債券的利率由債券的級(jí)別、市場(chǎng)資金的供求來(lái)決定。

(4)放寬對(duì)投資主體的限制，應(yīng)允許商業(yè)銀行投資，要放寬對(duì)保險(xiǎn)基金投資債券的限制，同時(shí)還要發(fā)展其他的機(jī)構(gòu)投資者如社保基金、養(yǎng)老基金等，企業(yè)債券的發(fā)展需要強(qiáng)大的、多樣性的機(jī)構(gòu)投資者基礎(chǔ)。

2.加強(qiáng)債券市場(chǎng)誠(chéng)信機(jī)制的建設(shè)，樹(shù)立投資者信心。由于企業(yè)和信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)信用的缺失，使得企業(yè)債券的市場(chǎng)評(píng)價(jià)較低，投資者對(duì)其缺乏熱情，所以加強(qiáng)債券市場(chǎng)誠(chéng)信機(jī)制的建設(shè)，對(duì)企業(yè)債券市場(chǎng)的發(fā)展非常重要。債券市場(chǎng)誠(chéng)信機(jī)制的建設(shè)重點(diǎn)在兩個(gè)方面，一是發(fā)債企業(yè)的誠(chéng)信建設(shè)，二是信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的誠(chéng)信建設(shè)。發(fā)債企業(yè)的誠(chéng)信建設(shè)主要抓住三點(diǎn)：一是要規(guī)范舉債企業(yè)行為，提高企業(yè)信譽(yù)；二是要強(qiáng)化發(fā)債企業(yè)信息披露的真實(shí)性、可靠性；三是要加大對(duì)違約背信企業(yè)的懲處力度。信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的誠(chéng)信建設(shè)應(yīng)著手于以下四個(gè)方面：一是要加強(qiáng)對(duì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)法律意識(shí)、職業(yè)道德的教育；二是要加強(qiáng)對(duì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)的監(jiān)督和管理；三是要加大對(duì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)不誠(chéng)信的處罰打擊力度，對(duì)弄虛作假案件的相關(guān)責(zé)任人應(yīng)通過(guò)法律進(jìn)行懲處，提高作假成本，最大限度地杜絕虛假信息。四是要建立嚴(yán)格的退出機(jī)制，將嚴(yán)重違反職業(yè)準(zhǔn)則的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)逐出評(píng)級(jí)市場(chǎng)。

3.完善債券信用評(píng)級(jí)制度。完善債券信用評(píng)級(jí)制度是債券市場(chǎng)發(fā)展的重要制度基礎(chǔ)。首先應(yīng)培育有影響力的權(quán)威評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，并保證評(píng)估機(jī)構(gòu)評(píng)估的獨(dú)立性。二是要建立一只高素質(zhì)、高水平的評(píng)估師隊(duì)伍。為此，要加大評(píng)級(jí)專業(yè)人才培訓(xùn)的力度，并建立和完善信用評(píng)估師的資格考試制度，以提高其職業(yè)修養(yǎng)和專業(yè)水平。三是應(yīng)該建立債券信用評(píng)級(jí)協(xié)會(huì)，建立有關(guān)的行業(yè)準(zhǔn)則和規(guī)范，協(xié)調(diào)各家評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)方法和指標(biāo)體系，提高評(píng)估結(jié)果的可比性。四是要建立科學(xué)規(guī)范的資信評(píng)估體系、方法程序及動(dòng)態(tài)的監(jiān)測(cè)機(jī)制，提高評(píng)估結(jié)果的客觀性、準(zhǔn)確性。

4.加快企業(yè)債券流通市場(chǎng)的建設(shè)，增強(qiáng)企業(yè)債券的流通性。當(dāng)前企業(yè)債券流通市場(chǎng)的落后，大大制約了發(fā)行者、投資者的積極性，因此要讓企業(yè)債券熱起來(lái)，解決其流通性問(wèn)題非常關(guān)鍵。加快企業(yè)債券流通市場(chǎng)的建設(shè)，重點(diǎn)是要建立多層次的企業(yè)債券流通市場(chǎng)，既要有場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)，又要有場(chǎng)外交易市場(chǎng)，當(dāng)前主要是要加快場(chǎng)外交易市場(chǎng)中柜臺(tái)市場(chǎng)的培育和發(fā)展，以適應(yīng)不同規(guī)模、不同信用等級(jí)、不同發(fā)行方式的企業(yè)債券流通的需要。其次，證券交易所和證監(jiān)會(huì)可適當(dāng)放寬企業(yè)債券上市的條件，降低交易成本，鼓勵(lì)企業(yè)債券上市交易。第三，償試建立做市商制度，在我國(guó)企業(yè)債券市場(chǎng)引入做市商制度，對(duì)于提高市場(chǎng)流動(dòng)性，推進(jìn)市場(chǎng)化進(jìn)程是十分有益的。

5.豐富和創(chuàng)新企業(yè)債券品種，滿足多種投資需求。投資者對(duì)債券的需求是多元化的，所以企業(yè)債券的設(shè)計(jì)也應(yīng)多元化。發(fā)債企業(yè)可根據(jù)自身對(duì)于資金期限的不同需要和投資者的需要設(shè)計(jì)債券品種，改變目前債券品種單一的格局。在品種設(shè)計(jì)上，期限上做到短、中、長(zhǎng)期搭配，付息方式做到一次付息、貼息與按期（年、半年）付息等多種，便于投資者按自身需求選擇持有。同時(shí)，我國(guó)可借鑒美國(guó)企業(yè)債券市場(chǎng)的經(jīng)驗(yàn)，在市場(chǎng)條件成熟時(shí)，推出具有靈活的期限、還本付息方式或清算時(shí)債權(quán)人具有不同優(yōu)先地位的債券品種。如累進(jìn)利率債券、可轉(zhuǎn)換債券、附提前贖回權(quán)的債券等；根據(jù)流動(dòng)性差異及不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí),設(shè)計(jì)出不同的債券品種,如抵押債券、擔(dān)保債券、信用債券及互換債券等，以滿足投資者多元化的投資需求，從而促進(jìn)債券市場(chǎng)的發(fā)展。

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第8篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

[關(guān)鍵詞] 素質(zhì)教育 課證融合 工學(xué)結(jié)合 改革教學(xué)方式

一、引言

證券從業(yè)人員資格考試是由中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)負(fù)責(zé)組織的全國(guó)統(tǒng)一考試,證券資格是進(jìn)入證券行業(yè)的必備證書,是進(jìn)入銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)、上市公司、投資公司、大型企業(yè)集團(tuán)、財(cái)經(jīng)媒體、政府經(jīng)濟(jì)部門的重要參考,因此,參加證券從業(yè)人員資格考試是從事證券職業(yè)的第一關(guān)。對(duì)證券業(yè)從業(yè)人員實(shí)行資格管理是國(guó)際通行做法。1995年,國(guó)務(wù)院證券委了《證券從業(yè)人員資格管理暫行規(guī)定》,開(kāi)始在我國(guó)推行證券業(yè)從業(yè)人員資格管理制度。根據(jù)這個(gè)規(guī)定,我國(guó)于1999年首次舉辦證券業(yè)從業(yè)人員資格考試。

考試科目分為基礎(chǔ)科目和專業(yè)科目,基礎(chǔ)科目為《證券基礎(chǔ)知識(shí)》。專業(yè)科目包括:《證券交易》、《證券發(fā)行與承銷》、《證券投資分析》、《證券投資基金》。單科考試時(shí)間為120分鐘?；A(chǔ)科目為必考科目,專業(yè)科目可以自選。考試題型有三種,分別是單項(xiàng)選擇題、不定選項(xiàng)選擇題和判斷題。

從以上介紹我們不難看出,該證書是有志于從事證券行業(yè)的學(xué)生今后就業(yè)的敲門磚。另外,考證有指定的教材和輔導(dǎo)書,而且題型全部為客觀題,所以,看似一般的考試,為什么通過(guò)率不高呢?就此問(wèn)題,我曾與學(xué)生們座談過(guò)、與同事們溝通過(guò)也與周邊兄弟院校的同行們交流過(guò)。

二、證書獲取率不高的原因分析

(一)學(xué)生自身因素

一方面,高職學(xué)生基礎(chǔ)參差不齊,而且學(xué)習(xí)缺乏主動(dòng)性和自覺(jué)性。他們學(xué)習(xí)和備考的方式一般為,上課不專心的聽(tīng)老師講、下課自己不細(xì)心的看、然后不假思索的做題。結(jié)果,考后學(xué)生反映說(shuō),很多是書本上沒(méi)有的。另一方面,尚未走出校園的他們?nèi)狈?shí)踐經(jīng)驗(yàn),另外,學(xué)校沒(méi)能提供好的實(shí)訓(xùn)條件還有學(xué)生沒(méi)能很好的利用寒暑假去實(shí)習(xí)鍛煉。

(二)教師能力有限

一方面,一些院校的科任老師大多缺乏實(shí)際工作經(jīng)驗(yàn),導(dǎo)致在授課過(guò)程中只是一味的紙上談兵,不能通俗易懂的去解釋相關(guān)知識(shí)點(diǎn)。另一方面,教師不善于總結(jié)分析考試規(guī)律,只是講教材,體現(xiàn)不出變化。

(三)專業(yè)教學(xué)計(jì)劃設(shè)置不合理

部分院校沒(méi)有改變以往的思維方式,仍把高職專業(yè)教學(xué)計(jì)劃當(dāng)成本科教學(xué)模式的壓縮餅干,開(kāi)課沒(méi)有針對(duì)性。既不利于培養(yǎng)有較強(qiáng)動(dòng)手能力的人才,也不利于提高專業(yè)考證的通過(guò)率。

三、提高證書獲取率的措施

(一)深入研究教材,強(qiáng)化訓(xùn)練

1.教師方面

(1)認(rèn)真細(xì)致地備課

熟悉教材,同時(shí)在講授過(guò)程中體現(xiàn):一是語(yǔ)言的通俗化;二是補(bǔ)充相關(guān)背景知識(shí),讓學(xué)生更好地理解。比如,在講到我國(guó)的股權(quán)分置改革時(shí),就應(yīng)該補(bǔ)充一些知識(shí)進(jìn)來(lái),然后通俗的給學(xué)生解釋,何為股權(quán)分置、它的由來(lái)、弊端、最后才是股權(quán)分置改革。

(2)善于歸納分析

研究近年來(lái)歷次考試的真題,從中總結(jié)出一些重要的考點(diǎn),講課時(shí)作為重點(diǎn)內(nèi)容闡述,發(fā)現(xiàn)命題規(guī)律給學(xué)生多加提示。同時(shí),關(guān)注變化貼近熱點(diǎn),比如,創(chuàng)業(yè)板的推出融資融券試點(diǎn)等。

(3)認(rèn)真學(xué)習(xí)考試大綱

通過(guò)閱讀考綱可以知道哪些知識(shí)點(diǎn)是需要了解的,哪些知識(shí)點(diǎn)是要掌握等,可以做到有的放矢。否則,容易會(huì)給學(xué)生學(xué)習(xí)備考沒(méi)有次重點(diǎn)的感覺(jué)。

2.學(xué)生方面

(1)端正學(xué)習(xí)態(tài)度,認(rèn)識(shí)到考試的重要性,從而去自覺(jué)學(xué)習(xí)主動(dòng)學(xué)習(xí),不能心存僥幸更不能投機(jī)取巧。

(2)提高學(xué)習(xí)的效率,有針對(duì)性地學(xué)習(xí),在全面啃書的同時(shí)把握重點(diǎn),多多訓(xùn)練。

(3)多渠道的學(xué)習(xí)方式,要充分利用課余時(shí)間進(jìn)圖書館,要好好利用網(wǎng)絡(luò)來(lái)學(xué)習(xí)書本之外的相關(guān)知識(shí)。

(二)改進(jìn)專業(yè)教學(xué)計(jì)劃設(shè)置

1.體現(xiàn)課證融合

(1)結(jié)合考證來(lái)設(shè)置課程

一個(gè)專業(yè)的教學(xué)計(jì)劃應(yīng)該分成幾個(gè)模塊,比如,公共課專業(yè)基礎(chǔ)課、專業(yè)理論課和專業(yè)實(shí)踐課,我們要科學(xué)分析培養(yǎng)的學(xué)生今后就業(yè)崗位是什么,這些崗位需要什么證書來(lái)選擇要開(kāi)設(shè)的課程。

(2)教材選用適合考證

當(dāng)然,我們?cè)谧鰧W(xué)生的教材滿意度調(diào)查時(shí)也發(fā)現(xiàn),并不是說(shuō)考證指定的教材就十分的適合教學(xué),但是至少讓學(xué)生學(xué)習(xí)起來(lái)方便一些有針對(duì)性一些。我認(rèn)為教師是首要的,因?yàn)樵谑谡n的過(guò)程中,很多知識(shí)是需要補(bǔ)充的,教師不能只是照本宣科。

2.體現(xiàn)工學(xué)結(jié)合

(1)理論課與實(shí)踐課時(shí)比例的分配

一定的理論學(xué)習(xí)是必要的,它可以幫助學(xué)生理解是什么、為什么等問(wèn)題。那么實(shí)踐課也是非常重要的,它可以讓學(xué)生知道怎么做。理論可以用來(lái)指導(dǎo)實(shí)踐,實(shí)踐可以加深對(duì)理論的理解。所以,針對(duì)高職學(xué)生培養(yǎng)要求二者比例大致應(yīng)該1∶1.

(2)加大投入力度,建立校內(nèi)專業(yè)實(shí)訓(xùn)室

增加實(shí)訓(xùn)教學(xué)不能只是停留在口頭上,對(duì)辦學(xué)的硬件要求很高。需要學(xué)校加大資金的投入購(gòu)買添置教學(xué)設(shè)備等,成立先進(jìn)的專業(yè)實(shí)訓(xùn)室。這樣的話學(xué)生可以一邊學(xué)一邊做,教室實(shí)訓(xùn)室兩頭跑,不僅學(xué)習(xí)效果好而且可以快速掌握動(dòng)手能力。

(3)加大校企合作力度

走“走出去請(qǐng)進(jìn)來(lái)”的辦學(xué)道路,我們可以通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)教學(xué)、學(xué)生去企業(yè)實(shí)地實(shí)習(xí)和一線企業(yè)人員進(jìn)校園做專業(yè)講座等方式,讓學(xué)生有直觀的認(rèn)識(shí)同時(shí)擴(kuò)大他們的視野,提高學(xué)習(xí)的興趣。方便教學(xué)的同時(shí)也能為企業(yè)培養(yǎng)高素質(zhì)的人才實(shí)現(xiàn)共贏。

(4)充分利用寒暑假實(shí)習(xí)

不僅包括學(xué)生還應(yīng)該包括教師,這樣可以把最真實(shí)的情況帶進(jìn)我們的學(xué)習(xí)和教學(xué)中來(lái),對(duì)提高學(xué)習(xí)熱情主動(dòng)性針對(duì)性有幫助、對(duì)提高教師教學(xué)也大有益處。只有學(xué)生老師知道這個(gè)東西是怎么一回事了,學(xué)起來(lái)、講起來(lái)才不會(huì)那么抽象和空洞。比如,我院每學(xué)期末都鼓勵(lì)中青年教師尤其是沒(méi)有企業(yè)工作閱歷的老師下企業(yè)實(shí)習(xí)就是一個(gè)很好的做法。

(三)充分利用培訓(xùn)

因?yàn)樽雠嘤?xùn)的那些人員本質(zhì)工作,就是研究考試如何提高通過(guò)率,我認(rèn)為有幾種途徑可供選擇:

1.利用校企合作關(guān)系,請(qǐng)證券公司培訓(xùn)人員給學(xué)生上課;

2.由職業(yè)技能鑒定機(jī)構(gòu)培訓(xùn);

3.參加學(xué)校以及社會(huì)教育機(jī)構(gòu)的培訓(xùn)。

(四)改進(jìn)教學(xué)方式方法

1.可以通過(guò)平時(shí)多開(kāi)展一些諸如模擬炒股、專業(yè)知識(shí)講座等活動(dòng),營(yíng)造良好的學(xué)風(fēng)教風(fēng);

2.變傳統(tǒng)教學(xué)為情景教學(xué)、模擬教學(xué)、分組教學(xué)、案例教學(xué)、課堂討論、測(cè)試等方式的綜合應(yīng)用,增加學(xué)生的參與度,教與學(xué)相結(jié)合,體現(xiàn)教學(xué)相長(zhǎng)。

四、結(jié)束語(yǔ)

總之,考證是促進(jìn)學(xué)生學(xué)習(xí)的動(dòng)力,也是就業(yè)的需要,更是學(xué)習(xí)效果、教學(xué)效果的體現(xiàn)。只有學(xué)校重視、教師盡職盡責(zé)、學(xué)生刻苦努力,才能造就教學(xué)質(zhì)量的提高,才能培養(yǎng)社會(huì)有用的人才。在當(dāng)前證券從業(yè)資格考試整體通過(guò)率不太理想的情況下,希望通過(guò)上述措施,可以起到一定的促進(jìn)作用。

參考文獻(xiàn):

[1]教育部.關(guān)于全面提高高等職業(yè)教育教學(xué)質(zhì)量的若干意見(jiàn).2006-11-16.

[2]中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì).證券從業(yè)人員資格管理辦法.2003.

第9篇：證券交易考試重點(diǎn)范文

一、高職高專投資與理財(cái)專業(yè)教學(xué)模式現(xiàn)狀分析

（一）實(shí)踐教學(xué)環(huán)節(jié)薄弱

我國(guó)目前很多高校投資與理財(cái)專業(yè)的實(shí)驗(yàn)室建設(shè)相對(duì)滯后,即使有了投資與理財(cái)?shù)膶?shí)驗(yàn)室,部分高校也沒(méi)將其看作專業(yè)教學(xué)的正常投入,而是將它主要用于創(chuàng)收。同時(shí)由于師資的缺乏,導(dǎo)致了很多高校的證券投資分析教學(xué)目前仍然停留在課堂講授上,實(shí)驗(yàn)操作、模擬交易、案例教學(xué)和實(shí)踐教學(xué)等方面嚴(yán)重不足,或放任自流,或流于形式。

（二）教學(xué)手段和方法落后

投資與理財(cái)專業(yè)教學(xué)過(guò)去一直沿用的是“粉筆+黑板”的老模式,但在講解一些實(shí)踐性強(qiáng)的課程時(shí),無(wú)法詳盡展示,結(jié)果造成學(xué)生聽(tīng)課效率低,教師講課達(dá)不到預(yù)期效果的局面。

（三）學(xué)校缺乏與企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)有效溝通合作的平臺(tái),學(xué)生的職業(yè)技能得不到充分鍛煉和提升。

（四）忽視對(duì)職業(yè)素養(yǎng)的培養(yǎng)

學(xué)校的教學(xué)過(guò)度偏重于專業(yè)知識(shí)的教授和專業(yè)技能的掌握,忽視了學(xué)生思想道德、心理素質(zhì)、職業(yè)操守、團(tuán)隊(duì)合作和創(chuàng)新意識(shí)等方面的教導(dǎo)與培養(yǎng),不利于形成良好的職業(yè)素養(yǎng)。

二、教學(xué)改革基本內(nèi)容

改革的基本思路:“以拓寬投資與理財(cái)專業(yè)技術(shù)課程基礎(chǔ)為核心,以更新教學(xué)內(nèi)容和整合課程結(jié)構(gòu)為重點(diǎn),以加強(qiáng)實(shí)踐環(huán)節(jié)為突破口,培養(yǎng)基礎(chǔ)扎實(shí)的創(chuàng)新性人才”。

（一）整合課程,重構(gòu)課程體系

通過(guò)對(duì)企業(yè)工作崗位分析,按照崗位能力要求,理論課程主要培養(yǎng)學(xué)生的職業(yè)通用能力與職業(yè)專業(yè)能力。職業(yè)通用能力課程包括:經(jīng)濟(jì)學(xué)基礎(chǔ)、經(jīng)濟(jì)數(shù)學(xué)、貨幣銀行學(xué)、管理學(xué)基礎(chǔ)等;對(duì)于職業(yè)專業(yè)能力課程,與企業(yè)合作開(kāi)發(fā)《客戶經(jīng)理實(shí)務(wù)》課程,并以該課程為核心,以突出專業(yè)技能訓(xùn)練的證券投資分析、證券交易、證券投資基金、期貨投資實(shí)務(wù)、保險(xiǎn)實(shí)務(wù)等主干的專業(yè)課程體系。

（二）強(qiáng)化技能,構(gòu)建實(shí)踐課程體系

圍繞著培養(yǎng)學(xué)生的金融技術(shù)應(yīng)用能力這個(gè)目標(biāo),突出應(yīng)用能力的培養(yǎng),構(gòu)建以職業(yè)能力和綜合素質(zhì)培養(yǎng)為目標(biāo)的實(shí)踐教學(xué)體系。對(duì)投資與理財(cái)專業(yè)的實(shí)踐教學(xué)計(jì)劃做整體的修訂。將學(xué)生實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)課程分為認(rèn)知實(shí)踐、課堂實(shí)訓(xùn)和頂崗實(shí)習(xí)三種。在形式安排上做提前、拉長(zhǎng)、加寬和放限的變革,并且增加實(shí)踐性教學(xué)學(xué)時(shí)。這些實(shí)踐教學(xué)內(nèi)容的開(kāi)設(shè),大幅提升學(xué)生的專業(yè)實(shí)際操作能力,為今后走上工作崗位在較短時(shí)間內(nèi)勝任工作提供了前提保障。

（三）突出創(chuàng)新的拓展教育

注重對(duì)學(xué)生的創(chuàng)新意識(shí)的培養(yǎng)和綜合職業(yè)能力的提高是實(shí)施課程體系改革的目標(biāo)之一。為此,投資與理財(cái)專業(yè)還需設(shè)置金融服務(wù)禮儀、國(guó)際金融、金融產(chǎn)品營(yíng)銷、保險(xiǎn)綜合、商業(yè)銀行實(shí)務(wù)、個(gè)人理財(cái)、綜合理財(cái)專題等方面課程。這些課程的講授形式主要以專題形式進(jìn)行教學(xué),需大量邀請(qǐng)行業(yè)、企業(yè)專家進(jìn)行講座。這些課程的設(shè)置有效的解決了學(xué)校缺乏與企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)溝通合作的平臺(tái),學(xué)生的職業(yè)技能能夠得到充分鍛煉和提升。

（四）融工作于學(xué)習(xí)過(guò)程的情景設(shè)計(jì)教學(xué)模式

從高職教育培養(yǎng)應(yīng)用型人才的總目標(biāo)出發(fā),對(duì)學(xué)生進(jìn)行綜合能力訓(xùn)練。在具體的授課中,以工作過(guò)程為導(dǎo)向,采用任務(wù)驅(qū)動(dòng),以證券客戶經(jīng)理的實(shí)際案例作為載體,以實(shí)際工作過(guò)程為主線,開(kāi)展現(xiàn)場(chǎng)教學(xué),創(chuàng)設(shè)模擬實(shí)際的工作情景,學(xué)做一體,使學(xué)生能夠在工作項(xiàng)目的實(shí)現(xiàn)過(guò)程中完成對(duì)書本知識(shí)、工作過(guò)程知識(shí)等相關(guān)知識(shí)的學(xué)習(xí)和操作技能的掌握。同時(shí),還在教學(xué)中引入實(shí)際建設(shè)工作情境,使學(xué)生在學(xué)習(xí)過(guò)程中參與實(shí)際的客戶經(jīng)理服務(wù),培養(yǎng)實(shí)際的服務(wù)技能與素養(yǎng)。

（五）課程“考試方式”改革

課程“考試方式”建議——采用“過(guò)程評(píng)價(jià)”、“量化評(píng)價(jià)”和“多元主體評(píng)價(jià)”。

1、采用“過(guò)程評(píng)價(jià)”方式,構(gòu)建“合理”的評(píng)價(jià)分值結(jié)構(gòu)?！斑^(guò)程評(píng)價(jià)”是對(duì)每個(gè)學(xué)生一個(gè)學(xué)期所有完成的實(shí)訓(xùn)作業(yè)都要進(jìn)行評(píng)估,對(duì)整個(gè)課程教學(xué)中的學(xué)習(xí)態(tài)度、表現(xiàn)也都進(jìn)行評(píng)估。

2、制定“量化評(píng)價(jià)”指標(biāo),采用“表格評(píng)價(jià)”。為使課程評(píng)估落在實(shí)處,制定具體的、可操作的“量化評(píng)價(jià)”指標(biāo),并制作成評(píng)價(jià)表格,使復(fù)雜的評(píng)價(jià)指標(biāo)可以采用“表格評(píng)價(jià)”。

3、采用“教師、學(xué)生、社會(huì)”相結(jié)合的“多元主體評(píng)價(jià)”。課程評(píng)價(jià)不能由教師一人決定,應(yīng)該采用“教師、學(xué)生、社會(huì)”相結(jié)合的多元評(píng)價(jià)方式?！岸嘣u(píng)價(jià)”能夠增強(qiáng)學(xué)生主體意識(shí);鍛煉學(xué)生評(píng)價(jià)能力、自信心理;能夠引導(dǎo)學(xué)生自我總結(jié)、增強(qiáng)責(zé)任、不斷攀登。“多元主體評(píng)價(jià)”操作為: